導語：如何才能寫好一篇流動資產(chǎn)管理的內(nèi)容，這就需要搜集整理更多的資料和文獻，歡迎閱讀由公文云整理的十篇范文，供你借鑒。

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關(guān)鍵詞：新時期;流動資產(chǎn);管理

流動資產(chǎn)是企業(yè)進行生產(chǎn)經(jīng)營的必要條件，其組成既有貨幣資金，也有非貨幣資金形態(tài)，并存在于企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動過程的每個環(huán)節(jié)，流動資產(chǎn)最主要的優(yōu)勢是變現(xiàn)時間短，變現(xiàn)能力強，在一定的時間范圍內(nèi)，可用最少的資產(chǎn)占用換取最大的現(xiàn)金回收額。企業(yè)管理層在注重非流動資產(chǎn)建設(shè)投入的前提下，還需做好各種儲備物資材料等流動資產(chǎn)的合理計劃，強化資金效益觀念，充分認識到管好用活流動資產(chǎn)，節(jié)約成本費用支出，防止造成損失浪費，加大對流動資產(chǎn)管理，是應(yīng)值得關(guān)注的問題。

一、流動資產(chǎn)管理存在的不足

（一）流動資產(chǎn)管理具有一定的盲目性

企業(yè)流動資產(chǎn)主要包括現(xiàn)金、應(yīng)收賬款、存貨等，其實物形態(tài)隨著企業(yè)生產(chǎn)活動的不斷進行發(fā)生變化，其管理的基本目標以最低的成本是否能夠滿足企業(yè)生產(chǎn)需要。有些企業(yè)過重于生產(chǎn)任務(wù)的完成管理，注重現(xiàn)金的管理，忽視其他非現(xiàn)金形式的流動資產(chǎn)管理，對企業(yè)經(jīng)營需要的流動資產(chǎn)數(shù)額沒有準確定位，過于主觀化，隨意性強，缺乏科學的預(yù)測和決策，不顧市場情況和生產(chǎn)進度，造成過多的或過少的占用流動資產(chǎn)，不僅增加了企業(yè)的財務(wù)負擔，造成了積壓和浪費，而且不能保證生產(chǎn)經(jīng)營的正常需要，使部分流動資產(chǎn)不能及時變現(xiàn)，進而影響了企業(yè)的經(jīng)濟效益。

（二）流動資產(chǎn)管理的監(jiān)督機制不健全

流動資產(chǎn)由于品種多、實物形式多、流通環(huán)節(jié)多，因此，流動資產(chǎn)管理涉及的部門及人員就廣。當前，市場競爭日益激烈，為使企業(yè)資金使用效益最大化，需要企業(yè)統(tǒng)籌規(guī)劃，科學管理，需建立較完善的內(nèi)部控制制度，但有一部分企業(yè)無全面的流動資產(chǎn)管理內(nèi)部控制制度，或有制度不嚴格執(zhí)行，缺少應(yīng)有的監(jiān)督機制，受大環(huán)境的影響，企業(yè)的過重于“眼前利益”，另外，制度的執(zhí)行者素質(zhì)達不到標準，對制度的執(zhí)行不到位，特別是受金融危機的影響，產(chǎn)品的市場銷路受限，營業(yè)成本明顯增加，但營業(yè)收入不明顯增長，企業(yè)急于盈利，漠視企業(yè)內(nèi)部控制制度的規(guī)定，出現(xiàn)有章不循的現(xiàn)象，各部門之間信任度不高，缺失應(yīng)有的職業(yè)素養(yǎng)。形成惡性循環(huán)。

（三）流動資產(chǎn)管理涉及的部門之間信息不對稱

流動資產(chǎn)在企業(yè)的生產(chǎn)過程中，是一個不斷投入和回收的循環(huán)周轉(zhuǎn)過程，這一過程沒有終止的日期，其在企業(yè)經(jīng)營活動的周轉(zhuǎn)過程中不斷改變形態(tài)，各種形態(tài)的資金與生產(chǎn)流通密切結(jié)合，涉及眾多部門，不僅涉及財務(wù)部門，而且涉及信用審批部門、保管部門、生產(chǎn)部門、銷售部門及投資管理部門。由于流動資產(chǎn)管理部門的信息不對稱，責任不明確，對市場缺乏必要的可行性研究，盲目投資，重復(fù)購買或建設(shè)，出現(xiàn)大量的流動資產(chǎn)呆冷背滯現(xiàn)象，造成資金的周轉(zhuǎn)不靈，甚至許多企業(yè)中有些人為了業(yè)績及利益在財務(wù)處理上弄虛作假，造成流動資產(chǎn)流失;實物保管部門不實施財產(chǎn)清查，造成企業(yè)賬實反映的情況嚴重失實，形成大量的潛虧，使企業(yè)沒有后勁，勢必削弱企業(yè)的償債能力，從而影響企業(yè)的宏觀管理。

二、完善流動資產(chǎn)管理的對策

（一）建立周密詳細的流動資產(chǎn)管理計劃

俗話說：凡事預(yù)則立，不預(yù)則廢。企業(yè)應(yīng)結(jié)合自身實際制訂一套科學有效的預(yù)算管理制度，做好財務(wù)預(yù)算，合理確定資金需求量，原則應(yīng)根據(jù)維持正常生產(chǎn)的最低需求量去核定各部門的流動資產(chǎn)數(shù)量及金額，合理確定流動資產(chǎn)盤存量，確定流動資產(chǎn)在總資產(chǎn)中的占用額及比例，不僅要考慮應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率，還應(yīng)綜合考慮總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率。加速流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)，提高流動資產(chǎn)的使用效率，并通過經(jīng)濟、行政等各種有效措施，確保流動資產(chǎn)管理計劃的完成。

（二）建立完善監(jiān)督機制，注重日常管理，實施財產(chǎn)清查

為確保企業(yè)流動資產(chǎn)使用及管理能有效運行，切實把企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營與市場需求有機地結(jié)合，要抓住源頭，從采購原材料物資到產(chǎn)品生產(chǎn)到銷售各環(huán)節(jié)都需要建立和完善企業(yè)內(nèi)部控制制度，建立監(jiān)督機制，不僅要關(guān)注市場供給和需求的情況，還要關(guān)注盲目采購造成的庫存物資積壓浪費，要加大日常管理，逐筆跟蹤核實，定期或不定期實施財產(chǎn)清查，合理安排流動資產(chǎn)的結(jié)構(gòu)，分析流動資產(chǎn)的組成內(nèi)容，明確存在的風險，實現(xiàn)流動資產(chǎn)使用的利益最大化。

（三）強化各部門之間的溝通協(xié)調(diào)意識，責任落實

流動資產(chǎn)的存在形式多樣，涉及的部門人員較多，為完成流動資產(chǎn)管理的責任目標和定額等指標，應(yīng)明確各業(yè)務(wù)部門的職責，并制定符合實際的獎懲機制，落實責任，搞好協(xié)作配合，財務(wù)部門要通過資金管理控制物資材料采購中心的無底洞的狀況，壓縮采購的在途物資，清查庫存，優(yōu)化資產(chǎn)配置，把非流動資產(chǎn)融資為流動資產(chǎn)，增加資金凈流量。改變財務(wù)部門只注重資金，物資材料采購部門只重實物的局面，管錢，管物的部門之間要通力合作，密切配合，要意識到自己承擔的雙重責任，人人為流動資產(chǎn)有效管理出謀劃策。

當前，經(jīng)濟競爭形勢日趨嚴峻，充分認識流動資產(chǎn)的特點，發(fā)揮流動資產(chǎn)在整個經(jīng)營活動中的重要作用，加大對流動資產(chǎn)的管理，監(jiān)督流動資產(chǎn)的使用，通過利用物資運動與價值運動的關(guān)系合理有效地占用流動資產(chǎn)，使流動資產(chǎn)在企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營周轉(zhuǎn)中，不斷得以價值提升，以此促進企業(yè)經(jīng)濟效益的提高，具有一定的現(xiàn)實意義。（作者單位：1.吉林省經(jīng)濟管理干部學院;2.安徽農(nóng)業(yè)大學）

參考文獻：

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【關(guān)鍵詞】中小企業(yè)；流動資產(chǎn)；財務(wù)管理

1.中小企業(yè)流動資產(chǎn)管理的內(nèi)容

流動資產(chǎn)是能夠在一年或超過一年的一個營業(yè)周期內(nèi)變現(xiàn)或者運用的資產(chǎn)，具體包括：貨幣資金，指企業(yè)在再生產(chǎn)過程中由于種種原因而持有的、停留在貨幣形態(tài)的資金，包括庫存現(xiàn)金和存人銀行的各種存款；應(yīng)收及預(yù)付款項，指在商業(yè)信用條件下企業(yè)的延期收回和預(yù)先支付的款項，如應(yīng)收票據(jù)、應(yīng)收賬款、其他應(yīng)收款、待攤費用等；存貨，指企業(yè)在日常活動中持有以備出售的產(chǎn)成品或商品、處在生產(chǎn)過程中的在產(chǎn)品、在生產(chǎn)過程或者提供勞務(wù)過程中耗用的物資，包括原材料、嫌料、包裝物、低值易耗品、修理用備件、在產(chǎn)品、自制半成品、產(chǎn)成品、外購商品等；短期投資，指各種能夠隨時變現(xiàn)、持有時間不超過一年的有價證券以及其他投資，如各種短期債券、股票等。

流動資產(chǎn)過多會增加企業(yè)的財務(wù)負擔，而影響企業(yè)的利潤。相反流動資產(chǎn)不足，則其資金周轉(zhuǎn)不靈，會影響企業(yè)的經(jīng)營，因此合理配置流動資產(chǎn)需要量在財務(wù)管理中具有重要地位。流動資產(chǎn)管理的目標就是在確保企業(yè)正常經(jīng)營的前提下降低財務(wù)負擔。流動資產(chǎn)管理的任務(wù)主要是做好資金的籌集和使用、加強經(jīng)濟核算，既保證生產(chǎn)經(jīng)營需要又合理使用資產(chǎn)、提高企業(yè)經(jīng)濟效益。

2.中小企業(yè)流動資產(chǎn)管理存在的問題

2.1現(xiàn)金管理不嚴，造成資金閑置或不足

有些企業(yè)在現(xiàn)金充足時，沒有有利的投資方式，造成資金閑置和浪費，而有些企業(yè)卻沒有計劃盲目地使用資金，導致企業(yè)危機。大量持有現(xiàn)金，加大了現(xiàn)金使用機會成本。現(xiàn)金的“坐支”、“透支”嚴重，不但增加了結(jié)算風險與費用，而且影響企業(yè)的資信水平與會計核算質(zhì)量。

2.2應(yīng)收賬款資金回籠困難

應(yīng)收賬款失控使某些中小企業(yè)由于競爭壓力而盲目采用賒銷方式增加收益，使應(yīng)收賬款數(shù)額居高不下。沒有嚴格的賒銷政策，在銷售狀況良好時，沒有注意資金的回收，到周轉(zhuǎn)不靈時，資金已難以回收。缺乏有力的催收措施，應(yīng)收賬款不能兌現(xiàn)或形成呆賬，加劇了企業(yè)的困境。

2.3存貨管理成本過高

材料物資超儲、成品庫存積壓嚴重、月末存貨占用資金大，造成資金呆滯、周轉(zhuǎn)失靈。存貨跟不上生產(chǎn)與銷售的節(jié)奏，造成缺貨成本。存貨保管不力，沒有完善的管理手段，造成出問題時無法核對，資產(chǎn)損失嚴重。

3.改進中小企業(yè)流動資產(chǎn)管理的對策

3.1貨幣資金管理策略

定期編制現(xiàn)金預(yù)算，編制現(xiàn)金預(yù)算主要有三個方面的作用：事先掌握現(xiàn)金流動的信息，搞好資金調(diào)度；事先獲得企業(yè)是否潛伏著現(xiàn)金短缺的風險，將被動應(yīng)付改變?yōu)橹鲃臃婪?；發(fā)現(xiàn)企業(yè)資金的潛力所在。

一是，確定最佳的現(xiàn)金持有量。當企業(yè)實際的現(xiàn)金余額大于最佳的現(xiàn)金持有量時，可采用償還債務(wù)、投資有價證券等策略來調(diào)節(jié)實際現(xiàn)金余額；反之當實際現(xiàn)金余額小于最佳現(xiàn)金持有量時，可以用短期籌資來調(diào)節(jié)實際現(xiàn)金余額；二是，制定嚴格的收支管理規(guī)定，明確各部門的職責和權(quán)限。對一般的開支由職能部門審批即可；對于較大的資金支出，如投資等，則要由董事會、經(jīng)理及財務(wù)部門、家族制企業(yè)也要由各股東和專業(yè)財務(wù)管理人員共同研究商定；三是，嚴肅財經(jīng)紀律、杜絕賬外資金。在資金使用上堅持一支筆審批制度。一切資金的收支必須交財務(wù)部門人賬，堅決杜絕“小金庫”和資金體外循環(huán)，確保資金管理的完整統(tǒng)一；四是，實行錢賬分管，明確責任。嚴格遵守現(xiàn)金收支規(guī)定，不得濫用現(xiàn)金；堅持查庫制度，每天核對庫存現(xiàn)金，每月核對銀行存款，保證賬賬、賬實相符；五是，定期檢查。檢查內(nèi)容主要包括核算資料的真實性、結(jié)存數(shù)量的合理性、收支項目的合法性和支出項目的節(jié)約性，有變動時應(yīng)對預(yù)算進行修改。

3.2應(yīng)收及預(yù)付款項管理策略

加強對客戶信用管理，制定信用政策。建立專門的信用管理部門、進行信用調(diào)查分析、制定合理的信用政策等，根據(jù)自己的實際經(jīng)營和客戶的信譽情況制定合理的信用政策。合理的信用政策應(yīng)將信用標準、信用期間和收賬政策三者結(jié)合起來，綜合考慮三者的變化對銷售額、應(yīng)收賬款各種成本的影響。

建立應(yīng)收、預(yù)付賬款催收責任制度。對相關(guān)人員的責任進行明確界定，將應(yīng)收款項的回收與內(nèi)部各業(yè)務(wù)部門的績效考核及其獎懲掛鉤。積極催收，對故意拖欠不還的單位，采取行政的、經(jīng)濟的甚至法律的手段進行清理。對于經(jīng)確認已構(gòu)成壞賬的應(yīng)收、預(yù)付款，按規(guī)定及時列銷，不長期掛賬。

正確核算應(yīng)收、預(yù)付款。企業(yè)在發(fā)生應(yīng)收、預(yù)付款時，要堅決按規(guī)定核算。特別是涉及到經(jīng)濟合同的，要明確收款方式，防止收款時相互扯皮和不正常掛賬現(xiàn)象的出現(xiàn)。

編制賬齡分析表，認真分析應(yīng)收賬款的賬齡，看有多少欠款在信用期內(nèi)、有多少欠款超過了信用期。密切注意應(yīng)收賬款的回收進度和出現(xiàn)的變化，掌握應(yīng)收賬款的存量、增量以及成為壞賬的可能性等信息。對可能發(fā)生的壞賬損失，提前提取壞賬準備，充分估計這一因素對損益的影響。

3.3存貨管理策略

建立存貨控制制度。根據(jù)各種存貨的耗用或銷售情況確定存貨合理庫存量及最低庫存量。通常采用ABC分類法確定最佳的存貨持有量。

進行采購控制。當存貨低于最低庫存量時，倉庫部門填寫采購申請單，采購部門根據(jù)采購訂單確定訂購多少貨物、訂購對象、訂購什么貨物、采購時間、采購方式、供應(yīng)商的選擇、采購價格、結(jié)算方式等。

把好采購關(guān)。進行采購時必須進行市場調(diào)查。調(diào)查的內(nèi)容主要包括物資的質(zhì)量、價格、購貨地點和運輸方式等內(nèi)容，并建立企業(yè)物資采購信息庫，采取貨比三家的辦法，使企業(yè)購入的存貨物美價廉。同時要按預(yù)先制定的計劃采購，提倡經(jīng)濟采購批量。

把好驗收關(guān)。倉庫部門在驗收人庫時，要根據(jù)采購合同或送貨清單驗收，并根據(jù)實際人庫的貨物登記入賬。

制定存貨保管制度。倉庫部門對存貨的保管要注意保持適宜的溫度、防水、防火、防蟲、保持清潔。定期盤點貨物，及時對存貨的盤盈、盤虧做出相應(yīng)的處理，保證賬卡物三者相符。還要經(jīng)常對呆滯積壓物資進行清理。

領(lǐng)用與發(fā)出控制。建立領(lǐng)發(fā)料制度，對領(lǐng)用較大而頻繁的存貨，在制度上嚴格控制等等。業(yè)務(wù)員根據(jù)客戶下的采購訂單，出具送貨單交與倉庫部門進行備貨。倉庫部門根據(jù)送貨單出貨，保證出貨正確率與出貨速度。

盤點與處置控制。建立盤查制度，對盤盈、盤虧及時進行處理。不定期地檢查，督促管理人員和記錄人員保持警戒而不至于疏忽。

資產(chǎn)負債表日，若有證據(jù)證明存貨成本低于存貨可變現(xiàn)凈值的，則應(yīng)以可變現(xiàn)凈值計量，并計提存貨跌價準備。

4.結(jié)論

中小企業(yè)要想在激烈的市場競爭中取得成功，除了其市場定位合理、領(lǐng)導者有工作能力外，還必須強化以財務(wù)管理為中心的內(nèi)部管理，提高竟爭能力。財務(wù)管理的核心是資產(chǎn)管理，流動資產(chǎn)管理是資產(chǎn)管理的重要內(nèi)容，因此，能否有效合理地管理流動資產(chǎn)、控制流動資產(chǎn)的占用、監(jiān)督流動資產(chǎn)的使用是節(jié)約資金、加速資產(chǎn)周轉(zhuǎn)的前提，是中小企業(yè)提高競爭力、獲取收益的關(guān)鍵。

【參考文獻】

[1]鐘于鳳.關(guān)于中小企業(yè)流動資產(chǎn)管理方法探討[J].中國經(jīng)貿(mào)，2009，（22）.

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【關(guān)鍵詞】企業(yè)價值；資產(chǎn)管理

加強資產(chǎn)管理，提高企業(yè)資產(chǎn)運行效率，確保國有資產(chǎn)保值增值是傳統(tǒng)企業(yè)財務(wù)管理的核心內(nèi)容。然而，EVA價值管理體系引入關(guān)于資本成本的概念打破了傳統(tǒng)的資產(chǎn)管理思維模式，使資產(chǎn)管理走出昔日簡單意義上的保本管理，從降低資本成本的角度為企業(yè)資產(chǎn)管理提出新要求。

一、EVA價值管理全新的價值管理理念

EVA價值管理的核心指出資本投入是有成本的，它與傳統(tǒng)指標的不同之處在于考慮了帶來企業(yè)利潤的所有資金的成本，是對真正“經(jīng)濟”利潤的客觀評價。

二、目前企業(yè)資產(chǎn)管理現(xiàn)狀及其弊端

在以利潤為考核評價指標的管理體系中，資產(chǎn)管理沒有促使企業(yè)采取行之有效的方式提高資產(chǎn)管理水平，更多的時候是一種對企業(yè)家底的掌控，加上企業(yè)間管理模式的差異，集團內(nèi)不同企業(yè)之間資產(chǎn)相互占用、實物管理和價值管理相互脫節(jié)等情況依然普遍存在于財務(wù)管理之中，同時資產(chǎn)無效占用增加了資本占用。

（一）固定資產(chǎn)管理存在的問題

1.在建工程完工結(jié)轉(zhuǎn)時間的差異對折舊造成不同程度的影響。技改工程通常包括設(shè)備采購和配合安裝，企業(yè)通常在安裝完工并竣工驗收合格后進行資產(chǎn)結(jié)轉(zhuǎn)，而準則要求購建活動的實體已經(jīng)完成或者為購建活動而發(fā)生的支出幾乎很少或者不再發(fā)生的時候進行結(jié)轉(zhuǎn)，企業(yè)執(zhí)行準則出現(xiàn)偏差，影響資產(chǎn)折舊。

2.實施技改的固定資產(chǎn)計提折舊，與會計準則不符。由于現(xiàn)有資產(chǎn)管理模式，企業(yè)對實施技改固定資產(chǎn)并未轉(zhuǎn)入在建工程，而是將實施的項目作為在用固定資產(chǎn)管理，一方面對其實施技改，另一方面資產(chǎn)還在計提折舊，這導致技改項目計提折舊錯誤。

3.固定資產(chǎn)處置殘值回收困難。實務(wù)中，對于需要拆除處置的資產(chǎn)可能會發(fā)生拆除費，處置前還要發(fā)生評估費，可能會入不敷出。

4.財務(wù)人員對生產(chǎn)流程和生產(chǎn)設(shè)備知識的匱乏使資產(chǎn)管理面臨新的挑戰(zhàn)。

（二）流動資產(chǎn)管理存在的問題

1.存貨效用發(fā)揮不明顯。水電企業(yè)運行模式的特殊性（開停機時間僅僅數(shù)秒）和電網(wǎng)對電能質(zhì)量考核的要求，一般的水電站均備有一定量的事故備品、輪換性備品備件。然而隨著設(shè)備運行水平的不斷提高和穩(wěn)定性的增加，這些資產(chǎn)長期儲備周轉(zhuǎn)率很低，其發(fā)揮的作用與其價值不成正比。

2.流動資產(chǎn)沒有最優(yōu)化。電力產(chǎn)品的特殊性決定了電費回收困難、電費陳欠成為發(fā)電企業(yè)永恒的難題，應(yīng)收賬款減值的風險性大。

三、以EVA價值管理為出發(fā)點，提升資產(chǎn)管理水平的措施

（一）在固定資產(chǎn)的管理方面，應(yīng)采取措施降低資產(chǎn)成本。

第一，對技改被替換部分資產(chǎn)，采取積極的措施，從廠家獲取或者請相關(guān)機構(gòu)評估其價值，對其賬面價值進行剔除，避免資產(chǎn)虛增，避免資產(chǎn)折舊計提錯誤，影響當期損益。

第二，對增加主設(shè)備原值的技改工程結(jié)轉(zhuǎn)資產(chǎn)，應(yīng)及時聘請評估機構(gòu)給予技改后尚可使用年限的評估和認定，使其新增部分合理的計提折舊。

第三，對于技改工程結(jié)轉(zhuǎn)時間的界定，嚴格執(zhí)行會計準則，及時結(jié)轉(zhuǎn)資產(chǎn)，避免工程結(jié)轉(zhuǎn)日期影響折舊。

第四，加強對財務(wù)人員生產(chǎn)系統(tǒng)知識的培訓，改變財務(wù)人員的知識結(jié)構(gòu)，確保資產(chǎn)管理更加合理合規(guī)。

第五，按照會計準則的要求，強化現(xiàn)有固定資產(chǎn)管理系統(tǒng)的功能，使資產(chǎn)管理更加趨于合理和可操作性。

第六，對固定資產(chǎn)分類標準和殘值標準進行梳理，確保集團內(nèi)部資產(chǎn)管理橫向可比。

（二）流動資產(chǎn)管理方面，必須采取積極措施

第一，存貨管理方面可以采取以下幾種方式：①考慮同一區(qū)域集中管控，使多個電站多套同類備品的資金占用轉(zhuǎn)變?yōu)槎鄠€電站單套備品占用。②將實質(zhì)上已經(jīng)達到固定資產(chǎn)管理的存貨轉(zhuǎn)為固定資產(chǎn)，按照固定資產(chǎn)管理，逐步減少流動資產(chǎn)占用；③采取措施加強存貨周轉(zhuǎn)。④組織相關(guān)技術(shù)人員進行技能鑒定，將屬技術(shù)淘汰等原因確不需用的資產(chǎn)及時進行處置。

第二，其他流動資產(chǎn)管理：①建立考核獎勵機制加強應(yīng)收賬款的回收；②加強與產(chǎn)業(yè)鏈中上下游公司的聯(lián)系，降低應(yīng)收賬款的回收難度；③爭取取得地方政府的支持，縮短電費回收期。

四、國有企業(yè)EVA價值管理的思考

從理論上說，EVA價值管理體系的目的是改變經(jīng)營管理者和員工的行為方式，以實現(xiàn)股東利益最大化的最高準則，是一種可以提高公司的資本回報率和核心競爭的有效機制，是一種可以使公司內(nèi)部各級管理層的管理理念、管理方法、管理行為、管理決策致力于股東價值最大化的管理創(chuàng)新。

（一）推行EVA管理體系的必要性

市場經(jīng)濟環(huán)境是EVA天生的土壤。在市場經(jīng)濟環(huán)境下，EVA用來約束經(jīng)理人員等經(jīng)營者，使其做出的決策時刻與投資者的利益一致，最終達到實現(xiàn)企業(yè)價值最大化的目標。目前電力企業(yè)處于一種激烈的市場競爭環(huán)境之中，要想提升企業(yè)價值必先提升管理水平，必須克服現(xiàn)有考核指標的弊端，所以引進先進的管理模式是一種趨勢也是必然。

（二）EVA價值管理在電力企業(yè)的可行性

EVA是一個綜合性指標，涵蓋了企業(yè)業(yè)績考核和管理水平等方面的內(nèi)容，引進EVA價值管理對于提升企業(yè)管理水平，避免企業(yè)短期行為，實現(xiàn)經(jīng)營者和所有者目標的統(tǒng)一均有重要的意義。

（三）企業(yè)推行EVA價值管理模式的思考

EVA是對傳統(tǒng)思維模式的一次挑戰(zhàn)，更是對企業(yè)管理者和所有者的一次歷練，EVA啟發(fā)我們對企業(yè)的管理進行更深層次的思考，小到一個部門，大到一個企業(yè)一個國家，既可以具體到一項具體的業(yè)務(wù)，也可以覆蓋所有，可以說EVA帶領(lǐng)我們進入了一個管理模式的新境界。EVA的目的不是追求一種理論上的利潤指標，而是改變經(jīng)營管理者和員工的行為方式，以實現(xiàn)股東利益最大化的最高準則，是一種可以提高公司的資本回報率和核心競爭的有效機制，從這一點上講，EVA在中國更有發(fā)展前途，將成為財務(wù)管理的核心，成為當前企業(yè)財務(wù)管理的終極和核心目標。

篇4

關(guān)鍵詞:公立醫(yī)院;資產(chǎn)管理工作;財務(wù)管理;現(xiàn)代醫(yī)院管理制度

資產(chǎn)管理是醫(yī)院管理工作的重要組成部分，對醫(yī)院健康持續(xù)發(fā)展有著重要作用。隨著當前公立醫(yī)院改革不斷深化以及現(xiàn)代醫(yī)院管理制度建設(shè)的要求，醫(yī)院在自身規(guī)模和業(yè)務(wù)不斷壯大的同時，亟須規(guī)范和完善資產(chǎn)管理工作，充分發(fā)揮公立醫(yī)院資產(chǎn)效益最大化，進而為醫(yī)院醫(yī)療業(yè)務(wù)發(fā)展創(chuàng)造良好的內(nèi)在環(huán)境，保證醫(yī)院各項工作持續(xù)健康運行。

1公立醫(yī)院資產(chǎn)范圍及必要性概述

秉承公益性原則作為我國醫(yī)療體系中的主體，公立醫(yī)院資產(chǎn)種類多樣性加大了相關(guān)資產(chǎn)的管理難度，對各類資產(chǎn)的科學管理，使之發(fā)揮出最大化效益，對于公立醫(yī)院整體發(fā)展和平穩(wěn)運行來說就顯得尤為重要。根據(jù)《政府會計準則———基本準則》規(guī)定，公立醫(yī)院資產(chǎn)是指醫(yī)院過去的經(jīng)濟業(yè)務(wù)或者事項形成的，由醫(yī)院控制的，預(yù)期能夠產(chǎn)生服務(wù)潛力或者帶來經(jīng)濟利益流入的經(jīng)濟資源。［1］具體來講，公立醫(yī)院資產(chǎn)按照流動性標準可劃分為流動資產(chǎn)和非流動資產(chǎn)。其中公立醫(yī)院流動資產(chǎn)涵蓋了貨幣資金(主要是庫存現(xiàn)金、銀行存款、零余額賬戶用款額度)、短期投資，包括應(yīng)收醫(yī)療款、預(yù)付賬款、財政應(yīng)返還資金和其他應(yīng)收款以及存貨(包括低值易耗品、衛(wèi)生材料、藥品、其他材料等物資)等。非流動資產(chǎn)則主要包括固定資產(chǎn)(分為房屋及建筑物類、專業(yè)設(shè)備類、一般設(shè)備類、圖書類、其他資產(chǎn)等)、在建工程、無形資產(chǎn)(如專利權(quán)、非專利技術(shù)、著作權(quán)、版權(quán)、商標權(quán)、商譽、土地使用權(quán)等財產(chǎn)權(quán))、長期投資(以貨幣資金、實物、無形資產(chǎn)等方式向醫(yī)院辦企、事業(yè)單位的投資回收期一年以上的為長期投資)等。

2公立醫(yī)院現(xiàn)有資產(chǎn)管理問題

隨著公立醫(yī)院自身規(guī)模和業(yè)務(wù)的不斷壯大，資產(chǎn)業(yè)務(wù)的復(fù)雜性和資產(chǎn)的多樣性加大了資產(chǎn)管理工作難度，在資產(chǎn)管理和運行過程中面臨諸多資產(chǎn)管理風險點，嚴重制約著醫(yī)院的提質(zhì)增效改革，亟須規(guī)范和完善。(1)資產(chǎn)管理制度不健全，資產(chǎn)科室協(xié)作差。根據(jù)《事業(yè)單位國有資產(chǎn)管理暫行辦法》的規(guī)定，事業(yè)單位應(yīng)當建立健全科學合理的國有資產(chǎn)監(jiān)督管理責任制。公立醫(yī)院日常管理中現(xiàn)有的資產(chǎn)管理制度建設(shè)不完善，流動資產(chǎn)和非流動資產(chǎn)管理制度難以全覆蓋，醫(yī)院多種多樣的資產(chǎn)相關(guān)制度沒有建立，管理責任分工不明確。另外，醫(yī)院資產(chǎn)占比較大，醫(yī)院的資產(chǎn)管理的整個流程較長，［2］所涉及的部門較多，資產(chǎn)管理中專業(yè)設(shè)備、通用設(shè)備、藥品以及無形資產(chǎn)等涉及醫(yī)院設(shè)備、信息、物資管理、財務(wù)等多個科室，相關(guān)資產(chǎn)管理科室協(xié)作不強，資產(chǎn)使用管理全過程缺乏有效溝通。(2)資產(chǎn)閑置，缺少資產(chǎn)運行效益分析，醫(yī)院資產(chǎn)難以發(fā)揮效益最大化。日常管理中公立醫(yī)院存在著設(shè)備使用率低、庫存物資閑置、無形資產(chǎn)保護不足等主要問題，［3］相關(guān)科室對待流動資產(chǎn)和固定資產(chǎn)整體運行情況不能夠及時總結(jié)分析，不能保證資產(chǎn)難以發(fā)揮效益最大化。一方面，多余貨幣資金不能發(fā)揮收益最大化，藥品等存貨物資周轉(zhuǎn)率低，應(yīng)收款項等掛賬時間較長;另一方面，對大型專業(yè)、通用設(shè)備從投入運行開始缺乏運行效益分析和總結(jié)，大型設(shè)備和房屋建筑長期閑置，長期投資回收期不明確，缺乏效益分析評價，各類公立醫(yī)院資產(chǎn)難以發(fā)揮經(jīng)濟效益和社會效益最大化。(3)內(nèi)部審計不健全，缺乏資產(chǎn)管理流程監(jiān)督。長期以來盡管公立醫(yī)院設(shè)立內(nèi)部審計科室，由于公立醫(yī)院主要以醫(yī)療業(yè)務(wù)服務(wù)業(yè)為主，現(xiàn)實業(yè)務(wù)中卻難以引起醫(yī)院領(lǐng)導的重視，內(nèi)審部門長期發(fā)揮不出應(yīng)有作用，對資產(chǎn)管理工作整個過程的監(jiān)督和審計被邊緣化。(4)醫(yī)院資產(chǎn)財務(wù)管理環(huán)節(jié)不完善。資產(chǎn)管理全流程尤其是購入和處置環(huán)節(jié)財務(wù)制度執(zhí)行不到位、不規(guī)范，固定資產(chǎn)購入有時出現(xiàn)不進行入庫管理、資產(chǎn)費用化等現(xiàn)象，無形資產(chǎn)保護意識不強，大額軟件系統(tǒng)購入不進行入庫管理，資產(chǎn)費用化嚴重。資產(chǎn)處置環(huán)節(jié)不按照正常處理程序執(zhí)行，部分資產(chǎn)處理不經(jīng)過醫(yī)院主管部門和財政部門審批，單純的醫(yī)院分管領(lǐng)導甚至資產(chǎn)科室審批即可存在國有資產(chǎn)流失風險。(5)資產(chǎn)管理信息化建設(shè)滯后。隨著科技水平的發(fā)展，公立醫(yī)院在多個方面都加快了信息化步伐，大大助推了醫(yī)院的整體快速發(fā)展。盡管在大數(shù)據(jù)信息化推進背景下隨著公立醫(yī)院在內(nèi)部管理多個方面信息化管理水平顯著提升，但在資產(chǎn)管理方面，資產(chǎn)管理網(wǎng)絡(luò)不健全，資產(chǎn)財務(wù)信息化程度不高，各資產(chǎn)管理科室資產(chǎn)管理信息化硬件水平亟須改善。

3強化醫(yī)院資產(chǎn)管理，充分發(fā)揮各類資產(chǎn)最大化效益路徑

國家醫(yī)療體制改革和現(xiàn)代醫(yī)院管理制度的構(gòu)建對公立醫(yī)院資產(chǎn)管理規(guī)范性提出更高的要求，對于公立醫(yī)院資產(chǎn)運行和管理中所存在風險和不足之處，需要從多角度加以完善和規(guī)范，探尋出合適的路徑選擇，充分發(fā)揮出公立醫(yī)院資產(chǎn)效益最大化。

3.1健全資產(chǎn)管理制度，明確資產(chǎn)管理責任歸屬

完整的制度體系是做好資產(chǎn)管理工作的基礎(chǔ)。公立醫(yī)院應(yīng)嚴格按照《公立醫(yī)院內(nèi)部控制管理辦法》要求，建立醫(yī)院各類資產(chǎn)管理制度體系，嚴格落實各類政策法規(guī)和制度要求。醫(yī)院固定資產(chǎn)實行歸口管理，如醫(yī)院房屋及建筑物類、其他設(shè)備類歸后勤服務(wù)中心管理，一般設(shè)備歸信息科管理，專用儀器設(shè)備類歸設(shè)備科管理，圖書類歸圖書信息中心管理，無形資產(chǎn)歸口信息科管理，各科室各司其職，明確資產(chǎn)管理責任歸屬。完善醫(yī)院資產(chǎn)從購入、使用、處理全過程的責任歸屬，分級負責，明確相關(guān)責任人員職責，做到專人管理使用，保管維護責任到人。

3.2充分發(fā)揮內(nèi)部審計部門作用，嚴格把控資產(chǎn)管理全過程

加強內(nèi)部審計是優(yōu)化醫(yī)院資產(chǎn)管理體系的必要手段。［4］醫(yī)院內(nèi)部審計部門應(yīng)該充分發(fā)揮其內(nèi)部審計作用，公立醫(yī)院應(yīng)加大對內(nèi)部資產(chǎn)管理全過程的把關(guān)審核。一方面，公立醫(yī)院要提高內(nèi)審部門地位，領(lǐng)導加大對內(nèi)審工作的重視，將內(nèi)審工作放在醫(yī)院長期健康發(fā)展的高度重視;另一方面，內(nèi)審部門嚴格落實審計制度要求，對各類資產(chǎn)從購入、使用、歸口管理、資產(chǎn)處置等環(huán)節(jié)要嚴格執(zhí)行《事業(yè)單位國有資產(chǎn)管理暫行辦法》和國家相關(guān)規(guī)定程序要求，做到及時發(fā)現(xiàn)問題，及時整改、解決和改進。

3.3加強資產(chǎn)管理信息化建設(shè)，加快信息化助推資產(chǎn)管理工作

醫(yī)院信息化建設(shè)是醫(yī)院快速發(fā)展的重要助推因素。資產(chǎn)管理工作要依托醫(yī)院信息化平臺，充分發(fā)揮資產(chǎn)效益，提升資產(chǎn)使用周轉(zhuǎn)效率。通過構(gòu)建物資管理平臺、醫(yī)院財務(wù)管理系統(tǒng)等資產(chǎn)管理網(wǎng)絡(luò)，實施財務(wù)統(tǒng)管，資產(chǎn)的價值管理和各類資產(chǎn)實物管理相結(jié)合，盤活資產(chǎn)，壓縮庫存，減少資產(chǎn)在各個環(huán)節(jié)的占用時間，以加速資金周轉(zhuǎn)，提高資金利用率，加快信息化助推醫(yī)院資產(chǎn)管理的步伐。

3.4強化資產(chǎn)財務(wù)統(tǒng)管，多科室聯(lián)合協(xié)作

財務(wù)管理是公立醫(yī)院現(xiàn)代醫(yī)院管理制度建設(shè)中的重要組成部分，而針對公立醫(yī)院的資產(chǎn)管理又構(gòu)成公立醫(yī)院財務(wù)管理科學化的重要內(nèi)容。醫(yī)院資產(chǎn)管理工作與財務(wù)管理密不可分，這就需要購入資產(chǎn)嚴格按照會計制度和相關(guān)法規(guī)要求，及時入庫，嚴禁購入資產(chǎn)費用化處理，財務(wù)人員嚴格把關(guān)，資產(chǎn)管理科室嚴格管理落實，醫(yī)院設(shè)備、信息、物資管理等多個科室密切協(xié)作，強化管理。同時，資產(chǎn)管理應(yīng)當實現(xiàn)紀檢、財務(wù)、審計等部門聯(lián)合監(jiān)督機制，財務(wù)、審計等管理部門定期或不定期清點實物，核對賬目，做到賬實相符，賬賬相符，防止閑置、損壞、被盜等情況的發(fā)生。對于因崗位職責落實不到位造成公立醫(yī)院資產(chǎn)流失或資產(chǎn)受損的責任人員和相關(guān)人員必須依規(guī)處理，按情節(jié)程度追究責任，造成嚴重事故的，應(yīng)加大加重處罰。

3.5構(gòu)建資產(chǎn)管理考核指標，加大資產(chǎn)運行效益分析，保證資產(chǎn)發(fā)揮效益最大化

醫(yī)院各類資產(chǎn)管理和使用應(yīng)納入科室工作績效考核，設(shè)立科學的資產(chǎn)管理考核指標，將資產(chǎn)管理落實情況與科室績效、責任人業(yè)績相掛鉤。流動資金特別是銀行存款應(yīng)多以定期、大額存單形式，使閑置資金充分獲取銀行存款利息最大化，同時及時清理醫(yī)院存在的應(yīng)收賬款及預(yù)付款項。對醫(yī)院配置的大型醫(yī)療運行設(shè)備定期開展使用評價總結(jié)，推進資產(chǎn)共享共用，避免大型設(shè)備資產(chǎn)閑置，提高藥品、材料等物資使用和周轉(zhuǎn)效率，充分發(fā)揮出各類資產(chǎn)效益最大化?，F(xiàn)代醫(yī)院管理制度建設(shè)是國家治理能力和治理體系現(xiàn)代化的重要體現(xiàn)。在現(xiàn)代醫(yī)院管理制度建設(shè)背景下，強化和完善公立醫(yī)院資產(chǎn)管理工作意義重大。積極探索現(xiàn)代醫(yī)院資產(chǎn)管理制度建設(shè)路徑，降低公立醫(yī)院資產(chǎn)管理工作中存在的風險和不足，不斷提升資產(chǎn)管理水平，有助于推動醫(yī)院資產(chǎn)管理和財務(wù)管理效能提升，進而促進現(xiàn)代醫(yī)院管理制度構(gòu)建，從而保證公立醫(yī)院持續(xù)健康發(fā)展。

參考文獻:

［1］王潔.醫(yī)院執(zhí)行政府會計制度操作指南［M］．北京:中國財政經(jīng)濟出版社，2019.

［2］黃玉梅.醫(yī)院資產(chǎn)管理存在的問題及對策［J］．當代會計，2019(3):153－154.

［3］盧建龍.基于衛(wèi)生經(jīng)濟學的公立醫(yī)院國有資產(chǎn)管理策略探討［J］．中國醫(yī)院管理，2017(4):72－73.

篇5

關(guān)鍵詞：

財務(wù)報表中有大量的數(shù)據(jù)，可以根據(jù)需要計算出很多有意義的比率，這些比率涉及企業(yè)經(jīng)營管理的各個方面，基本的財務(wù)比率可以分為以下四類：變現(xiàn)能力比率、資產(chǎn)管理比率、負債比率和盈利能力比率。

一、 基本財務(wù)比率計算方法財務(wù)比率

計算公式

變現(xiàn)能力比率

流動比率

流動資產(chǎn)÷流動負債

速動比率

（流動資產(chǎn)－存貨）÷流動負債

 

 

資產(chǎn)管理比率

營業(yè)周期

存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)+應(yīng)收賬款天數(shù)

存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)

360÷（銷售成本÷平均存貨）

應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)

360÷（銷售收入÷平均應(yīng)收賬款）

流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

銷售收入÷平均流動資產(chǎn)

總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

銷售收入÷平均資產(chǎn)總額

 

 

負債比率

資產(chǎn)負債率

（負債總額÷資產(chǎn)總額）×100%

產(chǎn)權(quán)比率

（負債總額÷股東權(quán)益）×100%

有形凈值債務(wù)率

【負債總額÷（股東權(quán)益－無形資產(chǎn)凈值）】×100%

已獲利息倍數(shù)

息稅前利潤÷利息費用

 

盈利能力比率

銷售凈利率

（凈利潤÷銷售收入）×100%

銷售毛利率

[(銷售收入－銷售成本)÷銷售收入]×100%

資產(chǎn)凈利率

（凈利潤÷平均資產(chǎn)總額）×100%

凈資產(chǎn)收益率

（凈利潤÷平均凈資產(chǎn)）×100%

二、 各項財務(wù)指標分析

1、 變現(xiàn)能力比率

變現(xiàn)能力是企業(yè)產(chǎn)生現(xiàn)金的能力，它取決與可以在近期轉(zhuǎn)變?yōu)楝F(xiàn)金的流動資產(chǎn)的多少，反映變現(xiàn)能力的財務(wù)比率主要有流動比率和速動比率。流動比率反映企業(yè)的短期償債能力，流動資產(chǎn)越多，短期債務(wù)越少，則償債能力越強。一般認為，生產(chǎn)企業(yè)合理的最低流動比率是2，這是因為流動資產(chǎn)中變現(xiàn)能力最差的存貨資金約占流動資產(chǎn)總額的一半，剩下的流動性較大的流動資產(chǎn)至少要等于流動負債，企業(yè)的短期償債能力才有保障。

速動比率是較流動比率更進一步的有關(guān)變現(xiàn)能力的指標，把存貨從流動資產(chǎn)總額中減去而計算出的速動比率反應(yīng)的短期償債能力更加令人可信，其原因是：在流動資產(chǎn)中存貨的變現(xiàn)速度最慢；部分存貨可能已損失報廢還沒有處理；部分存貨已抵押給某債權(quán)人；存貨估價還存在著成本與合理市價相差懸殊的問題。通常認為，正常的速動比率為1，低于1的速動比率被認為是短期償債能力偏低。

2、資產(chǎn)管理比率

資產(chǎn)管理比率是用來衡量公司在資產(chǎn)管理方面效率的財務(wù)比率，存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)和應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)之和構(gòu)成了一個營業(yè)周期，因此存貨周轉(zhuǎn)和應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)的越快，營業(yè)周期就越短，資金周轉(zhuǎn)的速度就越快，存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)及應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)的長短反映存貨管理、應(yīng)收賬款管理水平，它影響企業(yè)的短期償債能力、企業(yè)盈利能力，反映企業(yè)運用資產(chǎn)的效果，從而是整個企業(yè)管理的重要內(nèi)容。流動資產(chǎn)及總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是用來衡量資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度，速度越快，說明銷售能力越強，會相對節(jié)約資金，加速資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)，會帶來利潤絕對額的增加。

3、負債比率

負債比率是指債務(wù)和資產(chǎn)、凈資產(chǎn)的關(guān)系，它反映企業(yè)償付到期長期債務(wù)的能力。資產(chǎn)負債率反映債權(quán)人所提供的資金占全部資金的比例，也稱其為舉債經(jīng)營比率；產(chǎn)權(quán)比率反映由債權(quán)人提供的資本與股東提供的資本的相對關(guān)系，反映企業(yè)基本財務(wù)結(jié)構(gòu)是否穩(wěn)定。有形凈值債務(wù)率實質(zhì)上是產(chǎn)權(quán)比率的延伸，它更為謹慎、保守的反映債權(quán)人投入的資本受到股東權(quán)益保障的程度，一般來說，股東資本大于借入資本較好，但也不能一概而論。從股東角度來看，在通貨膨脹加劇時期，企業(yè)多借債可以把損失和風險轉(zhuǎn)嫁給債權(quán)人；在經(jīng)濟繁榮時期，多借債可以獲得額外的利潤；在經(jīng)濟萎縮時期，少借債可以減少利息負擔和財務(wù)風險。負債比率高，是高風險、高報酬的財務(wù)結(jié)構(gòu)。從財務(wù)管理的角度來看，企業(yè)應(yīng)當審時度勢，全面考慮，在利用負債比率制定借入資本決策時，必須充分估計預(yù)期的利潤和增加的風險，在二者之間權(quán)衡利害得失，做出正確決策。

已獲利息倍數(shù)反映企業(yè)償付借款利息的能力，只要已獲利息倍數(shù)足夠大，企業(yè)就有充足的能力償付利息，否則相反，從穩(wěn)健性的角度出發(fā)，比較本企業(yè)連續(xù)幾年的該項指標，并選擇最低指標年度的數(shù)據(jù)作為標準，方可保證最低的償債能力。

4、盈利能力比率

盈利能力是企業(yè)賺取利潤的能力，不論是投資人、債權(quán)人和還是企業(yè)管理人員及其他利益相關(guān)者，都非常重視企業(yè)的盈利能力，銷售凈利率反映每一元銷售收入帶來的凈利潤的多少，表示銷售收入的收益水平，通過分析銷售凈利率升降變動，可以在促使企業(yè)擴大銷售的同時，注意改進經(jīng)營管理，提高盈利水平。資產(chǎn)凈利率反映企業(yè)資產(chǎn)利用的綜合效果，指標越高，表明資產(chǎn)的利用效率越高，說明企業(yè)在增收節(jié)支和節(jié)約資金等方面取得了良好效果，影響資產(chǎn)凈利率高低的因素主要有：產(chǎn)品的價格、單位成本的高低、產(chǎn)品的產(chǎn)量和銷售的數(shù)量、資金占用量以及資金周轉(zhuǎn)速度等。凈資產(chǎn)收益率反映企業(yè)所有者權(quán)益的投資報酬率，具有很強的綜合性。

我們進一步可以用杜邦財務(wù)體系來綜合分析企業(yè)的盈利能力、資產(chǎn)管理能力、償債能力，正如上文所說，凈資產(chǎn)收益率是一個綜合性非常強的指標，也是股東最關(guān)心的核心指標，凈資產(chǎn)收益率（權(quán)益凈利率）=資產(chǎn)凈利率×權(quán)益乘數(shù)，資產(chǎn)凈利率=銷售凈利率×資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率，從而：凈資產(chǎn)收益率（權(quán)益凈利率）=銷售凈利率×資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率×權(quán)益乘數(shù)，從以上公式可以看出，決定凈資產(chǎn)收益率高低的因素有三個方面：銷售凈利率、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、權(quán)益乘數(shù)，三者共同作用決定了股東收益率的高低，它涵蓋了企業(yè)的銷售情況、政策、資產(chǎn)管理水平以及資本結(jié)構(gòu)狀況等。其作用是解釋指標變動的原因和變動趨勢，為采取措施指明方向。下面用一個具體的例子來闡述三者之間的關(guān)系：

凈資產(chǎn)收益率=資產(chǎn)凈利率×權(quán)益乘數(shù)

第一年

16.8%  =  8.4%  ×

2

第二年

14%

=

7%

×

2

或：

第一年

16.8%  =  8.4%  ×

2

第二年

12.6%  =  8.4%  ×  1.5

第一種情況權(quán)益凈利率的下降是由于資產(chǎn)利用或成本控制發(fā)生了問題，而第二種情況是由于資本結(jié)構(gòu)發(fā)生了變化，負債率的降低，導致了財務(wù)杠桿效益的減弱，最終造成了股東收益率的降低。還有一種情況是資產(chǎn)收益率和權(quán)益乘數(shù)兩者均發(fā)生方向相同或相反的變化，從而引起凈資產(chǎn)收益率的變化。

我們可以進一步對資產(chǎn)凈利率進行分析：

  資產(chǎn)凈利率=銷售凈利率×資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

第一年

8.4%  =  4.2%  ×

2

第二年

7%  =  3.5%

×  2

或

第一年

8.4%  =  4.2%  ×

2

第二年

7%  =   4.2%

×  1.67

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    [關(guān)鍵詞] 營運資金 盈利能力 償債能力 風險

    營運資金是企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中周轉(zhuǎn)使用的資金,也可以理解為企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中使用的流動資產(chǎn)凈額。在數(shù)量上等于全部流動資產(chǎn)減去全部流動負債后的余額,是流動資產(chǎn)的一個有機組成部分。因此營運資金的特點就是流動資產(chǎn)的特點,即回收期短;具有流動性;多種形式上并存性和數(shù)量上波動性。

    在流動資產(chǎn)中,來源于流動負債的部分由于受短期索求權(quán)的約束,因而企業(yè)不能在較短時間內(nèi)自由使用。相反,扣除流動負債后的流動資產(chǎn),企業(yè)可以在較長時間內(nèi)自由使用。因為這部分流動資產(chǎn)凈額是由長期籌資方式籌集的,它的償債索求權(quán)時間壓力小。

    營運資金不僅是流動資產(chǎn)和流動負債二者的差額,而且其規(guī)模受企業(yè)銷的影響,同時又制約著企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營規(guī)模。所以,營運資金的管理不能單純地考慮流動資產(chǎn)和流動負債的比較差異,而需要從企業(yè)資金運動的全過程進行系統(tǒng)把握。

    營運資金是流動資產(chǎn)的有機組成部分,是企業(yè)短期償債能力的重要標志。一般而言,營運資金數(shù)額越大,企業(yè)短期償債能力就越強,反之則越小。因此,增加營運資金的規(guī)模,是降低企業(yè)償債風險的重要保障。然而,營運資金規(guī)模的增加,必然要求企業(yè)利用長期籌資方式籌集更多的長期資金而占用在流動資產(chǎn)上,但長期籌資方式所籌集的資金成本大,會影響企業(yè)的盈利能力,長此以往,最終因為盈利能力低下,影響償債能力,而給企業(yè)帶來財務(wù)風險。反之,營運資金規(guī)模小,企業(yè)財務(wù)風險高,而企業(yè)盈利能力大。同時,營運資金的結(jié)構(gòu)不同,也會影響企業(yè)的償債能力和盈利能力。因此,確定營運資金的規(guī)模,對營運資金的管理,必須在盈利能力、財務(wù)風險兩者之間進行權(quán)衡。可見,要對營運資金進行管理,必須從四個內(nèi)容進行:

    一、財務(wù)風險

    從理論上說,只要流動資產(chǎn)大于流動負債,企業(yè)就具備了短期償債能力。因此,企業(yè)營運資金的最低理論值為0。但這必須以流動資產(chǎn)的變現(xiàn)數(shù)量與期限結(jié)構(gòu)同流動負債的償還數(shù)量與期限結(jié)構(gòu)完全吻合為前提,否則,企業(yè)就可能形成到期不能償債的風險。從理論上來講,在企業(yè)出現(xiàn)財務(wù)風險時,可以將長期資產(chǎn)進行變現(xiàn),來償還到期的債務(wù)。然而,在實際中企業(yè)為了維持正常的生產(chǎn)經(jīng)營活動,一般不會動用長期資產(chǎn)來償還流動負債。再者,由于流動資產(chǎn)的變現(xiàn)數(shù)量也有極大的不確定性,這主要是應(yīng)收賬款壞賬和庫存商品削價的可能性存在,所以企業(yè)的流動資產(chǎn)的數(shù)量必須大于流動負債,即營運資金的數(shù)量必須大于0。同時,由于各類流動資產(chǎn)的變現(xiàn)速度和變現(xiàn)數(shù)量不同,作為流動資產(chǎn)凈額的營運資金的結(jié)構(gòu)不同,它的償債能力也不同,因此,企業(yè)對財務(wù)風險的態(tài)度不同,要求營運資金的結(jié)構(gòu)也不同。

    二、盈利能力

    如果企業(yè)單純地考慮償債而確定營運資金的規(guī)模和結(jié)構(gòu),勢必會約束自己靈活、機動地運用營運資金,影響企業(yè)的盈利水平。因為一個企業(yè)的償債能力和盈利能力互為結(jié)果的,所以,如果一個企業(yè)的盈利水平長期低下,最終會削弱自己的償債能力,從而給企業(yè)自身帶來財務(wù)風險。企業(yè)盈利能力是受收入和成本二個因素所決定,企業(yè)營運資金的規(guī)模和結(jié)構(gòu)不同,收入和成本的水平也不同。假如一個企業(yè)營運資金的規(guī)模過大,就會增加營運資金中非盈利流動資產(chǎn)的規(guī)模和比例,相對減少了企業(yè)的收入,同時增加了資金成本和機會成本。反過來講,企業(yè)應(yīng)根據(jù)自己的利潤目標,來確定營運資金的規(guī)模和結(jié)構(gòu)。

    三、彈性

    由于彈性在財務(wù)管理中的重要作用,因此在營運資金管理中要考慮自身變換的可能性,以便在需要時,調(diào)整營運資金的結(jié)構(gòu)。實際管理中,彈性會影響營運資金的規(guī)模,如果現(xiàn)有營運資金的彈性不好,又需要對營運資金結(jié)構(gòu)進行調(diào)整,面對這種情況企業(yè)有兩個選擇:第一個選擇是犧牲信用和收益,將彈性較小的營運資金強行轉(zhuǎn)換其形態(tài);第二個選擇是增加具有彈性的營運資金的規(guī)模,用于準備短期債務(wù)的償付和財務(wù)調(diào)整,這樣會增加企業(yè)的資金成本,減少收益,維持企業(yè)現(xiàn)有的信用。

    四、營運能力

    營運就是經(jīng)營運作,營運能力是指企業(yè)經(jīng)營運作能力。狹義的理解是企業(yè)經(jīng)營運作的速度,主要表現(xiàn)為資產(chǎn)管理和運用的效率,即資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度,在財務(wù)分析中常用資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)率來表示,主要包括流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率,固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率指標。

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關(guān)鍵詞：酒泉鋼鐵 財務(wù)分析 比率分析法 杜邦分析法

中圖分類號:F275 文獻標識碼:A

文章編號:1004-4914（2011）11-174-02

一、酒泉鋼鐵集團股份有限公司的財務(wù)現(xiàn)狀

1.酒泉鋼鐵集團簡介。酒泉鋼鐵（集團）有限責任公司（以下簡稱酒鋼）始建于1958年，是國家“一五”期間重點建設(shè)項目之一。在形成“采、選、燒”，“鐵、鋼、材”完整配套的鋼鐵工業(yè)生產(chǎn)體系基礎(chǔ)上，以鋼鐵業(yè)為主，延伸兼營資源開發(fā)、煤電聯(lián)產(chǎn)、機械制造、建筑安裝、房產(chǎn)開發(fā)、建材制品、焊接材料、鐵合金、釀酒、種植養(yǎng)殖等多種產(chǎn)業(yè)，是西北地區(qū)具有較大影響力的鋼鐵聯(lián)合企業(yè)之一。自1985年起進入中國500家最大工業(yè)企業(yè)行列，2000年12月，“酒鋼宏興”股票上市交易，2006年完成了股權(quán)分置改革。2001年通過ISO14001環(huán)境管理體系認證，2004年被國家旅游總局確定為306個“全國工農(nóng)業(yè)旅游示范點”之一。近幾年盈利能力和資產(chǎn)規(guī)模在不斷提升，僅就2008年累計金融危機的影響仍余震未消，但整個公司的經(jīng)營生活等組織管理已基本規(guī)范，經(jīng)營狀況與財務(wù)狀況良好。

2.酒泉鋼鐵集團公司財務(wù)現(xiàn)狀。酒泉鋼鐵集團公司的財務(wù)管理水平也隨著公司的發(fā)展逐步提高，特別是采用酒鋼模式，即采用“模擬市場價格”作為半成品轉(zhuǎn)移價格。在這種模式下，由公司根據(jù)一定時期內(nèi)市場上生鐵、鋼坯、能源及其他輔助材料的平均價格編制企業(yè)內(nèi)部轉(zhuǎn)移價格，并根據(jù)市場價格變化的情況每半年或一年作一次修訂，各分廠根據(jù)原材料等的消耗量和“模擬市場價格”核算本分廠的產(chǎn)品制造成本，也以“模擬市場價格”向下的程序“出售”自己的產(chǎn)品。獲得的“銷售收入”與本分廠的產(chǎn)品制造成本之間的差額，就是本分廠的銷售毛利。銷售毛利還需要作以下兩項扣除：一是把公司管理費分配給分廠作銷售毛利的扣除項，一般采用固定的數(shù)額；二是財務(wù)費用由分廠負擔，一般根據(jù)分廠實際占用的流動資金額參考國家同期同類利率確定。作這兩項扣除后，就形成了本分廠的“內(nèi)部利潤”。

酒鋼推行以“模擬市場核算，實行成本否決”為主要內(nèi)容的內(nèi)部經(jīng)濟責任制，使它能夠在2003年以來國內(nèi)鋼材價格每年降低的情況下保持利潤基本不減，2004―2006年實現(xiàn)利潤在行業(yè)中連續(xù)三年排列第三名，2007―2009年上升為第二名。2009年酒鋼鋼產(chǎn)量只占全國鋼產(chǎn)量的2.43％，而實現(xiàn)的利潤卻占全行業(yè)利潤總額的13.67％。也正是采用了這一比較先進的管理模式，酒鋼經(jīng)營業(yè)績得到提升，也可通過一系列財務(wù)指標計算并反映出來。

二、酒泉鋼鐵集團公司財務(wù)報表分析

1.近三年酒鋼公司的財務(wù)報表單項比率分析。（1）短期償債能力分析。根據(jù)所附的財務(wù)報表可以計算出酒鋼連續(xù)三年流動比率、速動比率、現(xiàn)金比率如下表：

從2008年到2010年流動比率指標都保持在1.6左右，三年的流動比率雖小于2，但并沒有偏離很遠，說明企業(yè)償還短期債務(wù)的能力基本符合要求。企業(yè)三年速動比率指標保持在1附近，為正常狀態(tài)?，F(xiàn)金比率是企業(yè)償還債務(wù)的最終手段，從本表可知其三年指標均在0.2以上，表明酒鋼短期償債能力很強，資金周轉(zhuǎn)正常。（2）長期償債能力比率。資產(chǎn)負債率是反映企業(yè)長期償債能力強弱，衡量企業(yè)總資產(chǎn)中權(quán)益所有者與債權(quán)人所投資金比率是否合理的重要財務(wù)指標。本表中資產(chǎn)負債率逐年增高，說明企業(yè)償還長期債務(wù)的能力在下降，應(yīng)引起注意。負債權(quán)益比率越小，說明所有者對債權(quán)的保障程度越高，反之則越低。在本表中負債權(quán)益比率在2008年和2010年均較高，只在2009年較低。說明所有者對債權(quán)的保障程度并不高,這說明企業(yè)的償債能力在下降。（3）盈利能力比率。銷售凈利潤反映企業(yè)實現(xiàn)的凈利潤水平。銷售凈利潤越高說明企業(yè)獲取凈利能力越強。在本表中銷售凈利率逐年降低，這反映了企業(yè)獲取凈利的能力在下降。銷售毛利率越大，說明凈銷售收入中銷售制造成本所占比重越小，毛利額越大，實現(xiàn)價值的盈利水平越高。從表3可以看出在2008和2009年該比率基本保持穩(wěn)定，但到2010年卻出現(xiàn)下降，這與原材料價格的上漲有一定關(guān)系。

總資產(chǎn)凈利率反映企業(yè)一定時期的平均資產(chǎn)總額創(chuàng)造凈利潤的能力，表明企業(yè)資產(chǎn)利用效率的綜合經(jīng)濟效益,本表中該比率指標呈下降趨勢，說明企業(yè)利用經(jīng)濟資源的能力在減弱。

總資產(chǎn)報酬率反映企業(yè)運用資本總額獲得的報酬水平，體現(xiàn)企業(yè)全部資產(chǎn)獲得經(jīng)營效益的能力,本表中該比率逐年降低，尤其在2010年出現(xiàn)大幅下降，說明企業(yè)盈利能力在變?nèi)?。?）資產(chǎn)管理比率。存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)越多，反映存貨變現(xiàn)速度越快，說明企業(yè)銷售能力越強，營運資金在存貨上的占壓量小；反之，存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)越少，反映企業(yè)存貨變現(xiàn)速度慢，說明企業(yè)銷售能力弱，存貨積壓，營運資金沉淀在存貨上的比重大。本表中存貨周轉(zhuǎn)率雖在2009年下降，但又在2010年回升，基本保持在7.0左右，說明企業(yè)銷售能力和營運資金在存貨上的占壓量沒有太大變化。

應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率是評價企業(yè)應(yīng)收賬款的變現(xiàn)能力和管理效率的財務(wù)比率。該企業(yè)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率逐年增大，說明企業(yè)組織收回應(yīng)收賬款的速度快，造成壞賬損失的風險減小，流動資產(chǎn)流動性好，短期償債能力強?？傎Y產(chǎn)周轉(zhuǎn)率在0.90左右變動，基本保持穩(wěn)定。說明企業(yè)全部資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度穩(wěn)定，企業(yè)資產(chǎn)利用充分，結(jié)構(gòu)分布較合理，進而說明企業(yè)的營運能力強。

2.三年財務(wù)報表綜合分析。（1）凈資產(chǎn)收益率。凈資產(chǎn)收益率指標是衡量企業(yè)利用資產(chǎn)獲取利潤能力的指標。凈資產(chǎn)收益率充分考慮了籌資方式對企業(yè)獲利能力的影響，因此它所反映的獲利能力是企業(yè)經(jīng)營能力、財務(wù)決策和籌資方式等多種因素綜合作用的結(jié)果。

通過綜合分析法的指標計算判斷，酒泉鋼鐵的凈資產(chǎn)收益率經(jīng)過了一個先下降又增加的過程：從2008年的0.116降至2009年的0.079后再增至了2010年的0.107（見表5）。

由表5可以看出，凈資產(chǎn)收益率的變動是受資產(chǎn)凈利率和權(quán)益乘數(shù)兩者共同作用所產(chǎn)生的結(jié)果。從2008年至2010年資產(chǎn)凈利率逐年減少，而權(quán)益乘數(shù)卻是逐年增加。由于權(quán)益乘數(shù)增加的速度超過了資產(chǎn)凈利率下降的速度，才使凈資產(chǎn)收益率再次增加。（2）權(quán)益乘數(shù)。由表5可以看出，酒泉鋼鐵的權(quán)益乘數(shù)是逐年增加的，這說明企業(yè)的負債程度在提高，償還債務(wù)能力變?nèi)?，財?wù)風險程度增大。其原因在于資產(chǎn)負債率的逐年增大。（見表2）其中尤其以2010年變化最大。（3）資產(chǎn)凈利率。通過對全部成本進行分解,可以看到:在2008年和2009年制造成本、管理費用、銷售費用、財務(wù)費用都沒有太大變化。但到了2010年，除銷售費用仍比較穩(wěn)定外，其他費用都有明顯增加。制造成本增加了近80%，管理費用增加了180%，財務(wù)費用增加了300%。制造成本的增加與當年原材料價格的大幅上漲有密切關(guān)系，據(jù)了解作為酒鋼原材料供應(yīng)商，其礦粉價格從2010年6月份的260元/噸劇增到12月份的1080元/噸，增幅達到了三倍。其財務(wù)費用的大幅增加是由于酒鋼在2010年發(fā)行了20億元可轉(zhuǎn)換公司債的緣故。

為了全面、正確地評價和使用資產(chǎn)凈利率指標，比較詳細的資產(chǎn)管理比率分析是不可或缺的。以下將是對企業(yè)資產(chǎn)管理比率的分析。

對企業(yè)資產(chǎn)管理比率的分析從企業(yè)的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率開始?？傎Y產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是評價企業(yè)資源利用的有效性，運用資產(chǎn)以產(chǎn)生銷售收入能力的指標。

通過表中數(shù)據(jù)可以看出該比率除在2009年略有下降外，總體還是增加的，這說明公司對資產(chǎn)管理的效率在提高。

固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率表明了銷售收入與固定資產(chǎn)投資之間的關(guān)系，明確地告訴了企業(yè)經(jīng)營者每元固定資產(chǎn)所產(chǎn)生的銷售額。一般來講，該指標越高，說明企業(yè)固定資產(chǎn)利用效率越高，企業(yè)獲利能力越強，反之則說明固定資產(chǎn)利用效率低，企業(yè)獲利能力較弱。但在使用中應(yīng)特別注意這樣的現(xiàn)象：產(chǎn)品生產(chǎn)并取得銷售收入往往落后于固定資產(chǎn)投資。因此，固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率下降并不總是壞消息，這也可能是說明企業(yè)前景良好，為將來擴大再生產(chǎn)奠定了基礎(chǔ)。從表6可以看到酒鋼的固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是穩(wěn)步提高的，這說明企業(yè)固定資產(chǎn)利用效率在提高。

流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率表明了企業(yè)流動資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度，周轉(zhuǎn)速度快，會相對節(jié)約流動資產(chǎn)，等于擴大流動資產(chǎn)的投入，增強了企業(yè)的盈利能力；而延緩周轉(zhuǎn)速度需要補充流動資產(chǎn)參加周轉(zhuǎn)，形成資金浪費，減低企業(yè)的盈利能力，從而使企業(yè)在競爭中處于不利地位。通過表6數(shù)據(jù)可以看出酒鋼的流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率雖在前兩年沒有變化，但在2010年卻出現(xiàn)上升，這說明其流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率加快，相對節(jié)約了流動資產(chǎn)，增強了企業(yè)的盈利能力。

流動資產(chǎn)主要構(gòu)成項目是應(yīng)收賬款和存貨。分析流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的變動，應(yīng)進一步分析應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率和存貨周轉(zhuǎn)率。

存貨和應(yīng)收賬款一樣，在流動資產(chǎn)中所占的比重較大。存貨的流動性將直接影響企業(yè)的流動比率。因此必須重視對存貨的分析。一般來講，存貨周轉(zhuǎn)速度快，存貨占用水平越低，流動性越強，存貨轉(zhuǎn)換為現(xiàn)金的或應(yīng)收賬款的速度越快。從2008年到2009年存貨周轉(zhuǎn)率下降，這影響了存貨轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金或應(yīng)收賬款的速度，到2010年又出現(xiàn)上漲，說明企業(yè)注意到了這個問題，加快了存貨的轉(zhuǎn)化，但可以看到并沒有超過2008年的7.159，這還應(yīng)是企業(yè)注意的地方（見表7）。

三、對酒鋼財務(wù)管理的建議

1.保持短期償債能力。截至2010年12月31日，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)較為合理，流動資產(chǎn)的變現(xiàn)能力較強；流動比率分別為1.721、1.436和1.555，速動比率分別為1.141、0.987和1.066，兩項比率一直保持在正常的范圍。雖然公司的固定資產(chǎn)規(guī)模相當大，并且仍在不斷地增加，但是其占總資產(chǎn)的比重呈逐年下降的趨勢，流動資產(chǎn)的比重逐步增加，資產(chǎn)的流動性逐步增強。短期償債能力的基本穩(wěn)定，這給企業(yè)帶來較高的信用。作為一個上市公司，信用問題是極為重要的。它能增加企業(yè)的短期償債能力，減少進貨成本和籌資成本。從而對企業(yè)的投資能力和獲利能力產(chǎn)生重大影響。在今后，企業(yè)應(yīng)努力保持它的穩(wěn)定，以提升公司的獲利能力。

2.保持企業(yè)的營運能力。企業(yè)資產(chǎn)管理能力較強，在資產(chǎn)管理比率中，其應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率分別為19.33、32.77和85.83，存貨周轉(zhuǎn)率分別為7.16、6.00和6.89，均處于行業(yè)正常水平，資產(chǎn)營運效率較高。說明企業(yè)銷售能力和營運資金在存貨上的占壓量沒有太大變化，企業(yè)組織收回應(yīng)收賬款的速度快，造成壞賬損失的風險減小，流動資產(chǎn)流動性好，短期償債能力強，企業(yè)全部資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度穩(wěn)定，結(jié)構(gòu)分布較合理。這證明了企業(yè)管理人員的經(jīng)營管理能力。在今后的生產(chǎn)工作中，企業(yè)還應(yīng)對各層次的管理人員進行定期培訓，提高管理人員的素質(zhì)，適應(yīng)市場激烈競爭的要求。

3.提高酒鋼的長期償債能力。從長期償債能力指標看，負債權(quán)益比率略微下降，這是我們所愿看到的結(jié)果，它反映了所有者對債權(quán)的保障程度略有提高。但資產(chǎn)負債率由2008年的0.283上升到2009年的0.332,再到2010年的0.562。它的上升意味著公司舉債程度提高，這就使公司的財務(wù)風險增大?？傮w看酒鋼的長期償債能力并不穩(wěn)定，呈下降趨勢。這是企業(yè)領(lǐng)導者應(yīng)引起注意的。從財務(wù)報表可以看到酒鋼的長期借款由2008年的47000萬元增加到2010年的291747.4萬元，增加了6.2倍。企業(yè)領(lǐng)導者可以通過減少債務(wù)，以降低企業(yè)負擔。這可以通過擴大銷售，增加現(xiàn)金，購買短期證券來達到減少債務(wù)的目的。如不改變這種趨勢，將影響公司投資者的信心，使上市公司在股市二級市場的表現(xiàn)不好，進而使公司再次發(fā)行股票受到限制，削弱公司的籌資能力。

4.提高企業(yè)的盈利能力。盈利能力指標中，雖然其銷售毛利率保持穩(wěn)定，但銷售凈利率卻呈下降趨勢。2008至2010年的銷售凈利率分別為0.093、0.062、0.049，這說明公司獲取凈利的能力變?nèi)酢Ｋ鼘⑹蛊髽I(yè)在擴大再發(fā)展中缺少資金，限制其發(fā)展速度；同時總資產(chǎn)凈利率和總資產(chǎn)報酬率的下降，說明企業(yè)總資產(chǎn)利用效率不好，也表明公司利用經(jīng)濟資源的能力不強。針對這種情況企業(yè)一方面應(yīng)抓拳頭產(chǎn)品；另一方面可以在擴大銷售的同時注意改進經(jīng)營管理，引進新技術(shù)，降低制造成本、管理費用、銷售費用、財務(wù)費用，以此提高盈利水平。

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篇8

【關(guān)鍵詞】TD有限公司；營運能力；周轉(zhuǎn)率

一、前言

營運能力分析，主要是剖析比較各企業(yè)之間的資金周轉(zhuǎn)速度，用以評價企業(yè)經(jīng)營情況和資源的利用程度，也是企業(yè)進行財務(wù)報表分析時的重要內(nèi)容之一。TD有限公司系由長沙市工商行政管理局批準，于1999年正式成立，注冊資金100萬元，是一家獨資企業(yè)。擁有員工30人。公司首要從事電源、電力設(shè)備的生產(chǎn)、銷售、調(diào)試、安裝與服務(wù)以及電子元器件、儀器儀表的銷售。本論文通過對這家公司的實際情況進行深刻剖析后招呼造成其營運能力不強的原因，并提出解決對策，從而為增強該企業(yè)營運能力提供理論依據(jù)。

二、TD有限公司營運能力存在的問題及原因

（一）應(yīng)收賬款管理力度不夠

由于企業(yè)所屬行業(yè)競爭激烈，為了提高市場占有率，企業(yè)不惜降低賒銷信用的標準來爭奪批發(fā)商和零售商，從而導致大量應(yīng)收賬款的產(chǎn)生。同時，企業(yè)內(nèi)部管理不利，忽視了市場的繁雜性和風險的防備；過分重視和謀求產(chǎn)量和賬面利潤，對應(yīng)收賬款的管理松懈了不少；管理人員缺少防范應(yīng)收賬款風險的是前評定，事中觀察，事后追蹤三道基本程序；對購貨單位的信用缺少考核和管制，不注重對顧客的財務(wù)能力和財務(wù)情況的分析，更沒有根據(jù)不同的顧客制訂不同的信用策略。種種原因都使企業(yè)的應(yīng)收賬款平均收款期加長，資金占用數(shù)提高，壞賬損失率增長。

（二）存貨管理力度不夠

由于該企業(yè)是個人獨資企業(yè)，管理行式僵硬，管理方式老套。對于庫存管理沒有領(lǐng)先的技術(shù)方式，倉庫除了一本記賬簿記錄存貨的收、發(fā)、存數(shù)量外，商品其他當面的材料幾乎不健全，采集的信息與交流主要是依靠人工來進行，致使存貨管理的信息化程度低。同時，企業(yè)對原材料、半成品、固定資產(chǎn)等的治理不到位，出現(xiàn)狀況沒人追問，不但導致企業(yè)的資產(chǎn)浪費嚴重，還讓使企業(yè)存貨儲存成本明顯的增加。

（三）流動資產(chǎn)管理不善

流動資產(chǎn)的流動涉及到企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的各個流程，靈活運用流動資金，是企業(yè)存在和發(fā)展的有力保障。該企業(yè)流動資金管理不足的原因主要有：對存貨管理不合理以及采購管理較為隨便導致存貨的堆積，對應(yīng)收賬款欠缺有用的監(jiān)視和有效管制，國家宏觀調(diào)控、銀行信貸緊縮、企業(yè)間三角債拖延嚴重進一步造成貸款回收困難。

（四）固定資產(chǎn)、總資產(chǎn)管理力度不夠

固定資產(chǎn)是企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的關(guān)鍵部分，在企業(yè)資產(chǎn)總額中占有很大的比重，其穩(wěn)定性對企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營影響非常大。該企業(yè)固定資產(chǎn)管理力度不善的主要原因有：企業(yè)的管理層決策錯誤導致固定資產(chǎn)空閑；固定資產(chǎn)賬本設(shè)置不完善，該企業(yè)財務(wù)只有固定資產(chǎn)的總賬和明細賬，沒有實存賬存對比表和固定資產(chǎn)卡片以及實物管理賬本；企業(yè)在銷售、外租、轉(zhuǎn)讓固定資產(chǎn)時，沒有正規(guī)的規(guī)范操作。對于總資產(chǎn)管理不善的原因主要是由企業(yè)的存貨和應(yīng)收賬款這兩個驅(qū)動因素導致的。

（五）管理者缺乏營運資金管理的觀念

現(xiàn)在財務(wù)分析中多數(shù)企業(yè)以追求利益最大化為最高目標，從而在編制財務(wù)報表時，主要是對企業(yè)的盈利能力進行全面分析而對營運能力只做簡要分析，管理者缺乏營運資金管理的觀念。事實上，企業(yè)的營運能力分析是企業(yè)財務(wù)分析中的關(guān)鍵構(gòu)成部分，對企業(yè)的償債能力、盈利能力具有重要影響。從某一方面上來說，它甚至決定著企業(yè)的償債能力、盈利能力。

三、提高TD有限公司營運能力的對策和建議

（一）加強應(yīng)收賬款的管理

企業(yè)采用應(yīng)收賬款方式進行銷售主要是為了提高競爭力，增加銷售和降低存貨。那么企業(yè)采取賒銷方式促進銷售的時候，會因持有應(yīng)收賬款而有一些犧牲，這就是應(yīng)收賬款的成本。從上面對TD有限公司營運能力的現(xiàn)狀分析可知，該企業(yè)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率較慢，雖然有一部分原因是由該行業(yè)所決定的，但是企業(yè)自身對應(yīng)收賬款的管理也不到位。所以企業(yè)管理層應(yīng)該注重應(yīng)收賬款的管理。

（二）加強存貨的管理

企業(yè)擁有足夠的存貨，不但可以保障企業(yè)生產(chǎn)過程的順利進行，節(jié)省采購費用與生產(chǎn)時間，還可以快速地提供客戶各種定貨的需求，因此為企業(yè)的生產(chǎn)和銷售提供非常大的機動性，防止由于存貨不足帶來的機會損失。但是，存貨的增多肯定會占用更多的資本，企業(yè)也必然要支付更加大的持有成本，另外存貨的存放和管理費用也會相應(yīng)的提高，從而影響企業(yè)的獲利能力。該企業(yè)對于原材料，半成品，產(chǎn)成品的管理有所欠缺，存貨周轉(zhuǎn)率與行業(yè)設(shè)置值3還是有所差距的，因此，企業(yè)必須采取有效的管理方法對存貨進行管理。

（三）加強流動資金的管理

加強流動資金的管理關(guān)鍵是增強對企業(yè)貨幣資金、應(yīng)收賬款、存貨的管理。下面主要是對如何加強貨幣的日常管理提出建議：擁有充足的現(xiàn)金對于減少企業(yè)的風險，加強企業(yè)的資產(chǎn)流動性和償還債務(wù)性有深厚的意義。但是現(xiàn)金擁有太多，它供應(yīng)的流動性邊際效益也會隨之降低因而導致企業(yè)的收益水平下降。該企業(yè)擁有現(xiàn)金較多，但是并沒有進行相關(guān)方面的投資，造成資金的閑置成本高。毫無疑問的，管理人員肯定要加強現(xiàn)金的平常管理。比如說管理者可以用多余的資金進行購買股票、債券、交易性資產(chǎn)等，加強現(xiàn)金的日常管理，以保證現(xiàn)金的安全、完整、最大程度地發(fā)揮其效用。

（四）加強固定資產(chǎn)的管理

企業(yè)固定資產(chǎn)是總資產(chǎn)的重要組成部分，加強固定資產(chǎn)的管理，提高其使用效率，是完善企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營制度，提高經(jīng)濟效益的重要途徑。

第一：健全固定資產(chǎn)的賬簿設(shè)置，增設(shè)實存賬存對比表和固定資產(chǎn)卡片以及實物管理賬本，同時還可以運用EXCEL來完成對固定資產(chǎn)的管理，利用電子表格處理軟件excel可以較容易的做好固定資產(chǎn)賬目的管理工作。

第二：建立一套完善的固定資產(chǎn)管理制度。針對這種制度，首先是要提高會計人員的素質(zhì)。作為財務(wù)人員，要不斷學習專業(yè)技術(shù)知識，掌握各項規(guī)章制度。此外，還可以通過培訓、競爭與激勵等機制，充分調(diào)動會計人員的工作積極性，加強會計人員的法律意識，保證會計信息的真實可靠。

篇9

會計核算是會計工作的基本職能之一，是會計工作的重要環(huán)節(jié)。高等學校會計核算是用貨幣計量反映高等學校經(jīng)濟活動過程，為高等學校決策提供真實完整的會計信息。

1.會計核算目標與時俱進?！缎轮贫取芬螅焊叩葘W校會計核算不僅要滿足高校經(jīng)濟活動財務(wù)管理的需要，還要滿足財政改革預(yù)算管理的需要。

2.會計核算基礎(chǔ)引入權(quán)責發(fā)生制?！缎轮贫取芬?guī)定：高等學校會計核算一般采用收付實現(xiàn)制，但部分經(jīng)濟業(yè)務(wù)或事項的核算按財務(wù)制度的規(guī)定采用權(quán)責發(fā)生制。

3.科目編碼更規(guī)范?！缎轮贫取穼⒁患壙颇烤幋a從3位調(diào)整為4位，與其他行業(yè)會計編碼一致，更能滿足會計信息化對科目編碼的需要。

4.增設(shè)或調(diào)整了部分會計科目?！缎轮贫取吩鲈O(shè)了部分資產(chǎn)類、凈資產(chǎn)類科目，調(diào)整了部分資產(chǎn)、負債、收入類科目，為滿足內(nèi)部成本費用核算的需要，細化了支出類科目。

5.固產(chǎn)資產(chǎn)計提折舊，無形資產(chǎn)攤銷?！缎轮贫取芬?guī)定每月計提折舊和攤銷，但折舊費、攤銷費不計入教育事業(yè)支出，直接沖減非流動資產(chǎn)資金。

6.基建后勤并賬?！缎轮贫取芬?guī)定：將基建賬相關(guān)數(shù)據(jù)每月并入大賬，獨立核算的后勤賬相關(guān)數(shù)據(jù)每年并入大賬。

7.預(yù)付賬款按資金性質(zhì)明細核算。《新制度》規(guī)定：預(yù)付賬款按財政資金、非財政資金等資金性質(zhì)明細核算。

8.完善了報表項目結(jié)構(gòu)和體系?！缎轮贫取焚Y產(chǎn)負債表的資產(chǎn)、負債按流動性排列。資產(chǎn)負債表、收入支出表增加了月報。年報增加了附注。由此可見，新會計制度下高等學校會計核算比過去更加規(guī)范，還兼顧了財政資金使用情況的核算，提供的會計信息更真實、更全面地反映了高校經(jīng)濟活動過程及財務(wù)狀況。

二、高等學校會計核算存在的問題

（一）會計核算流程有待改進

高校會計核算現(xiàn)有流程是：報賬人將辦好經(jīng)費審批手續(xù)的票據(jù)或借款單送到前臺會計審核、編制記賬憑證—會計復(fù)核—出納辦理現(xiàn)金收付、支票轉(zhuǎn)賬等。隨著高等學校的快速發(fā)展，會計核算業(yè)務(wù)量成倍增長，現(xiàn)有的流程受到嚴峻挑戰(zhàn)。

1.流程受阻，服務(wù)質(zhì)量大打折扣

報賬排隊成為常態(tài)，尤其在審核環(huán)節(jié)、支付環(huán)節(jié)，高峰時要排幾個小時，浪費了師生不少寶貴時間，由于大量業(yè)務(wù)集中處理，前臺會計人員精力有限，制單出錯率高，返工率也高，核算數(shù)量與質(zhì)量難成正比，效率不高，高質(zhì)量服務(wù)無從談起。

2.忙于應(yīng)付，會計監(jiān)督職能弱化

高峰時段審核崗、復(fù)核崗會計工作強度很大，現(xiàn)場要兼顧監(jiān)督和服務(wù)兩大職能，難免會有疏忽，前臺處理會計業(yè)務(wù)時讓內(nèi)容

不完整、業(yè)務(wù)不真實的原始憑證蒙混過關(guān)的情況時有發(fā)生，會計信息質(zhì)量難以保證。

（二）會計核算依據(jù)有待完善

由于會計核算依據(jù)不完善，高校部分業(yè)務(wù)無法規(guī)范會計核算，提供的會計信息不真實，會計報表相關(guān)項目數(shù)據(jù)不準確。

1.貸款固定資產(chǎn)核算問題

《舊制度》下，貸款固定資產(chǎn)在購買時，借：固定資產(chǎn)———貸款設(shè)備購置，貸：銀行存款；還清貸款時，將貸款固定資產(chǎn)轉(zhuǎn)入，同時，借：教育事業(yè)支出———資本性支出，貸：固定基金。但《新制度》未提及。若也在還貸時轉(zhuǎn)入，會影響折舊額。

2.電子圖書、期刊數(shù)據(jù)庫資本化與費用化問題

一些高校將每年上百萬的電子圖書、期刊數(shù)據(jù)庫的購置費作為參考資料費列支，費用化處理，而這些電子圖書、期刊數(shù)據(jù)庫等受益期在5年以上，具有資本化的特征，虛減了高校的無形資產(chǎn)。

3.外購軟件資本化與費用化問題

由于無形資產(chǎn)沒有金額標準，有些高校外購辦公軟件不論金額大小均列辦公費，外購的應(yīng)用軟件如十幾萬元的ERP軟件列參考資料費，虛減了高校的無形資產(chǎn)。

4.自創(chuàng)的專利權(quán)、著作權(quán)資本化與費用化問題

高校理工科的老師常在基金項目中列支申請專利權(quán)的相關(guān)費用，文科的老師則在基金項目中列支著作權(quán)的費用，大部分高校都是費用化處理，沒作為無形資產(chǎn)核算，造成“家底不清”。

5.殘疾人就業(yè)保障金列入人員經(jīng)費與公用經(jīng)費問題

有些高校列入人員經(jīng)費的工資及福利支出———社會保障支出———殘疾人就業(yè)保障金，有些高校列入公用經(jīng)費的其他支出，業(yè)務(wù)處理五花八門，相關(guān)會計信息缺乏可比性。

6“.營改增”業(yè)務(wù)核算問題

隨著“營改增”試點面的擴大，高校的許多橫向科研項目已涉及“營改增”業(yè)務(wù)，但新會計制度并未提及?！盃I改增”是新業(yè)務(wù)，加上高校的涉稅核算本就薄弱，高校的不少會計人員沒有將增值稅作為價外稅核算，常將增值稅并到科研事業(yè)收入核算，虛增了科研事業(yè)收入。

7.減免學生學費核算問題

《高等學校財務(wù)制度》規(guī)定，專用基金———獎助基金可列支減免學生學費，但《新制度》未提及，所以有些高校對減免學生學費不核算，虛減了教育事業(yè)收入。

（三）會計信息質(zhì)量有待提高

1.當年賬面實際數(shù)與預(yù)算數(shù)口徑不一致

借款沖銷不及時，跨年度沖銷借款時有發(fā)生，賬面實際數(shù)有可能包含了以往年度的預(yù)算數(shù)。

2.應(yīng)收或預(yù)付款項清理不及時，虛增流動資產(chǎn)

維修工程項目借款、科研經(jīng)費借款、教研經(jīng)費借款、學生創(chuàng)新項目借款、實習經(jīng)費借款等，費用早就發(fā)生，但由于報賬難或經(jīng)辦人拖拉不報賬，虛增了流動資產(chǎn)。

3.無形資產(chǎn)賬實不符，虛減非流動資產(chǎn)

著作權(quán)、專利權(quán)、非專有技術(shù)均屬于學校，但許多高校賬面都是零元，外購的軟件、電子圖書、數(shù)據(jù)庫等費用化，虛減了無形資產(chǎn)。

（四）會計核算手段有待加強

有些高校財務(wù)信息化進展緩慢，工資管理系統(tǒng)、學費管理系統(tǒng)、固定資產(chǎn)管理系統(tǒng)、財務(wù)管理系統(tǒng)各自為政，為了執(zhí)行新會計制度，只打算單獨升級財務(wù)信息系統(tǒng)，相關(guān)會計核算如工資核算、學費核算、固定資產(chǎn)核算仍然處在人工輸入階段，耗時費力，重復(fù)勞動，容易出錯，效率不高。

三、完善高等學校會計核算的對策

（一）改進會計核算流程

1.審核環(huán)節(jié)設(shè)綠色通道、預(yù)約或網(wǎng)上報賬。利用電子叫號機對借款、學生困難補助、住院醫(yī)藥費等簡單業(yè)務(wù)設(shè)綠色通道辦理；資產(chǎn)采購業(yè)務(wù)、院系部報賬員的大宗業(yè)務(wù)、沖銷借款業(yè)務(wù)實行預(yù)約報賬，有序分流報賬人員；利用網(wǎng)上報賬系統(tǒng)，將差旅費、科研經(jīng)費等業(yè)務(wù)讓老師登陸網(wǎng)上報賬系統(tǒng)自助填列，財務(wù)會計人員審核制單，復(fù)核付款，將數(shù)據(jù)錄入工作前移，提高制單速度，提高報賬效率。

2.支付環(huán)節(jié)推廣使用公務(wù)卡、報賬易或報賬通。使用公務(wù)卡、報賬易或報賬通比使用現(xiàn)金支票快捷、高效。高校公務(wù)卡，是指高校工作人員持有的，主要用于日常公務(wù)支出和財務(wù)報銷業(yè)務(wù)的信用卡。如高校出差人員機票、住宿費等要求使用公務(wù)卡或轉(zhuǎn)賬支付。高校報賬易是指高校報賬人員持本人儲蓄卡（基本戶）到出納那里刷卡，將款項直接存到報賬人員的卡上或?qū)筚~人員的還款轉(zhuǎn)到單位的基本戶上。報賬通是指通過銀?；ヂ?lián)系統(tǒng)將報銷金額打到報銷人銀行卡或?qū)~戶中。使用公務(wù)卡、報賬易或報賬通可以減少現(xiàn)金支出，提高支付環(huán)節(jié)的工作效率。

（二）健全高等學校會計核算操作細則

在事業(yè)單位每年政府收支科目基礎(chǔ)上結(jié)合高校會計業(yè)務(wù)實際，依據(jù)《新制度》，出臺行業(yè)的會計核算操作細則。

1.貸款固定資產(chǎn)還貸時列非流動資產(chǎn)基金?！缎轮贫取房颇渴褂谜f明對固定資產(chǎn)與非流動資產(chǎn)基金的關(guān)系表述應(yīng)改為：除了存在尚未付清租金的融資租入固定資產(chǎn)及未還清貸款購入固定資產(chǎn)外，高等學校固定資產(chǎn)的賬面余額與對應(yīng)的非流動資產(chǎn)基金的賬面余額相等。

2.電子圖書、期刊數(shù)據(jù)庫資本化核算。電子圖書、期刊數(shù)據(jù)庫對高等學校來說，每年都得花幾十萬甚至上百萬元，且一次購買，受益期往往在三至五年或者更長時間，按受益期相配比的原則，作為無形資產(chǎn)核算更合適。

3.外購軟件資本化核算。外購不是硬件不可缺少的且能獨立計價的軟件，按規(guī)定要列入無形資產(chǎn)核算，但不論是新《高等學校財務(wù)制度》、《事業(yè)單位會計準則》，還是《高等學校會計制度》，均未像固定資產(chǎn)那樣有通用設(shè)備在1000元以上、專用設(shè)備在1500元以上金額的規(guī)定。筆者認為，外購軟件執(zhí)行專用設(shè)備的標準1500元較合適，1500元以上列入無形資產(chǎn)核算，1500元以下的列入辦公費核算。

4.專利權(quán)、著作權(quán)資本化核算。專利權(quán)、著作權(quán)按《新制度》規(guī)定應(yīng)列無形資產(chǎn)核算，《新制度》施行前未入無形資產(chǎn)的，應(yīng)根據(jù)科研管理系統(tǒng)的相關(guān)資料補入無形資產(chǎn)。

5.殘疾人就業(yè)保障金列公用經(jīng)費核算。《新制度》規(guī)定，高校的人員經(jīng)費核算通過應(yīng)付職工薪酬科目核算，而殘疾人就業(yè)保障金是按規(guī)定通過稅務(wù)局代收的一項帶有強制性的費用，與高校的職工薪酬沒有關(guān)系，筆者認為，列公用經(jīng)費核算較合理。交納時，借：其他支出———殘疾人就業(yè)保障金，貸：銀行存款。

6.將“營改增”業(yè)務(wù)列入核算細則。如：增值稅小規(guī)模納稅人的高校收到橫向科研項目款10萬元時，借：銀行存款10萬元，貸：科研事業(yè)收入9.7087萬元，應(yīng)交稅費———應(yīng)交增值稅0.2913萬元。

（三）加強資產(chǎn)管理內(nèi)部控制

制度健全各項費用或資產(chǎn)管理制度，加強差旅費、應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款、其他應(yīng)收款、固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)管理，如制定差旅費管理辦法，制定應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款、其他應(yīng)收款管理辦法，在填列借款單時填上還款期限，金額大的要附合同或用款計劃，對超過規(guī)定期限不報賬的，在校園網(wǎng)掛網(wǎng)提示，每月更新一次，讓師生一起監(jiān)督，并在連續(xù)兩個月掛網(wǎng)后在工資中扣還。建立健全固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)管理制度，定期與資產(chǎn)管理、科研管理部門對賬，做到賬實相符，合理保證資產(chǎn)的真實和完整，提高會計信息質(zhì)量。

（四）提高財務(wù)信息化水平

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    【論文關(guān)鍵詞】財務(wù)經(jīng)濟;綜合分析;方式方法;問題及討論 

    對于企業(yè)的財務(wù)管理來說,首先的一點就是要做好相關(guān)的財務(wù)分析工作,一般來說,我們進行財務(wù)分析是通過對財務(wù)報告以及相關(guān)的資料為主要依據(jù),在對這些主要依據(jù)分析和評估的基礎(chǔ)之上,進而來對整個企業(yè)財務(wù)的運行狀況及經(jīng)營成果進行考估,進而分析得出其在財務(wù)運營過程中的一些得失,對運營過程中出現(xiàn)的問題作出評價,最終幫助整個企業(yè)不斷的改進財務(wù)管理工作,同時對相關(guān)的經(jīng)濟決策進行優(yōu)化處理,在保證重要財務(wù)信息提供的基礎(chǔ)上,促進企業(yè)整體財務(wù)經(jīng)濟運營的改革和發(fā)展。所以,采取什么樣的財務(wù)信息分析方法,加強對財務(wù)信息分析方法的研究也就顯得尤為重要。 

    一、對于財務(wù)經(jīng)濟綜合分析的基本認識 

    財務(wù)經(jīng)濟綜合分析是一個系統(tǒng)化的過程中,在這個過程中我們需要考慮不同層面以及不同利益主體的需求,根據(jù)他們需要的不同以及利益出發(fā)點的不同來進行全面的權(quán)衡和分析。因此,我們在企業(yè)進行財務(wù)信息在綜合分析的時候,就要全面的進行考慮。具體來說,要注意以下幾點: 

    1、對于企業(yè)這一主體來說,尤其是企業(yè)的所有者來說,他們是企業(yè)的主要領(lǐng)導者,所以他們最為關(guān)注的也就是企業(yè)的經(jīng)濟效益,即投資的回報率。這對于企業(yè)來說是尤為重要的問題。相對于一般的投資者來說,他們主要考慮的就是企業(yè)的股息以及相關(guān)的紅利,這是他們主要考慮的問題。除此之外,我們在進行財務(wù)綜合分析的過程中,最為重要的一個主體就是企業(yè)控制權(quán)的投資者,對于他們來講,著眼的則是企業(yè)整體的長遠發(fā)展,追求的是企業(yè)整體的競爭力以及長遠的利益。 

    2、在財務(wù)綜合分析的過程中,對于企業(yè)的債權(quán)人,我們要分析它的主要需求及關(guān)注點,通常來看,債權(quán)人對于其持有債券的安全性和有效性是較為關(guān)注的,所以他們較為重視的也就是在發(fā)展的過程中,企業(yè)所具有的償還債務(wù)的能力。 

    3、就企業(yè)經(jīng)營決策者而言,它是整個企業(yè)財務(wù)經(jīng)營的重要主體,所以我們的財務(wù)分析要涉及到方方面面的問題,尤其是在企業(yè)進行經(jīng)營管理的過程中,要對經(jīng)營管理的相關(guān)信息詳盡的把握和了解。以便決策者及時的發(fā)現(xiàn)問題,同時采取有效對策來進行調(diào)整和重新的市場規(guī)劃。 

    所以,我們在進行企業(yè)財務(wù)信息管理的過程中,在對企業(yè)的經(jīng)濟運營進行考核的時候,需要全面的進行分析,其中我們不僅要及時的了解企業(yè)資金占用的使用效率,與此同時還要做好相關(guān)的財政收入預(yù)測,分析其增長的相關(guān)情況,從而更加科學的進行社會資源的配置和管理。當然,更要通過對相關(guān)財務(wù)信息的綜合分析來查處相關(guān)的違規(guī)違紀行為,保證資產(chǎn)的安全性和有效性。 

    二、企業(yè)財務(wù)狀況綜合分析的內(nèi)容及方法 

    以上我們對于企業(yè)的財務(wù)分析進行了論述,通過相關(guān)的分析,我們注意到在企業(yè)進行財務(wù)分析的過程中需要考慮到不同的利益主體,需要按照不同的財務(wù)管理需求來進行各方面的調(diào)整和規(guī)劃。但是整體概括起來,企業(yè)的財務(wù)信息綜合分析主要包含了營運能力分析、償債能力分析以及盈利能力分析、發(fā)展能力分析四個方面的主要內(nèi)容。除此之外,還有注意一些的一些問題: 

    1、關(guān)于企業(yè)資產(chǎn)與權(quán)益綜合比較分析的內(nèi)容和方法。對于企業(yè)資產(chǎn)與權(quán)益來說,我們在進行綜合分析的時候,通常需要提前準備好相關(guān)的資產(chǎn)負債表,對企業(yè)的負債情況進行統(tǒng)計和分析,并且需要以此為主要的依據(jù),進而進行比較分析和結(jié)構(gòu)分析,這些基本的財務(wù)分析方法可以幫助我們及時的了解企業(yè)資產(chǎn)負債和所有者權(quán)益的狀況,例如企業(yè)資產(chǎn)總額的增減變動情況及適應(yīng)情況等。 

    2、企業(yè)財務(wù)狀況變動情況分析。財務(wù)的變動狀況是我們進行財務(wù)綜合分析的時候需要重點考慮的問題,也就是說在這個過程中我們要及時有效的對企業(yè)在一定時期之內(nèi),其主要的資金來源,當然也包括資金的相關(guān)運用情況,以及資產(chǎn)、負債等增減的情況,對于這些變動的情況,我們需要按照科學的方法來進行全面而綜合的分析,重點說明這些資產(chǎn)的主要來源以及去向,對企業(yè)資產(chǎn)以及負債的變動合法性和科學性進行概述。

    3、關(guān)于企業(yè)經(jīng)濟效益的綜合分析。企業(yè)在發(fā)展以及經(jīng)營的過程中,需要全方位的了解各個部門以及各個方面的運營狀況,只有在了解了這些運營的情況之后,企業(yè)才能夠更加科學的制定相關(guān)的財務(wù)決策。其中綜合分析的主要內(nèi)容包括生產(chǎn)、經(jīng)營以及成本和利潤等,對此,需要全面的把握基本的財務(wù)狀況分析,綜合的考慮企業(yè)關(guān)于資源的投入以及產(chǎn)出比,進而說明整個企業(yè)經(jīng)濟運行狀況。 

    三、企業(yè)財務(wù)狀況變動情況的分析方法 

    企業(yè)財務(wù)狀況的變動情況是進行財務(wù)分析必須要面對的問題,也是財務(wù)綜合分析的重點。根據(jù)這一要求,也就需要及時的做好對基礎(chǔ)資料的分析,進而制定出財務(wù)狀況的變動表。以此來進行財務(wù)的分析,說明財務(wù)的變動狀況和基本的結(jié)構(gòu)。那么,我們可以采取以下的一些方法: 

    按照經(jīng)濟的來源以及用途來編制資金變動表。制作相應(yīng)的變動表對于企業(yè)的財務(wù)狀況是一個詳細的說明,同時也是根據(jù)企業(yè)在一定時期內(nèi)各種資產(chǎn)和權(quán)益項目的增減變化,來把握企業(yè)財務(wù)的動態(tài)。根據(jù)這一需求,要做好以下的一些工作。第一,以現(xiàn)金為基礎(chǔ),進而編制關(guān)于財務(wù)狀況的變動表。對于這一變動分析來說,主要的就是對企業(yè)財務(wù)資金流量的分析,我們需要財務(wù)綜合的分析方法,對企業(yè)資金的來源、運用,以及在這個過程中出現(xiàn)增加、減少的情況進行統(tǒng)計和說明。第二,營運資金的財務(wù)變動分析。對于營運資金來說,通常也就是企業(yè)凈流動的那一部分資產(chǎn),該資產(chǎn)是在企業(yè)流動資產(chǎn)減去流動負債后的所產(chǎn)生的凈值,我們要做好流動資產(chǎn)以及負債資產(chǎn)的統(tǒng)計,進而制作出凈流動資產(chǎn)的流量表。第三,關(guān)于貨幣性流動資產(chǎn)變動情況的綜合分析。對于貨幣流動資產(chǎn)來說,一般其主要的是指變現(xiàn)能力相對較強的,主要包括應(yīng)收帳款、有價證券及現(xiàn)金以及銀行存款等,這些主要都是貨幣資金的本身。對此,我們需要對這類資金的增減變動的項目進行詳細的記錄和分析。 

    四、加強企業(yè)財務(wù)綜合分析應(yīng)該注意的相關(guān)問題及要點 

    1、根據(jù)體制的要求進行有效的規(guī)劃和管理。我們知道企業(yè)財務(wù)資產(chǎn)的分析必須要要一套完善科學的制度作為保障,只有這樣資產(chǎn)的管理才會有章可循,才會按照規(guī)定的步驟和程序,有條不紊的開展下去。所以,加強企業(yè)資產(chǎn)管理和綜合分析的重點就是要理順體制,明確資產(chǎn)管理職能按照國家對資產(chǎn)管理的相關(guān)規(guī)定來執(zhí)行。確保企業(yè)資產(chǎn)分析和管理的科學和規(guī)范,在這方面,一些省市已經(jīng)建立“省—市—縣—鄉(xiāng)”四級架構(gòu)和“財政部門、主管部門、資產(chǎn)使用單位”三級行政事業(yè)國有資產(chǎn)管理格局,做到各層次管理主體不缺位、不越位,各司其職、各負其責,共同管理好相關(guān)的資產(chǎn)。 

    2、從細節(jié)和基礎(chǔ)做起,不斷的進行改革和發(fā)展,最終實現(xiàn)對資產(chǎn)精細管理和綜合分析。一般來說,資產(chǎn)的綜合分析大多較為復(fù)雜和瑣碎,因此做好資產(chǎn)分析就要相應(yīng)的加強基礎(chǔ)管理工作,注重不斷的去完善基礎(chǔ)資料,這也是企業(yè)對于資產(chǎn)綜合分析的一個重要的要求。針對于這一問題,我們可以進行全面的清產(chǎn)核資,進而建立起有效的資產(chǎn)數(shù)據(jù)庫。與此同時可以進行專項的核查,摸清資產(chǎn)家底,建立了全省行政事業(yè)資產(chǎn)基礎(chǔ)數(shù)據(jù)庫。