導(dǎo)語(yǔ)：如何才能寫(xiě)好一篇銀行攬儲(chǔ)，這就需要搜集整理更多的資料和文獻(xiàn)，歡迎閱讀由公文云整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

年底將近，又到了銀行突擊攬儲(chǔ)的時(shí)候，中國(guó)各個(gè)銀行正在全力爭(zhēng)取完成所謂的年度攬儲(chǔ)目標(biāo)，奔波和游說(shuō)于資金大戶，將是本月銀行基層員工的主要工作內(nèi)容，很多銀行更涉及高息攬儲(chǔ)。

銀行此舉將對(duì)相關(guān)市場(chǎng)環(huán)節(jié)產(chǎn)生什么影響？

銀行“搶錢(qián)”大戰(zhàn)

山東一家企業(yè)的財(cái)務(wù)主管張誠(chéng)已經(jīng)是一周內(nèi)第四次被朋友從酒桌上拖回家了，面對(duì)一家又一家商業(yè)銀行殷勤的邀請(qǐng)，他實(shí)在不愿面對(duì)每天下午五點(diǎn)以后的時(shí)間段――從這時(shí)開(kāi)始，他就不再屬于自己的家庭，他是各個(gè)酒樓里的座上客。當(dāng)然，付賬的工作斷然不會(huì)由他來(lái)做，相反，每次酩酊大醉回家后，妻子總能從送上樓的手提袋里取出各種精美的禮品。

他對(duì)記者苦笑：他們（銀行）還不是惦記我們那點(diǎn)錢(qián)？

其實(shí)把錢(qián)存到銀行本應(yīng)是他的工作職責(zé)之一，但是這個(gè)時(shí)候他發(fā)現(xiàn)，與以往不同，他成了大爺。

一家商業(yè)銀行的客戶代表（業(yè)務(wù)員）殷勤的把他迎候到銀行的高級(jí)貴賓室，鄭重其事的對(duì)其承諾：歡迎他把資金存到本行，為表示對(duì)客戶支持的酬謝，銀行將對(duì)這筆資金的存款利率給予最大的優(yōu)惠。

張誠(chéng)告訴記者，這個(gè)利息是你想不到的――將近日息百分之一。

不過(guò)，銀行也有相關(guān)的要求，在既定日期內(nèi)，張誠(chéng)是不能從賬面上劃走這筆錢(qián)的。當(dāng)然，這個(gè)時(shí)間很短，短到對(duì)于一家大型企業(yè)來(lái)說(shuō)完全可以忽略不計(jì)。

北京一家外貿(mào)公司的經(jīng)理王女士也不斷收到公司樓下銀行的禮品，當(dāng)然，這些禮品并不是因?yàn)殂y行對(duì)其情有獨(dú)鐘才送出的。

王女士偕同公司財(cái)務(wù)人員，按照銀行業(yè)務(wù)代表的“指示”，需要將公司賬面的一筆資金，通過(guò)轉(zhuǎn)賬或柜臺(tái)的方式存入樓下民生銀行的賬戶，當(dāng)然，這筆資金并不需要在銀行呆太久，王女士很快就可以從賬面上支走它，

在這個(gè)過(guò)程中，王女士也獲得了高額的利息收入，這比在正常的資金存取過(guò)程中是無(wú)法獲得的。

根據(jù)王女士的闡述，類似的行為在她們公司與銀行之間來(lái)說(shuō)，已經(jīng)習(xí)以為常。

張誠(chéng)與王女士的境遇，在金融界有一個(gè)名詞，叫做“高息攬儲(chǔ)”。

一般來(lái)說(shuō)，銀行在特定的時(shí)間內(nèi)會(huì)通過(guò)高額返息，贈(zèng)送昂貴禮品的形式鼓勵(lì)儲(chǔ)戶進(jìn)行儲(chǔ)蓄。而這種儲(chǔ)蓄也被很多人理解為正常的金融環(huán)境下的商業(yè)競(jìng)爭(zhēng)，“年底又到指標(biāo)考核的時(shí)候，由于前期貸款投放比較多，而銀監(jiān)會(huì)有一個(gè)存貸比限制，所以這時(shí)候我們不得不盡量讓儲(chǔ)蓄額度提升。”

面對(duì)銀行的條件，王女士覺(jué)得“為什么不呢？”況且，她所知道的領(lǐng)域中，更多的銀行還通過(guò)為儲(chǔ)戶送現(xiàn)金、金條等形式吸納存款，大額儲(chǔ)戶在這個(gè)時(shí)候就是銀行的爺。

一名農(nóng)商行的員工王飛對(duì)本刊記者稱：在依賴?yán)顬橹?、中間業(yè)務(wù)不足的盈利模式下，各家銀行的內(nèi)部考核機(jī)制也多圍繞資產(chǎn)規(guī)模與市場(chǎng)份額的競(jìng)爭(zhēng)而設(shè)計(jì)。至于贈(zèng)送禮品拉取存款的行為，她表示“行內(nèi)都這么干，沒(méi)辦法”。

當(dāng)然，有一點(diǎn)需要明確的是，無(wú)論是張誠(chéng)還是王女士，所謂利息返點(diǎn)，都只是銀行工作人員與他們的口頭協(xié)議?！八麄冋f(shuō)這東西不能寫(xiě)在紙面上，監(jiān)管部門(mén)對(duì)高息攬存抓的很?chē)?yán)?！?/p>

王飛近期正在為無(wú)法吸納到有效存款而苦惱，在她們的相關(guān)機(jī)制中，員工業(yè)績(jī)考核是與吸納存款業(yè)務(wù)量掛鉤的，而相關(guān)的獎(jiǎng)勵(lì)則在年底兌現(xiàn)到個(gè)人。

如果她完成任務(wù)的“提成”，就會(huì)拿到正常工資，如果完不成，還要被都扣錢(qián)。王飛此前已經(jīng)發(fā)動(dòng)所有能發(fā)動(dòng)的親戚朋友“你們有沒(méi)有余錢(qián)可以放在我這里存一下，就幾天，還有禮物送給你們。”

王飛對(duì)她的朋友們說(shuō)“銀行有存款任務(wù)，幫幫忙，可以送你們購(gòu)物卡，請(qǐng)你們吃飯，或者直接給你們錢(qián)?！碑?dāng)然，不只是她所在的銀行，在她所在的城區(qū)，幾乎所有銀行都在這么做。

對(duì)于儲(chǔ)戶來(lái)說(shuō)，銀行求自己去存款，利息頗高，還有禮物可得，更有甚者還會(huì)有現(xiàn)金紅包，聽(tīng)起來(lái)是一個(gè)不錯(cuò)的事情。

為何高息攬儲(chǔ)

銀行為什么會(huì)賠本賺吆喝的進(jìn)行高息攬儲(chǔ)呢？

曾有業(yè)內(nèi)專家分析稱，在國(guó)家貨幣政策不斷地提高準(zhǔn)備金率的前提下（不過(guò)央行在2011年12月5日曾下調(diào)準(zhǔn)備金率，但貨幣市場(chǎng)利率依舊持續(xù)飆升），銀行存貸比不斷逼近中國(guó)銀監(jiān)會(huì)制定的75%的“紅線”，而存款準(zhǔn)備金利率亦不斷提升，眾所周知，法定存款準(zhǔn)備金是金融機(jī)構(gòu)為保證客戶提取存款和資金清算需要，而須放在中央銀行的存款，提高準(zhǔn)備金率意味著金融機(jī)構(gòu)可用來(lái)放貸的資金減少。存款準(zhǔn)備金率越高，商業(yè)銀行被凍結(jié)的資金就越多，銀行攬儲(chǔ)的意愿就越大。

存貸比，是銀行貸款總額除以存款總額的比率。對(duì)于銀行而言，這一比例高意味著銀行可運(yùn)用資金高，但是流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)隨之也大，而這一比例低則意味著銀行可運(yùn)用的資金有限，雖然風(fēng)險(xiǎn)降低，但利差收益受到影響，進(jìn)而影響銀行利潤(rùn)。

況且在連續(xù)的負(fù)利率情況下，存款的不斷貶值使原本應(yīng)進(jìn)入銀行的儲(chǔ)蓄資金被分流，銀行儲(chǔ)蓄資金不斷縮水。

銀行員工王飛對(duì)本刊記者稱，“買(mǎi)存款”同樣是為了貸款，存款的基數(shù)越大，可以外放的貸款越多，這就是存貸比例，對(duì)銀行來(lái)說(shuō)就意味著第二年的貸款利息收入增加，也就是增加了銀行的營(yíng)業(yè)收入。

央行及銀監(jiān)會(huì)曾多次叫停銀行高息攬存，但在央行上調(diào)法定存款準(zhǔn)備金率，以及銀行業(yè)績(jī)考核的高壓下，追求利潤(rùn)最大化的心態(tài)被銀行外化為拼命吸取存款的行為，高息攬存短時(shí)間內(nèi)或無(wú)法制止。

某商業(yè)銀行高管告訴記者，銀行內(nèi)部考核機(jī)制成為高息攬儲(chǔ)的重要原因。為了突出市場(chǎng)份額和行業(yè)系統(tǒng)內(nèi)的成績(jī)，目前時(shí)點(diǎn)指標(biāo)仍然是各銀行內(nèi)部考核的主要依據(jù)，并且存款考核指標(biāo)與員工個(gè)人收入及職務(wù)晉升等指標(biāo)掛鉤。

銀行員工王飛稱：以前的考核辦法只需要年末數(shù)字，現(xiàn)在大多數(shù)都在考核年末任務(wù)的基礎(chǔ)上增加了年平均數(shù)值考核，也就是說(shuō)即便你年末突擊上去了，但平均數(shù)值達(dá)不到標(biāo)準(zhǔn)也不可以，除非“我年末攏回來(lái)的數(shù)字非常巨大，可以將平均值提升到考核標(biāo)準(zhǔn)上?！?/p>

況且，一個(gè)簡(jiǎn)單的道理是：對(duì)于銀行來(lái)說(shuō)，存款多，則業(yè)績(jī)突出，上級(jí)銀行分配給網(wǎng)點(diǎn)的貸款額度也就越多，此舉對(duì)銀行有利。

在王飛的工作領(lǐng)域內(nèi)，根據(jù)預(yù)算的營(yíng)業(yè)收入和營(yíng)業(yè)費(fèi)用倒推計(jì)算，銀行會(huì)得出下一營(yíng)業(yè)時(shí)間段的存貸款額度，進(jìn)而將這些額度作為工作任務(wù)下達(dá)分配給相關(guān)部門(mén)及員工。

王飛稱，因?yàn)?2月底要考核年度任務(wù)，所以攬儲(chǔ)任務(wù)必須完成，完不成就會(huì)扣工資。而每個(gè)銀行都有一個(gè)所謂的年度存款任務(wù)和貸款任務(wù)，如果年底完不成既定任務(wù)，第二年就要針對(duì)上年年底的情況重新計(jì)劃運(yùn)營(yíng)，進(jìn)而影響到第二年的營(yíng)業(yè)收入。

監(jiān)管層和商業(yè)銀行總行會(huì)根據(jù)銀行月末及季末結(jié)算時(shí)間點(diǎn)確定的存貸比來(lái)決定下一階段新增貸款的規(guī)模，對(duì)絕大多數(shù)依賴?yán)钌娴你y行來(lái)說(shuō)，存貸比高企，意味著銀行需要通過(guò)補(bǔ)充存款來(lái)滿足監(jiān)管要求。而面對(duì)激烈的同行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)，為降低存貸比、獲取高額利潤(rùn)，高息攬儲(chǔ)就成為極其重要的行為。

高息攬儲(chǔ)傷害了誰(shuí)

誰(shuí)在為銀行高息攬儲(chǔ)買(mǎi)單？ 銀行攬儲(chǔ)的高息從何而來(lái)？

有銀行工作人員對(duì)記者稱：正常的放貸根本無(wú)法支撐高額的利息，故而銀行加大了對(duì)中間業(yè)務(wù)的收費(fèi)力度，而中小儲(chǔ)戶就需要為這些業(yè)務(wù)承擔(dān)相關(guān)費(fèi)用。但由于中小儲(chǔ)戶存款量少，享受不到銀行的高息，反而可能因銀行面臨存貸比和利潤(rùn)考核的雙重壓力，從而進(jìn)一步拉大其與大儲(chǔ)戶之間的待遇差別。

幾年前，銀監(jiān)會(huì)就已經(jīng)出臺(tái)文件，對(duì)高息攬儲(chǔ)行為嚴(yán)加限制。

坊間分析稱，如果央行不放開(kāi)信貸管制政策，那么或?qū)㈦y以填補(bǔ)信貸萎縮帶來(lái)的資金缺口。更重要的是，這種短期突擊攬儲(chǔ)，盡管表面上看銀行賬面資金有了大幅提升，但畢竟不是良性的持續(xù)儲(chǔ)蓄行為。

很多業(yè)內(nèi)人士也擔(dān)心，此種現(xiàn)象會(huì)導(dǎo)致市場(chǎng)混亂，增加金融業(yè)內(nèi)部監(jiān)管漏洞，并可能滋生出違法行為。

從表面上看，銀行的高息攬儲(chǔ)行為一方面增加了儲(chǔ)戶的存款收益（短期），另一方面又解決了銀行缺錢(qián)的現(xiàn)狀。但此舉也增加了銀行的籌資成本，銀行需要為高息負(fù)債尋找出路，如果相關(guān)操作不當(dāng)，可能會(huì)影響銀行的償還能力乃至正常運(yùn)轉(zhuǎn)。

盡管有銀行工作人員對(duì)本刊記者表示，這種行為對(duì)銀行及儲(chǔ)戶都有利，并不會(huì)有什么顯著后果。但是，攬儲(chǔ)過(guò)程中各銀行甚至是不惜代價(jià)競(jìng)相抬價(jià)、爭(zhēng)奪客戶、搶占市場(chǎng)，產(chǎn)生了惡性競(jìng)爭(zhēng)，擾亂了金融秩序。

銀行的惡性競(jìng)爭(zhēng)盡管讓儲(chǔ)戶竊喜，但是長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，并不利于銀行業(yè)的健康有序發(fā)展。同時(shí)，客戶的競(jìng)價(jià)心理也讓銀行疲于應(yīng)付，雙方都脫離了正常的市場(chǎng)程序。

與王飛的觀點(diǎn)相近，一名要求匿名的銀行人士也稱，高息攬儲(chǔ)對(duì)國(guó)家的利率政策以及正常的金融秩序都是不利的，在脫離了宏觀調(diào)控的限定下，此舉可能誘發(fā)新的通貨膨脹。

如此，對(duì)于儲(chǔ)戶來(lái)說(shuō)，即便有高額利息收入，但是如果通脹蔓延，所謂覆巢之下無(wú)完卵，儲(chǔ)戶必將受損。

如何解決高息攬儲(chǔ)

綜合相關(guān)坊間意見(jiàn)，商業(yè)銀行的生存與發(fā)展，理應(yīng)按照市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)規(guī)則運(yùn)行，并改革目前以存貸款時(shí)點(diǎn)規(guī)模為核心的傳統(tǒng)考核辦法，建立科學(xué)有效的考核制度，多開(kāi)展個(gè)性化金融服務(wù)，以增加新的盈利點(diǎn)，改變完全依賴存貸差生存的狀況。

故此，就需要控制信貸發(fā)放規(guī)模和速度，并嚴(yán)守行業(yè)規(guī)范及自律規(guī)約。此外，傳統(tǒng)的依賴?yán)顬橹鞯慕?jīng)營(yíng)模式讓銀行疲于壯大自身的資金規(guī)模，故此，在改變這種模式的前提下，銀行必須大力提升中間業(yè)務(wù)收入在銀行總收入中的比率，進(jìn)而沖抵高息攬儲(chǔ)對(duì)銀行系統(tǒng)的潛在傷害。

重要的是，當(dāng)下中國(guó)，由于利率沒(méi)有市場(chǎng)化，人們依舊無(wú)法對(duì)銀行存款提升積極性。故此，就需要加快推進(jìn)利率市場(chǎng)化改革，使利率能夠真實(shí)反映市場(chǎng)資金的供求情況，并加速銀行業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型。

交通銀行首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家連平曾公開(kāi)表示，商業(yè)銀行違規(guī)攬存行為難禁的根本原因是，做大做強(qiáng)市場(chǎng)份額的發(fā)展模式仍主導(dǎo)著商業(yè)銀行的激勵(lì)獎(jiǎng)懲制度。資產(chǎn)業(yè)務(wù)的擴(kuò)張必須以存款為基礎(chǔ)，而部分銀行負(fù)債業(yè)務(wù)跟不上資產(chǎn)業(yè)務(wù)的擴(kuò)張，就出現(xiàn)了攬儲(chǔ)大戰(zhàn)。

故此需要改革銀行內(nèi)部考核機(jī)制，取消存款單項(xiàng)考核獎(jiǎng)勵(lì)辦法，調(diào)整營(yíng)銷(xiāo)費(fèi)用與存款掛鉤的激勵(lì)機(jī)制，不得將存款考核指標(biāo)與職工個(gè)人掛鉤，加強(qiáng)對(duì)違規(guī)攬存行為的查處。實(shí)行存貸比日均監(jiān)管（即一個(gè)月當(dāng)中，商業(yè)銀行每天貸存比的平均值）。開(kāi)展個(gè)性化金融服務(wù)，多開(kāi)辟中間業(yè)務(wù)增加新的盈利點(diǎn)，改變完全依賴存貸差過(guò)日子的情況。

篇2

1974年6月8日，陳雪出生在開(kāi)封市一個(gè)幸福的家庭，父親在市政府當(dāng)領(lǐng)導(dǎo)，母親是一位小學(xué)教師。陳雪不愛(ài)學(xué)習(xí)，高中畢業(yè)后，沒(méi)有考上大學(xué)。1992年6月，18歲的陳雪被中國(guó)建設(shè)銀行開(kāi)封分行包公湖支行招聘為正式員工，成為一名柜臺(tái)業(yè)務(wù)員。

陳雪苦練技能，工作踏實(shí)，很快贏得了領(lǐng)導(dǎo)和同事們的信任與好評(píng)。父母也為女兒高興不已，不時(shí)地當(dāng)著熟人的面夸獎(jiǎng)她。

不知從什么時(shí)候起，陳雪開(kāi)始將羨慕的目光轉(zhuǎn)向大街上的款哥款姐，這些人身著名牌，珠光寶氣，相比之下她的生活是多么平庸和寒酸。為了滿足自己的虛榮心，陳雪盯上了每天經(jīng)手的大把鈔票。

1997年3月初，一位眼裝店的老板存款5萬(wàn)元，陳雪給對(duì)方的那張存單上按照實(shí)際存入數(shù)額填寫(xiě)，而留在銀行的底聯(lián)上只寫(xiě)了5千元：手里一下子有了4萬(wàn)多元，陳雪既喜又怕，惴惴不安了幾天后見(jiàn)單位并沒(méi)有發(fā)覺(jué)，她的心放下了，隨后開(kāi)始進(jìn)出高檔消費(fèi)場(chǎng)所，一擲千金，風(fēng)光無(wú)限。

快到月底時(shí)，陳雪擔(dān)心單位例行核賬時(shí)罪行敗露，經(jīng)過(guò)周密計(jì)劃，她開(kāi)始在攬儲(chǔ)上做文章。陳雪利用人們熱衷于蠅頭小利的弱點(diǎn)，誘騙一位熟識(shí)的飯店老板，謊稱銀行私下里有2.5分高息的存款業(yè)務(wù)，但為了不讓銀監(jiān)部門(mén)發(fā)現(xiàn)，按照規(guī)定只能由工作人員私下進(jìn)行。飯店老板立即拿出6萬(wàn)元，陳雪私下填好存單，把那位服裝店老板的存款補(bǔ)齊了。

聽(tīng)到有這種高息的好事，一些人紛紛把家里的錢(qián)甚至把存入銀行的錢(qián)取出來(lái)交到陳雪的手里。陳雪把錢(qián)全部裝進(jìn)了個(gè)人腰包，隨時(shí)使用，她自己有一本“明細(xì)賬”，存款到期后，儲(chǔ)戶手持簽有陳雪大名、蓋有銀行公章的憑據(jù)順利領(lǐng)取高額利息，而這高額利息自然就由陳雪拿其他人的錢(qián)支付：

這種危險(xiǎn)的游戲讓陳雪越玩越失去理智，平時(shí)只要聽(tīng)說(shuō)誰(shuí)家有錢(qián)，她總要想方設(shè)法地?cái)堖^(guò)來(lái)，爾后把張家的存款付給李家，拆東墻補(bǔ)西墻。

大肆揮霍　事情敗露

在別人眼里，陳雪儼然一副“款姐”派頭，身著名牌，天天呼朋喚友去酒店，豪放做東；節(jié)假日，她夏往北飛，冬往南行，坐飛機(jī)，乘輪船，游覽名勝古跡；回家時(shí)，她大包小包買(mǎi)禮物，送朋友送親戚。

陳雪擺闊氣，在單位同事看來(lái)，她是有個(gè)當(dāng)領(lǐng)導(dǎo)的好爸爸；而在父母眼里，銀行工資高，效益好，福利資金當(dāng)然不少。人們根本沒(méi)料到，陳雪竟是一只碩鼠，專門(mén)啃食別人的血汗錢(qián)。

陳雪拆東墻補(bǔ)西墻，越補(bǔ)窟窿越大，截止到2000年，她已經(jīng)非法攬儲(chǔ)196萬(wàn)元，而靠她自己的合法收入想要補(bǔ)上這個(gè)漏洞已是不可能的。陳雪最提心害怕的是儲(chǔ)戶來(lái)向她取款討息，如果不能及時(shí)攬儲(chǔ)，很快就會(huì)東窗事發(fā)，她就會(huì)從天堂墜入地獄。

但是，陳雪最最害怕的一天還是來(lái)了。2000年的一天，退休工人張老漢來(lái)到銀行找陳雪，想把存在她那里的18萬(wàn)元錢(qián)全部取出，用于建房和為兒子辦婚事。陳雪懵了，存在她手里的錢(qián)早已揮霍一空，現(xiàn)在滿打滿算她手里也不過(guò)有幾千元錢(qián)。陳雪心急如焚，但又故作鎮(zhèn)定地對(duì)張老漢說(shuō)：“你明天再來(lái)，錢(qián)從分行撥下來(lái)，立馬付給你?！?/p>

當(dāng)晚，陳雪急風(fēng)如火地四處奔跑攬儲(chǔ)，結(jié)果一筆款也沒(méi)攬到。萬(wàn)般無(wú)奈，陳雪只好向單位請(qǐng)了假。第二天上午，張老漢來(lái)找她時(shí)撲了個(gè)空。張老漢找不到人取不到款心里發(fā)急，隨即把陳雪開(kāi)具的憑據(jù)遞進(jìn)柜臺(tái)詢問(wèn)取款事宜，儲(chǔ)蓄人員接過(guò)存單一看，驚詫得張大了嘴巴：這哪里是存款單據(jù)，分明是一張非法攬儲(chǔ)的私人便條。張老漢情急之下，把陳雪怎樣攬儲(chǔ)的事情抖了出來(lái)。正在這時(shí)，男一個(gè)來(lái)找陳雪的儲(chǔ)戶也跟著吵嚷起來(lái)，一時(shí)間營(yíng)業(yè)部亂成了一鍋粥。

陳雪沒(méi)敢跟家人打招呼，她收拾上一些隨身物品，帶了一個(gè)旅行箱和僅有的2000元錢(qián)，連夜踏上了逃亡之路。

倉(cāng)皇逃離　東躲

陳雪的出逃如一顆重磅炸彈在人們心頭炸響，那些平時(shí)與她過(guò)往甚密坐收高息的儲(chǔ)戶們，齊刷刷地聚集在銀行門(mén)口。銀行方面聲稱，儲(chǔ)戶被陳雪攬儲(chǔ)完全是被高息誘使，這種行為屬私下運(yùn)作性質(zhì)，銀行不應(yīng)負(fù)任何責(zé)任。

被騙儲(chǔ)戶追要欠款未果，盛怒之下把建設(shè)銀行包公湖支行告到了開(kāi)封市中級(jí)人民法院。經(jīng)過(guò)一審和二審，被騙儲(chǔ)戶最終于2002年初全額追回了款項(xiàng)。

陳雪逃離開(kāi)封后，一路輾轉(zhuǎn)到了廣州，用“梅紅”這個(gè)化名辦理了一張假身份證。為了生存，陳雪在番禺市一家制鞋廠當(dāng)了一名打工妹，可是數(shù)慣鈔票的手操作起制鞋機(jī)械來(lái)哪里吃得消。陳雪每天做的工件總是數(shù)量少、質(zhì)量差，遭質(zhì)檢員的指責(zé)自然不必說(shuō)，掙的錢(qián)也少得可憐。不到半年，陳雪再也干不下去了。

陳雪隨后又到浙江溫州的發(fā)廊、制衣廠，黑龍江金洲區(qū)電子廠打工，可不管干什么，她總是力不從心，舉止笨拙。最令陳雪心悸的是，不管在什么地方，她總感覺(jué)到似乎很多眼光盯著她，好多雙手在背后指責(zé)她。

2005年7月，陳雪來(lái)到北京，在一家家政公司找到一份保姆工作。誰(shuí)知，陳雪打工的那家主人在司法系統(tǒng)工作，在一次家庭聚會(huì)上光警察就來(lái)了五六個(gè)，其中一個(gè)還對(duì)她上上下下打量了好一陣，嚇得她腳心都起雞皮疙瘩。當(dāng)天晚上，陳雪借口到朋友家拿東西，一去不返。

想想自己近6年來(lái)有家不敢歸四處逃亡所遭受的辛酸，陳雪禁不住仰天長(zhǎng)嚎：“天啊，這樣的日子何時(shí)才是盡頭……”

走投無(wú)路 進(jìn)退兩難

2005年9月，北京清查外來(lái)人口，陳雪躲到門(mén)頭溝區(qū)齋唐鎮(zhèn)清水村一家煤礦。囊中空空的陳雪形單影薄，在煤礦住宅區(qū)轉(zhuǎn)了一天也沒(méi)找到工作。傍晚，勞累饑餓的陳雪暈倒在路旁的一棵棗樹(shù)下，待到醒來(lái)的時(shí)候，她的面前站著一個(gè)40來(lái)歲的男子，從沾滿黑灰的手和臉上能猜出是一個(gè)挖煤工人。

未待陳雪開(kāi)口，那男子就關(guān)心地對(duì)她說(shuō)：“姑娘，你一定是沒(méi)吃飯餓的，要不我買(mǎi)好飯送過(guò)來(lái)?”陳雪定定地審視著面前的男人：中等個(gè)子，結(jié)實(shí)的身板，面目憨厚，既不像那種賊眉賊眼的壞人，也不像令她聞之膽寒的便衣警察。

陳雪無(wú)力地朝男人點(diǎn)了點(diǎn)頭。不長(zhǎng)時(shí)間，男子提著飯盒快步走回來(lái)，飯盒里有饅頭、鹵肉等，陳雪狼吞虎咽地吃起來(lái)。男子告訴陳雪他叫張長(zhǎng)喜，39歲，河北保定人，因?yàn)榧依锔F，就出來(lái)干苦力掙錢(qián)，等掙夠了錢(qián)，回家娶媳婦，生兒育女，侍候老人。

在張長(zhǎng)喜的幫助下，陳雪當(dāng)晚在煤礦住宅區(qū)安頓下來(lái)，第二天還在炊事房找到一份工作。陳雪得到了張長(zhǎng)喜無(wú)微不至的照顧，隨著接觸時(shí)間的增多，他們成了無(wú)話不說(shuō)的朋友。陳雪萌生了嫁給張長(zhǎng)喜的念頭，如果與張長(zhǎng)喜結(jié)婚，雖然委屈了自己，但生活能夠安穩(wěn)下來(lái)，警察們也不會(huì)想到她在山溝里嫁給了一個(gè)煤礦工人?

一天傍晚，陳雪含情脈脈地問(wèn)張長(zhǎng)喜：“長(zhǎng)喜哥，你看我好嗎?”張長(zhǎng)喜愣了一下，憨厚地笑著說(shuō)：“你實(shí)在是太好了?！标愌┯謫?wèn)：“我嫁給你，你樂(lè)意嗎?”張長(zhǎng)喜傻了，大張嘴巴好一陣子才吞吞吐吐地說(shuō)：“樂(lè)意，我一百個(gè)樂(lè)意?！?/p>

陳雪用自己的假身份證順利地領(lǐng)到了結(jié)婚證?；楹?，張長(zhǎng)

喜對(duì)陳雪有求必應(yīng)。陳雪在幾年的逃亡生涯中學(xué)會(huì)了酗酒，張長(zhǎng)喜每周必為她買(mǎi)酒。一次，陳雪酒醉后大哭，摟住張長(zhǎng)喜問(wèn)：“知道我一個(gè)城里的姑娘為什么要嫁給你個(gè)煤黑子嗎?”陳雪哭著把自己在開(kāi)封犯經(jīng)濟(jì)大案以及逃亡的前前后后抖摟了出來(lái)，末了還罵張長(zhǎng)喜揀了個(gè)大便宜。

張長(zhǎng)喜驚出了一身冷汗，他悄悄托在開(kāi)封的一位遠(yuǎn)房親戚打聽(tīng)情況。得到證實(shí)后，張長(zhǎng)喜不敢再領(lǐng)陳雪到人多的地方，只乞求老天保佑他們平平安安過(guò)上一輩子。

生活并沒(méi)有像張長(zhǎng)喜所想的那樣平靜如水，3個(gè)月后，有了安全感的陳雪開(kāi)始厭惡張長(zhǎng)喜，他太窩囊，太骯臟，從腳趾黑到牙齒的煤灰不僅把屋里的盆盆罐罐染黑了，甚至連她的皮膚也受到了污染。陳雪完全忘記了自己是個(gè)逃犯，忘記了自己嫁人的初衷，自嘆一朵鮮花插在了煤堆上。

陳雪不時(shí)因家務(wù)瑣事挑起事端，家庭矛盾逐漸升級(jí)，兩人吵鬧不斷。趁張長(zhǎng)喜出工之機(jī)，陳雪幾次想飛出自己剛建起的窩巢，但終因張長(zhǎng)喜的母親盯得太嚴(yán)而沒(méi)有得逞。

張長(zhǎng)喜既要拼命干活掙錢(qián)養(yǎng)家，又怕媳婦跑了，他被折騰得身心疲憊。張長(zhǎng)喜知道，這個(gè)半路揀來(lái)的女人是個(gè)喂不熟的野鳥(niǎo)，自己這個(gè)籠子裝不下，她早晚是要飛走的。一種逆反心理使張長(zhǎng)喜生出這么一個(gè)念頭：你討厭我，我也不讓你好過(guò)1

2006年4月16日傍晚，剛從礦井鉆出來(lái)的張長(zhǎng)喜從母親嘴里得知媳婦又想逃跑的消息，他一怒之下，懷揣一只借來(lái)的手機(jī)躲進(jìn)山坳，撥通了110……

塵埃落定　追悔莫及

北京警方接到張長(zhǎng)喜的報(bào)案，一邊派出警察對(duì)陳雪的居住屋實(shí)施監(jiān)控，一邊火速把案情反饋到河南開(kāi)封。鼓樓區(qū)檢察院正為陳雪的出逃懸案一籌莫展，反貪局副局長(zhǎng)陳中原、劉朝立立即帶領(lǐng)精強(qiáng)干警，直撲門(mén)頭溝。

2006年4月18日零時(shí)，陳中原、劉朝立一起沖進(jìn)陳雪和張長(zhǎng)喜的房間，陳中原拿出工作證在陳雪面前打開(kāi)：“我們是檢察院的工作人員，請(qǐng)跟我們走!”

驚愕、恐慌、絕望一下子涌上了陳雪的面頰，望著檢察官堅(jiān)定而又威嚴(yán)的目光，她終于低下了頭顱。

4月19日，檢察機(jī)關(guān)依法對(duì)陳雪實(shí)施刑事拘留。陳雪說(shuō)，她懷孕了。按照領(lǐng)導(dǎo)的指示，干警陪著陳雪來(lái)到醫(yī)院?；?yàn)結(jié)果證實(shí)，陳雪沒(méi)有說(shuō)謊。

根據(jù)法律規(guī)定，陳雪被監(jiān)視居住。2006年10月，陳雪順利產(chǎn)下一個(gè)男孩，她讓孩子隨了自己的姓氏，取名陳永銘，寓意永遠(yuǎn)銘記這段刻骨銘心的罪惡與恥辱。

2006年11月25日，開(kāi)封市鼓樓區(qū)檢察院為陳雪挪用公款罪向鼓樓區(qū)人民法院提起公訴。2006年12月21日，法院公開(kāi)審理了陳雪挪用公款一案。

篇3

關(guān)鍵詞 興趣 引導(dǎo)法 青少年 籃球

中圖分類號(hào)：G841 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)：A 文章編號(hào)：1009-9328（2016）03-000-01

無(wú)論是在籃球的學(xué)科應(yīng)用上還是籃球課外活動(dòng)上，都應(yīng)該以課堂為特有的教學(xué)形式，教會(huì)學(xué)生對(duì)知識(shí)進(jìn)行掌握。興趣能夠增強(qiáng)籃球隊(duì)員的身體素質(zhì)和活力，教會(huì)學(xué)生要有團(tuán)隊(duì)精神，提升學(xué)生的自信心，保持力量和激情。從當(dāng)前的籃球訓(xùn)練現(xiàn)狀中可以看出，籃球教學(xué)存在著一定的不足，缺乏相關(guān)人員的指導(dǎo)，學(xué)生的各項(xiàng)籃球技能需要進(jìn)一步的完善。另外，學(xué)生訓(xùn)練的時(shí)間相對(duì)有限，訓(xùn)練的內(nèi)容相對(duì)較多，導(dǎo)致訓(xùn)練的成果與實(shí)際學(xué)習(xí)情況發(fā)生一定的偏離。

一、興趣引導(dǎo)法在訓(xùn)練中需要注意的問(wèn)題

（一）訓(xùn)練的針對(duì)性不強(qiáng)

興趣引導(dǎo)法的綜合性相對(duì)較強(qiáng)，相較于傳統(tǒng)的訓(xùn)練方法存在一定的差異，在訓(xùn)練的過(guò)程中，應(yīng)該對(duì)下肢的力量和專項(xiàng)耐力進(jìn)行專業(yè)化的訓(xùn)練，通過(guò)興趣引導(dǎo)法的實(shí)施，能夠促進(jìn)運(yùn)動(dòng)員競(jìng)技能力的提升。因此應(yīng)該對(duì)興趣訓(xùn)練法進(jìn)行仔細(xì)的分析，對(duì)投籃的技術(shù)和防攻訓(xùn)練轉(zhuǎn)換技術(shù)進(jìn)行分析，實(shí)現(xiàn)對(duì)身體協(xié)調(diào)性的鍛煉。根據(jù)當(dāng)前的籃球教學(xué)現(xiàn)狀，制定適當(dāng)?shù)挠?xùn)練計(jì)劃和訓(xùn)練方法。通過(guò)興趣引導(dǎo)訓(xùn)練法來(lái)促進(jìn)訓(xùn)練的保質(zhì)保量完成，針對(duì)具體的訓(xùn)練情況，對(duì)興趣引導(dǎo)法的相關(guān)內(nèi)容進(jìn)行完善。

（二）訓(xùn)練的科學(xué)性有待驗(yàn)證

在興趣訓(xùn)練法實(shí)施的過(guò)程中，由于個(gè)人的接受能力存在著一定的差異，給運(yùn)動(dòng)員帶來(lái)不同的運(yùn)動(dòng)感受，同時(shí)也造成完成情況的不同。造成這種情況的最主要原因有：一方面，由于運(yùn)動(dòng)員自身的籃球技術(shù)和身體素質(zhì)存在著一定的差異，教練員不能對(duì)學(xué)生的個(gè)人情況進(jìn)行充分的了解，沒(méi)有制定適合學(xué)生訓(xùn)練的目標(biāo)。另一方面，興趣引導(dǎo)法在實(shí)施的過(guò)程中，必須要遵循循序漸進(jìn)和由淺入深的原則，在教學(xué)中應(yīng)該對(duì)學(xué)生的身體情況進(jìn)行關(guān)注，以便及時(shí)的調(diào)節(jié)訓(xùn)練的方法，促進(jìn)訓(xùn)練的科學(xué)性。

（三）訓(xùn)練的控制問(wèn)題

興趣引導(dǎo)法在實(shí)施的過(guò)程中，可以使運(yùn)動(dòng)員保持高漲的情緒，并且訓(xùn)練過(guò)程帶有較強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)性。因此，學(xué)生在進(jìn)行籃球比賽時(shí)，經(jīng)常會(huì)出現(xiàn)違反規(guī)則情況的產(chǎn)生，并且訓(xùn)練的方法和形式也很難實(shí)現(xiàn)較好的控制。所以為了保障興趣引導(dǎo)法的順利實(shí)施，應(yīng)該針對(duì)學(xué)生的學(xué)習(xí)現(xiàn)狀制定合理的規(guī)則，從訓(xùn)練內(nèi)容和訓(xùn)練方法方面對(duì)學(xué)生加以引導(dǎo)，實(shí)現(xiàn)對(duì)學(xué)生過(guò)激行為的控制[1]。

二、興趣引導(dǎo)法的使用原則

（一）針對(duì)性原則

興趣引導(dǎo)法在使用過(guò)程中，應(yīng)該針對(duì)不同年齡段的學(xué)生進(jìn)行不同的教育，以便采取適當(dāng)?shù)挠?xùn)練方法。青少年時(shí)期是人生的重要階段，身體的各項(xiàng)技能和功能器官已經(jīng)達(dá)到很好的狀態(tài)，能夠很好的適應(yīng)持久性的運(yùn)動(dòng)。同時(shí)也可以參與對(duì)抗性較強(qiáng)的運(yùn)動(dòng)項(xiàng)目，實(shí)現(xiàn)身體訓(xùn)練素質(zhì)內(nèi)容與人體肌肉同步增長(zhǎng)的趨勢(shì)，提高籃球訓(xùn)練的準(zhǔn)確性和持續(xù)。正確的運(yùn)用興趣引導(dǎo)法，能夠有效的激發(fā)青少年訓(xùn)練的積極性，實(shí)現(xiàn)訓(xùn)練方式的多樣化，促進(jìn)教師與學(xué)生之間的溝通和交流。所以應(yīng)該正確的使用興趣引導(dǎo)法，發(fā)揮在籃球訓(xùn)練中的重要作用，提高青少年參與籃球?qū)W習(xí)的積極性[2]。

（二）多樣性原則

對(duì)于現(xiàn)階段的青少年來(lái)說(shuō)，籃球訓(xùn)練能夠起到強(qiáng)身健體的功效，能夠促進(jìn)免疫力和身高的增長(zhǎng)，培養(yǎng)學(xué)生的團(tuán)隊(duì)意識(shí)和競(jìng)爭(zhēng)意識(shí)，為青少年的健康發(fā)展奠定良好的基礎(chǔ)。青少年由于心理和生理還沒(méi)有完全發(fā)育成熟，因而呈現(xiàn)出性格活潑和創(chuàng)造性思維較強(qiáng)的現(xiàn)象。因此要想實(shí)行強(qiáng)制性的約束，會(huì)造成青少年逆反心理的出現(xiàn)。所以在籃球訓(xùn)練中，應(yīng)該對(duì)青少年的身心特征和各種不規(guī)范行為進(jìn)行系統(tǒng)分析。在訓(xùn)練計(jì)劃上應(yīng)該增加趣味性的訓(xùn)練，多與學(xué)生進(jìn)行溝通和交流，對(duì)青少年的不當(dāng)行為要加以引導(dǎo)，促進(jìn)主觀能動(dòng)性的發(fā)揮，提高籃球訓(xùn)練的積極性[3]。

（三）統(tǒng)一性原則

在當(dāng)前的籃球訓(xùn)練中，涉及到的訓(xùn)練內(nèi)容比較豐富，并且呈現(xiàn)出訓(xùn)練時(shí)間少的情況。由于學(xué)生的自身存在著一定的差異，學(xué)生學(xué)習(xí)籃球技能的水平呈現(xiàn)出參差不齊的情況，導(dǎo)致學(xué)生的專業(yè)水平呈現(xiàn)下降的趨勢(shì)，無(wú)法實(shí)現(xiàn)對(duì)籃球技巧的正確運(yùn)用。所以在對(duì)籃球技能進(jìn)行訓(xùn)練的過(guò)程中，應(yīng)該保證訓(xùn)練的專業(yè)性，將訓(xùn)練技巧進(jìn)行深層次的理解，實(shí)現(xiàn)對(duì)訓(xùn)練內(nèi)容的統(tǒng)一實(shí)施。

三、結(jié)論

興趣引導(dǎo)法在青少年訓(xùn)練的過(guò)程中，以提升學(xué)生的學(xué)習(xí)興趣為基礎(chǔ)，對(duì)學(xué)生在生活中養(yǎng)成的行為習(xí)慣進(jìn)行深入分析，利用游戲方法和觀看方法實(shí)現(xiàn)對(duì)學(xué)生籃球技能的灌輸，摒棄了傳統(tǒng)教學(xué)中枯燥乏味的教學(xué)模式。隨著社會(huì)的不斷變革，人們的思想觀念發(fā)生了一定的變化，籃球教學(xué)方式也應(yīng)該根據(jù)時(shí)代的變化而不斷變化，應(yīng)積極地對(duì)學(xué)生的興趣加以引導(dǎo)，提升籃球的教學(xué)水平。

參考文獻(xiàn)：

[1] 張婷婷.中國(guó)高中籃球聯(lián)賽女子籃球隊(duì)體能訓(xùn)練現(xiàn)狀與對(duì)策[D].首都體育學(xué)院.2015.

篇4

摘 要 本文以溫州市區(qū)部分初中女生為研究對(duì)象，運(yùn)用文獻(xiàn)資料法、訪談法、問(wèn)卷調(diào)查法，對(duì)影響初中女生參與籃球運(yùn)動(dòng)積極性的因素進(jìn)行分析，得出影響女生參與籃球運(yùn)動(dòng)積極性因素按主次排列為：世俗觀念、學(xué)校影響、興趣意識(shí)、害羞心理、籃球特點(diǎn)、家庭影響、媒體影響、生理特點(diǎn)。建議：加大宣傳，提高社會(huì)、學(xué)校、家庭對(duì)女生籃球運(yùn)動(dòng)的重視度，使學(xué)校女生籃球運(yùn)動(dòng)得以廣泛普及。

關(guān)鍵詞 初中女生 籃球運(yùn)動(dòng) 積極性

一、前言

籃球作為球類運(yùn)動(dòng)之一，場(chǎng)地、器械簡(jiǎn)單，成為大眾都喜歡的健身項(xiàng)目之一?；@球運(yùn)動(dòng)一直是中學(xué)傳統(tǒng)體育運(yùn)動(dòng)項(xiàng)目，在學(xué)生中廣受歡迎。森達(dá)?貝倫森說(shuō)過(guò)：“優(yōu)美和諧的姿勢(shì)和感覺(jué)使籃球運(yùn)動(dòng)非常適合女性?！比欢?，遺憾的是：平時(shí)籃球場(chǎng)上卻難得見(jiàn)到女生的影子。女生并不是不具備籃球的運(yùn)動(dòng)天賦和發(fā)展前景。但是，目前的女生籃球發(fā)展?fàn)顩r卻埋沒(méi)了很多女生潛在的籃球運(yùn)動(dòng)能力。溫州市初中體育中考就有籃球這個(gè)項(xiàng)目，由于女生接觸籃球的時(shí)間明顯比男生要少，她們?cè)诰毩?xí)籃球項(xiàng)目時(shí)往往比男生要困難。為了讓更多的女生參與到籃球運(yùn)動(dòng)中來(lái)，本文分析了影響初中女生參與籃球運(yùn)動(dòng)積極性的負(fù)面因素，通過(guò)提出相應(yīng)的建議，提高參與籃球運(yùn)動(dòng)的積極性，讓女生真正喜愛(ài)籃球這項(xiàng)運(yùn)動(dòng)。

二、研究對(duì)象與方法

（一）研究對(duì)象

溫州市區(qū)部分初中女生200名。

（二）研究方法

文獻(xiàn)法、訪談法、問(wèn)卷調(diào)查法。查閱相關(guān)的文獻(xiàn)資料、網(wǎng)絡(luò)資料獲取相關(guān)的信息，了解研究現(xiàn)狀及動(dòng)態(tài)，為本文研究提供可靠依據(jù)；擬定相關(guān)訪談綱要，對(duì)部分女生進(jìn)行個(gè)別訪談；設(shè)計(jì)問(wèn)卷一份，抽取溫州市區(qū)部分初中學(xué)校，對(duì)各年級(jí)女生進(jìn)項(xiàng)問(wèn)卷調(diào)查。共發(fā)放問(wèn)卷200份，回收率100%。

三、研究結(jié)果與分析

近年來(lái)，中國(guó)職業(yè)籃球聯(lián)賽的不斷發(fā)展，加上美國(guó)NBA聯(lián)賽的轉(zhuǎn)播，籃球吸引了眾多學(xué)生的目光，使得籃球運(yùn)動(dòng)在學(xué)校體育中成為最受歡迎的一項(xiàng)活動(dòng)。但是課余時(shí)間校園中實(shí)際參與籃球運(yùn)動(dòng)的大多數(shù)是男生，女生極為少數(shù)。通過(guò)調(diào)查數(shù)據(jù)分析，溫州市區(qū)初中女生籃球參與率是偏低的，業(yè)余時(shí)間只有8.3%的女生經(jīng)常性主動(dòng)參與籃球活動(dòng)，大部分是偶爾參加或從不參加籃球運(yùn)動(dòng)，處于非常消極狀態(tài)；31%的女生對(duì)籃球有著濃厚興趣，37%的女生表示對(duì)籃球有點(diǎn)喜歡，14%表示無(wú)所謂，17%女生對(duì)籃球毫無(wú)興趣。從數(shù)據(jù)上顯示女生對(duì)籃球感興趣占多數(shù)。但與女生參與籃球的消極現(xiàn)狀形成了矛盾。對(duì)籃球有興趣和實(shí)際參加籃球運(yùn)動(dòng)并不是一回事，多數(shù)女生的籃球興趣只是停留在愛(ài)看籃球比賽的階段，并不是喜歡參加籃球運(yùn)動(dòng)，對(duì)籃球知識(shí)的了解也不多。溫州市區(qū)初中女生對(duì)籃球感興趣卻不參加籃球運(yùn)動(dòng)，根據(jù)這一現(xiàn)象，筆者也做了調(diào)查結(jié)果分析，總結(jié)影響女生參與籃球運(yùn)動(dòng)積極性主要有以下幾因素。

（一）傳統(tǒng)觀念的影響

根據(jù)問(wèn)卷結(jié)果顯示很多女生自身的觀念還沒(méi)有轉(zhuǎn)變過(guò)來(lái)，很多消極的因素阻礙了女生去實(shí)踐參與籃球運(yùn)動(dòng)。也有很多女生反映：自己打籃球得不到支持，甚至遭到了否定和勸阻，自己也就不會(huì)參與其中去了。傳統(tǒng)的世俗觀念，女孩子應(yīng)該文靜，不適宜野蠻的運(yùn)動(dòng)，很少女生去參與籃球，個(gè)別參加就顯得很特殊。在我國(guó)傳統(tǒng)價(jià)值c道德觀念中，仍存在某些滯后籃球發(fā)展的成份，而這些成份從青少年時(shí)期起便構(gòu)成了對(duì)女性社會(huì)存在即精神存在方面的籃球運(yùn)動(dòng)的壓制甚至否定，最終導(dǎo)致女生參與籃球運(yùn)動(dòng)的普遍消極。

（二）學(xué)校因素的影響

學(xué)校的影響包括學(xué)校對(duì)女生籃球重視程度及學(xué)校的籃球氛圍，教師對(duì)學(xué)生的影響，同學(xué)之間的影響，場(chǎng)地、器材的影響等。很多學(xué)校都有組建籃球隊(duì)，但很少組建女生隊(duì)伍。在組織籃球比賽時(shí)也基本上是針對(duì)男生的。從開(kāi)展形式上就抑制了女生籃球活動(dòng)的發(fā)展。再加上學(xué)生學(xué)業(yè)繁忙，學(xué)習(xí)壓力大，沒(méi)有時(shí)間參加籃球運(yùn)動(dòng)，不想把過(guò)多的時(shí)間花在鍛煉上，因此就出現(xiàn)了女生喜歡籃球，但不參與籃球的局面。

（三）心理特點(diǎn)

很多女生在參與籃球運(yùn)動(dòng)時(shí)怕被人笑或是動(dòng)作不好看（害羞心理），怕出汗、怕臟怕累及認(rèn)為籃球不重要也是影響原因。她們因?yàn)樯眢w素質(zhì)不好，動(dòng)作完成得不理想怕出丑，種種的因素就讓她們放棄參加籃球運(yùn)動(dòng)了。教師對(duì)學(xué)生應(yīng)加強(qiáng)籃球知識(shí)的教育，在課堂中教授籃球動(dòng)作方法時(shí)，及時(shí)反饋信息，使她們可以看到自己取得的成績(jī)，體驗(yàn)成功的喜悅，激發(fā)她們的上進(jìn)心。教學(xué)要因人而異，因材施教，由易到難，樹(shù)立女生對(duì)籃球的信心。

（四）籃球運(yùn)動(dòng)本身特點(diǎn)的影響

眾多女生認(rèn)為籃球是一項(xiàng)比較“臟”的運(yùn)動(dòng)，時(shí)刻都需要流汗，身體接觸，有損她們的形象。加之籃球是一項(xiàng)集體項(xiàng)目，由于打籃球的女生少，她們很難找齊五六個(gè)人一起打。男生因?yàn)楹团眢w素質(zhì)存在較大差距，他們也不喜歡和女生一起參加籃球活動(dòng)。籃球項(xiàng)目自身這幾個(gè)特點(diǎn)制約著她們的參與，所以女生籃球難以廣泛開(kāi)展。

四、結(jié)論與建議

篇5

太陽(yáng)打西邊出來(lái)了？

“無(wú)利不起早，不就為了拆遷款嘛！”小天（化名）快人快語(yǔ)，一語(yǔ)道破其中奧妙。

原來(lái)是北京順義空港開(kāi)發(fā)區(qū)3期即將開(kāi)建，位于順義區(qū)趙全營(yíng)鎮(zhèn)的板橋村將整體拆遷，粗略估算拆遷款至少10億元。

據(jù)記者了解，拆遷談判于6月9日才會(huì)開(kāi)始，而以銀行為主力“部隊(duì)”的各類金融機(jī)構(gòu)早在一個(gè)多月前就“扎營(yíng)”板橋村，上演“攬儲(chǔ)大戰(zhàn)”。

集體進(jìn)駐

幾乎一夜間，板橋村的村民發(fā)現(xiàn)，村里主要道路兩旁冒出一些比較奇怪的攤位。站了一群身著白襯衫、深色西褲的人，衣著、氣質(zhì)與以往來(lái)村里擺攤賣(mài)東西的商販完全不同，更加讓人疑惑的是，他們并不賣(mài)什么商品，他們手里只是拿著一摞花花綠綠的單子。

這群人非常熱情，圍觀中，村民得知這是銀行、券商、信托、保險(xiǎn)擺的攤點(diǎn)，其中最多的是銀行，有工農(nóng)中建交五大行，還有光大、中信、華夏、招行、民生等股份制行，城商行中有北京銀行，此外還有北京農(nóng)商行和郵儲(chǔ)行。

村民們頭一次知道銀行也能有春天般的服務(wù)?！耙郧叭ャy行可沒(méi)見(jiàn)過(guò)他們有啥笑臉。”一位站在街口的大媽告訴記者。

過(guò)了幾日，村民們發(fā)現(xiàn)，這次以銀行為首的金融機(jī)構(gòu)可不是一次普通宣傳，他們幾乎天天來(lái)，朝九晚五。

銀行如此一致的行動(dòng)，主要目的其實(shí)是為了板橋村民們的拆遷款。

板橋村比較大，據(jù)小天介紹，就他所知的幾處拆遷中，板橋村的拆遷指揮部最大，大約有170間左右的談話室，同時(shí)也意味著該村拆遷補(bǔ)償款費(fèi)用不低。

雖然在進(jìn)駐板橋村時(shí)，連什么時(shí)候進(jìn)行拆遷談判尚且不確定，拆遷款何時(shí)能下來(lái)更是不知道，但是為了預(yù)熱，一群金融機(jī)構(gòu)早早就“殺”進(jìn)來(lái)。

“用營(yíng)銷(xiāo)中比較熱的詞，就是‘滲透營(yíng)銷(xiāo)’。天天在這里宣傳推廣，讓老百姓們都知道有你這么個(gè)銀行。”一位城商行人士告訴記者。

記者去板橋村的那天，因?yàn)樘鞖忸A(yù)報(bào)當(dāng)天有大雨，所以有很多金融機(jī)構(gòu)沒(méi)去，但仍然有部分機(jī)構(gòu)堅(jiān)守崗位，記者碰到有光大銀行、北京銀行、新時(shí)代證券、新時(shí)代信托等機(jī)構(gòu)人員，最后在離開(kāi)時(shí)，路過(guò)一個(gè)街口，有一兩家證券公司剛到，正在分配任務(wù)。

在這十多家銀行中，光大銀行最“深入群眾”，該行干脆租了農(nóng)戶一間房子，十來(lái)個(gè)人輪班倒住到村子里，相當(dāng)于光大24小時(shí)都駐守在板橋村。

“光大的月租金1000元。”一位村民告訴記者。

農(nóng)行、北京農(nóng)商行、郵儲(chǔ)行則要求家是本村的員工不用來(lái)上班了，留在村子里專心拉存款。

強(qiáng)烈攻勢(shì)

“安營(yíng)扎寨”后，在村子里的銀行工作人員，每天的任務(wù)就是挨家挨戶串門(mén)，談心聊天加宣傳。將此事做到最極致的當(dāng)屬光大銀行。

由于光大安排其工作人員直接住進(jìn)了村里，就有了更大的便利性去籠絡(luò)村民。據(jù)村里人介紹，光大以10人為一組，3天一倒班。在記者到板橋村時(shí)，正好碰到該行人員早上例行“逛村”結(jié)束。

“晚上還給我們支牌桌，請(qǐng)村里人來(lái)打牌，他們（光大）還給買(mǎi)上瓜子、糖啥的?！睅孜徽墼谝黄鹆奶斓拇迕衿咦彀松嗟南蛴浾呓榻B。

說(shuō)起銀行給的好處，村民對(duì)此都津津樂(lè)道。

“那天北京銀行請(qǐng)吃飯，你家怎么沒(méi)去呢？”

據(jù)介紹，北京銀行5月下旬時(shí)請(qǐng)村里人家到村頭最好的飯店吃飯?！安贿^(guò)聽(tīng)說(shuō)是以北京銀行的名義請(qǐng)的，但飯錢(qián)是幾家合出的。”小天說(shuō)。

在農(nóng)村，農(nóng)民都只相信銀行是真的，對(duì)券商、信托、保險(xiǎn)不懂，常抱不信任的態(tài)度。所以很多券商、信托、保險(xiǎn)選擇與銀行合作攬儲(chǔ)，事實(shí)上這能起到一舉多得的作用。

“這一年多來(lái)，監(jiān)管對(duì)銀行高息攬儲(chǔ)行為更加嚴(yán)格，很多銀行不敢公然大幅提高利息或是現(xiàn)金派現(xiàn)，但這樣的吸引力又差，選擇與信托等機(jī)構(gòu)合作，推出高預(yù)期收益的理財(cái)產(chǎn)品，就能達(dá)到在合規(guī)范圍內(nèi)實(shí)現(xiàn)攬儲(chǔ)的目的?！鼻笆龀巧绦腥耸糠Q。

據(jù)了解，北京銀行就是采用與新時(shí)代證券和新時(shí)代信托合作的模式。

隨著拆遷談判的進(jìn)一步深入，攬儲(chǔ)的競(jìng)爭(zhēng)更加激烈，存款返現(xiàn)金的承諾熱度正在上升。

“農(nóng)行這邊是存100萬(wàn)元給返2000元現(xiàn)金，北京農(nóng)商行存10萬(wàn)元給200元，郵儲(chǔ)行存10萬(wàn)元給300元。還有一些像民生、華夏、中信也都有返現(xiàn)，就是銀行太多了，沒(méi)記住是給多少?！币晃?0歲左右的村民說(shuō)。

拆遷常態(tài)

但最激烈的時(shí)刻尚未到來(lái)。

“真正激烈的時(shí)刻是在最后發(fā)放拆遷款的時(shí)候，以往經(jīng)常會(huì)看見(jiàn)放款銀行門(mén)口埋伏了很多其他銀行的人，不惜一切拼拉客戶，給很高的返現(xiàn)，然后用早就準(zhǔn)備好的車(chē)直接拉客戶到自己行，奉為貴賓，跑前跑后幫辦各種手續(xù)?！鼻笆龀巧绦腥耸空f(shuō)。

據(jù)該城商行人士介紹，搶拉拆遷款在全國(guó)各地都很常見(jiàn)，他們行也很拼命搶拆遷款，幾乎是“哪里拆遷就到哪里去”。但由于監(jiān)管趨于嚴(yán)格，承諾高息的現(xiàn)象不太多，主要就采用返現(xiàn)打“球”方式變相高息攬儲(chǔ)。因?yàn)橹苯臃惮F(xiàn)方式不好查，所以會(huì)普遍使用。

通常來(lái)說(shuō)，存貸比壓力大的銀行攬存的沖動(dòng)更大。

在上市行中，去年光大存款增速在股份制行中墊底，存貸比指標(biāo)也已逼近紅線，攬存壓力巨大?！拔覀兊臓I(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)成立時(shí)間較短，才3年左右，客戶基礎(chǔ)少，需要借這個(gè)機(jī)會(huì)擴(kuò)大客戶基礎(chǔ)?！惫獯笤诎鍢虼宓墓ぷ魅藛T這樣告訴記者。

篇6

2014年1月20日，民政部、最高人民法院、公安部等部門(mén)著手研究建立完善未成年人監(jiān)護(hù)干預(yù)制度，擬規(guī)定父母失責(zé)將被訴剝奪監(jiān)護(hù)權(quán)，相關(guān)指導(dǎo)性意見(jiàn)擬于2014年年內(nèi)出臺(tái)。

我國(guó)在法律上確立強(qiáng)制剝奪失職家長(zhǎng)監(jiān)護(hù)權(quán)制度已有20多年。然而，相對(duì)于現(xiàn)實(shí)需求而言，現(xiàn)行法律仍顯粗糙，不僅規(guī)定模糊、覆蓋不全而，也沒(méi)有具體落實(shí)各部門(mén)的責(zé)任，更缺乏對(duì)未成年人的權(quán)利救濟(jì)。一方面，申請(qǐng)主體及具體權(quán)責(zé)不明確。比如，對(duì)于何為“有關(guān)人員”、“有關(guān)單位”，有義務(wù)“申請(qǐng)”卻未申請(qǐng)時(shí)責(zé)任如何承擔(dān)等問(wèn)題語(yǔ)焉不詳：另一方面，監(jiān)護(hù)人被撤銷(xiāo)監(jiān)護(hù)人資格后，孩子們的監(jiān)護(hù)權(quán)最終歸誰(shuí)？被撤銷(xiāo)資格的監(jiān)護(hù)人能否在一定條件下申請(qǐng)恢復(fù)相關(guān)權(quán)利？在剝奪資格期間，他們有哪些權(quán)利、需要承擔(dān)哪些義務(wù)？這些問(wèn)題現(xiàn)行法律都尚未涉及。

由于現(xiàn)行制度缺乏可操作性，使得20年多來(lái)，全國(guó)無(wú)一例剝奪監(jiān)護(hù)權(quán)案件進(jìn)入司法程序。目前看來(lái)，相關(guān)指導(dǎo)意見(jiàn)仍需在可行性層面加大調(diào)研和討論力度，并加強(qiáng)未成年人權(quán)利的賦予及政府責(zé)任的落實(shí)，讓各方而社會(huì)主體參與到未成年人保護(hù)建設(shè)之中，為未成年人編織一張無(wú)微不至的保護(hù)網(wǎng)。

北京／舒銳／法律工作者

霧霾污染不應(yīng)片面指責(zé)中國(guó)

2014年1月，隨著中國(guó)霧霾天氣的持續(xù)發(fā)生，韓國(guó)、日本甚至地處太平洋彼岸的美國(guó)都傳來(lái)了對(duì)“中國(guó)霧霾”的抱怨之聲。一些人批評(píng)中國(guó)造成污染之際，也有人在反思美國(guó)的消費(fèi)主義在污染問(wèn)題上有無(wú)過(guò)錯(cuò)。

美國(guó)《國(guó)家科學(xué)院院刊》刊登來(lái)自中國(guó)、美國(guó)和英國(guó)的9名科學(xué)家發(fā)表的研究論文，稱美國(guó)“外包”給中國(guó)的工業(yè)污染最多，出口美國(guó)的排放約占中國(guó)出口相關(guān)的污染物總排放量的21%。該研究提醒人們，美國(guó)一定程度上“自食其果”，不應(yīng)停留在指責(zé)誰(shuí)排放這些污染物，而應(yīng)該意識(shí)到我們?cè)跍p少空氣污染上有著共同利益。

北京／惆悵／網(wǎng)友

“漲息”傳聞?wù)凵溷y行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)變局

2014年1月23日，多家媒體報(bào)道稱，工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行、中國(guó)銀行、建設(shè)銀行、交通銀行在中國(guó)人民銀行規(guī)定的基準(zhǔn)利率上上浮了10%，以應(yīng)對(duì)日益激烈的攬儲(chǔ)大戰(zhàn)。消息一出，五大銀行回應(yīng)稱，要以官方網(wǎng)站數(shù)據(jù)為準(zhǔn)，但其網(wǎng)站顯示的利率卻并非報(bào)道所言。

五大銀行沒(méi)將存款利率頂格上浮，并不等于它們沒(méi)有這個(gè)愿望。每到歲末年初，銀行之間都會(huì)爆發(fā)攬儲(chǔ)戰(zhàn)。在利率上浮有限的情況下，一些銀行更多地采用向存款大戶獎(jiǎng)勵(lì)或者返點(diǎn)的手法來(lái)攬儲(chǔ)。其實(shí)，在銀行存款準(zhǔn)備金率長(zhǎng)期高企、流動(dòng)性偏緊的當(dāng)下，銀行之間的攬儲(chǔ)戰(zhàn)已趨常態(tài)化。而真正對(duì)五大銀行構(gòu)成實(shí)際威脅的，則是異軍突起的互聯(lián)網(wǎng)金融。2013年6月，余額寶上線后，互聯(lián)網(wǎng)公司、支付平臺(tái)均緊鑼密鼓地推出各種貨幣基金產(chǎn)品?；ヂ?lián)網(wǎng)貨幣基金的興起加劇了銀行存款競(jìng)爭(zhēng)。就像馬云說(shuō)的：“銀行不改變，我們就來(lái)改變銀行?！被ヂ?lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn)，給鐵板一塊的利率管制注入了“鯰魚(yú)效應(yīng)”，催促著中國(guó)金融市場(chǎng)加快推進(jìn)利率市場(chǎng)化。

廣州／周俊生／評(píng)論員

問(wèn)：由于身體原因，我再懷孩子的可能性很小，我想以此為理由在離婚時(shí)爭(zhēng)取孩子的撫養(yǎng)權(quán)。請(qǐng)問(wèn)，我需要向法院提交哪些材料？

篇7

工行、農(nóng)行、中行、建行、交行、浦發(fā)銀行、中信銀行、招行、興業(yè)銀行9家銀行作為市場(chǎng)利率定價(jià)自律機(jī)制的核心成員，于6月15日同步發(fā)行了我國(guó)銀行業(yè)市場(chǎng)上首批大額存單。在大額存單的發(fā)行上，管理層雖然采取了自主定價(jià)機(jī)制，但9家銀行的動(dòng)作卻出奇地一致，全部選擇在同期定期存款利率的基礎(chǔ)上上浮40%作為大額存單的發(fā)行利率。

這一收益率水平無(wú)疑讓整個(gè)市場(chǎng)大跌眼鏡：一年期大額存單收益率基本定在了3.15%，這一收益率與銀行理財(cái)產(chǎn)品收益率相差甚遠(yuǎn)，面對(duì)強(qiáng)勁的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，很難對(duì)現(xiàn)有銀行理財(cái)產(chǎn)品形成沖擊；而大額存單的亮點(diǎn)之一――可轉(zhuǎn)讓功能也并未實(shí)現(xiàn)，如果投資者選擇提前支取，那么僅能獲得活期存款的利率，這無(wú)疑使大額存單的吸引力再度下降。盡管在收益率上并未顯示出競(jìng)爭(zhēng)力，但這9家銀行發(fā)行的第一批大額存單銷(xiāo)售情況卻表現(xiàn)良好，基本全部完成預(yù)定額度的銷(xiāo)售。這說(shuō)明該收益率得到了市場(chǎng)的認(rèn)可，在當(dāng)前狀況下，處于較為合理的水平。

但是，大額存單最終的收益率為何會(huì)低于此前的市場(chǎng)預(yù)期？下面，對(duì)大額存單的發(fā)行對(duì)銀行理財(cái)市場(chǎng)的影響和意義，以及此前市場(chǎng)對(duì)于大額存單收益率的預(yù)期情況進(jìn)行回顧，以分析其收益率未達(dá)到市場(chǎng)預(yù)期的原因。

1 大額存單收益率不及預(yù)期的原因

大額存單是由銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)面向非金融機(jī)構(gòu)投資人發(fā)行的記賬式大額存款憑證，具有轉(zhuǎn)讓和質(zhì)押的功能。簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)，大額存單就是可以轉(zhuǎn)讓和流通的定期存款。大額存單的發(fā)行被市場(chǎng)視作利率市場(chǎng)化進(jìn)程中的重要一步，它意味著利率市場(chǎng)化已經(jīng)棋至終盤(pán)，只待最后一躍。央行的《大額存單暫行管理辦法》規(guī)定，大額存單收益率由發(fā)行機(jī)構(gòu)自主決定，可同時(shí)面向機(jī)構(gòu)投資者和個(gè)人投資者。除了門(mén)檻更高之外，大額存單與定期存款僅有流動(dòng)性方面的差別。因此，大額存單可謂是利率完全市場(chǎng)化之前的最后一步。相較銀行理財(cái)產(chǎn)品，大額存單在結(jié)構(gòu)上更加簡(jiǎn)單明了，不產(chǎn)生通道費(fèi)用，且流動(dòng)性優(yōu)越。因此，此前市場(chǎng)普遍認(rèn)為，大額存單在收益率方面會(huì)對(duì)銀行理財(cái)產(chǎn)品造成沖擊，相較目前傳統(tǒng)的銀行理財(cái)產(chǎn)品形成較強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)力。但事實(shí)證明，這些市場(chǎng)預(yù)期并不準(zhǔn)確。

那么，為何大額存單在真正問(wèn)世以后，雖然收益率不及市場(chǎng)預(yù)期，卻仍形成了一定的銷(xiāo)售規(guī)模？筆者認(rèn)為，主要有兩方面原因：第一，銀行目前的資金較為充裕，因此大額存單被各大銀行視作產(chǎn)品線的補(bǔ)充，而非主要的攬儲(chǔ)工具；第二，大額存單相較于市場(chǎng)上的其他資管產(chǎn)品有其獨(dú)特優(yōu)勢(shì)，因此受到部分投資者的青睞，存在固有需求。

根據(jù)具體情況，可以將這兩大根本原因分解開(kāi)來(lái)，找出組成這兩大原因各自的因素。

1.1 銀行攬儲(chǔ)需求放緩

銀行作為大額存單的供給方，其對(duì)資金的需求程度直接決定了大額存單的收益率，主要存在以下幾方面因素。

首先，近期上海銀行間同業(yè)拆放利率（Shibor）隔夜利率創(chuàng)一年內(nèi)新低，銀行通過(guò)同業(yè)拆借借入資金的成本降低。

其次，此次發(fā)行大額存單的9家銀行均為實(shí)力較強(qiáng)的全國(guó)性商業(yè)銀行，而這些大銀行普遍存在存貸比水平較低的情況。在經(jīng)濟(jì)下行的大背景下，普遍采取了收縮信貸控制風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度，因此攬儲(chǔ)意愿不強(qiáng)。

再次，和大額存單特點(diǎn)類似的銀行保本型理財(cái)產(chǎn)品收益率持續(xù)走低，相較于負(fù)債端，銀行目前更重視資產(chǎn)端。

最后，目前，月末效應(yīng)逐漸減弱，銀行沖時(shí)點(diǎn)的壓力驟減，雖然發(fā)行時(shí)間接近年中節(jié)點(diǎn)，但是采用高息吸引存款的動(dòng)力不強(qiáng)。

1.2 市場(chǎng)投資需求客觀存在

資產(chǎn)的價(jià)格是由供需雙方共同決定的，投資者需求的存在也是決定大額存單收益率的重要原因。決定投資者需求的因素主要有以下幾點(diǎn)。

首先，此次購(gòu)買(mǎi)大額存單的客戶主要以機(jī)構(gòu)投資者為主，對(duì)于機(jī)構(gòu)客戶來(lái)講，大額存單可以更為方便地在企業(yè)貸款時(shí)進(jìn)行質(zhì)押，同時(shí)也能夠開(kāi)具承兌匯票。

其次，一些企業(yè)的財(cái)務(wù)制度較為嚴(yán)格，全部或部分流動(dòng)資金不能購(gòu)買(mǎi)銀行理財(cái)產(chǎn)品，大額存單的性質(zhì)屬于存款，購(gòu)買(mǎi)大額存單可以增加企業(yè)財(cái)務(wù)收入。

最后，大額存單的安全性較高，從理論上講幾乎是“絕對(duì)安全”的，且流動(dòng)性較強(qiáng)，不會(huì)出現(xiàn)部分銀行理財(cái)產(chǎn)品收益率不達(dá)預(yù)期或是巨額贖回的風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)機(jī)構(gòu)投資者來(lái)講，資金的安全性和流動(dòng)性方面的保障是第一位的，其重要性高于收益率的高低。

從以上的分析中可以看出，大額存單的最終收益率是由供需雙方共同決定的。在目前流動(dòng)性持續(xù)寬松的大背景下，大額存單所扮演的角色是銀行資管產(chǎn)品線的補(bǔ)充者，而非銀行理財(cái)產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)者與挑戰(zhàn)者。因此，出現(xiàn)了目前這種較低水平的收益率也在情理之中，市場(chǎng)此前對(duì)大額存單抱有了較高的預(yù)期反而存在一定的不合理性。供需雙方對(duì)大額存單收益率的影響如圖所示。

2 未來(lái)收益走勢(shì)

筆者認(rèn)為，在未來(lái)相當(dāng)長(zhǎng)的一段時(shí)間內(nèi)，大額存單的收益率都將維持在低位，甚至有繼續(xù)降低的可能，最終其收益率可能會(huì)與同期定存利率相當(dāng)接近，具體原因如下。

第一，目前我國(guó)流動(dòng)性持續(xù)寬松的局面在未來(lái)相當(dāng)長(zhǎng)一段時(shí)間內(nèi)不會(huì)改變，后續(xù)可能出現(xiàn)的降息、降準(zhǔn)還將進(jìn)一步釋放流動(dòng)性并拉低市場(chǎng)整體利率。

第二，逆回購(gòu)重啟進(jìn)一步補(bǔ)充了市場(chǎng)所需的流動(dòng)性。

第三，大額存單交易平臺(tái)搭建完畢之后，其轉(zhuǎn)讓功能將真正實(shí)現(xiàn)，進(jìn)一步提高大額存單的流動(dòng)性，同時(shí)也會(huì)導(dǎo)致其流動(dòng)性溢價(jià)消失。

第四，75%存貸比要求的取消將進(jìn)一步熨平銀行此前面臨的月末效應(yīng)。

第五，目前，經(jīng)濟(jì)下行壓力在繼續(xù)加大，銀行不良貸款增速迅猛，銀行仍將主動(dòng)收縮信貸規(guī)模，因此攬儲(chǔ)意愿降低。

在目前的市場(chǎng)情況下，大額存單的收益率走高需要具備兩個(gè)條件：一是市場(chǎng)流動(dòng)性由過(guò)剩轉(zhuǎn)向緊縮，央行寬松的貨幣政策逐步轉(zhuǎn)向緊縮，加息提準(zhǔn)，采用正回購(gòu)等一系列措施從市場(chǎng)上“抽水”；二是經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)V型反轉(zhuǎn)，信貸再度變熱，銀行攬儲(chǔ)需求再次強(qiáng)烈。

篇8

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；理財(cái)產(chǎn)品；高息攬儲(chǔ)

一、理財(cái)市場(chǎng)現(xiàn)狀及其發(fā)展

銀行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的加劇、“負(fù)利率”以及對(duì)銀行存款準(zhǔn)備金利率的不斷提高，使得商業(yè)銀行不斷發(fā)展其中間業(yè)務(wù)，尤其是理財(cái)產(chǎn)品的創(chuàng)新與發(fā)展。理財(cái)產(chǎn)品在數(shù)量、種類以及理財(cái)對(duì)象上都不斷增加，其中，理財(cái)產(chǎn)品主要投向債券、票據(jù)以及信貸資產(chǎn)等風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較低、收益穩(wěn)定的金融資產(chǎn)上，并且以中短期居多。

（一）理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行規(guī)模不斷擴(kuò)大

2004年以來(lái)，我國(guó)商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品市場(chǎng)迅速擴(kuò)大，產(chǎn)品不斷創(chuàng)新。2010年，人民幣理財(cái)產(chǎn)品規(guī)模顯著擴(kuò)大，全年募集資金量突破4.5萬(wàn)億元，達(dá)到46370億元。2008年到2010年間，理財(cái)產(chǎn)品募集量平均每年增長(zhǎng)42%，遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于存款的增長(zhǎng)速度。

（二）理財(cái)產(chǎn)品種類繁多

受攬儲(chǔ)壓力以及利率管制的影響，銀行間爭(zhēng)相發(fā)展其中間業(yè)務(wù)，特別是理財(cái)產(chǎn)品的發(fā)展與創(chuàng)新。為了吸引更多的投資者，募集更多的資金，各銀行不斷對(duì)理財(cái)產(chǎn)品的種類進(jìn)行創(chuàng)新，以致使得不同期限、不同幣種、不同投向的理財(cái)產(chǎn)品層出不窮。同時(shí)，銀行之間也對(duì)理財(cái)產(chǎn)品進(jìn)行互投，以達(dá)到提高資金收益的目的。

（三）理財(cái)產(chǎn)品投資對(duì)象復(fù)雜

在理財(cái)產(chǎn)品規(guī)模不斷擴(kuò)大的同時(shí)，理財(cái)產(chǎn)品的創(chuàng)新也極其頻繁，造成理財(cái)產(chǎn)品種類繁多，按募集資金最終投資標(biāo)的，理財(cái)產(chǎn)品可以分為：利率類、信用類、股權(quán)類、商品類、匯率類、組合類六大類。每個(gè)大類又可以分為多個(gè)次類。

（四）理財(cái)產(chǎn)品缺乏新意，同質(zhì)化現(xiàn)象突出

缺乏獨(dú)特價(jià)值內(nèi)涵和理財(cái)服務(wù)同質(zhì)化是困擾銀行理財(cái)品牌建設(shè)的主要問(wèn)題。與成熟市場(chǎng)的銀行理財(cái)相比，目前我國(guó)個(gè)人理財(cái)更多的是把現(xiàn)有的業(yè)務(wù)進(jìn)行一個(gè)重新的整合，而沒(méi)有針對(duì)客戶的需要進(jìn)行個(gè)性化的設(shè)計(jì)。這樣就使得我國(guó)銀行業(yè)理財(cái)產(chǎn)品沒(méi)有足夠的新意，在本質(zhì)上沒(méi)有區(qū)別，不能夠吸引更多的需求者購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品。

二、理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展快速的動(dòng)力及其存在的風(fēng)險(xiǎn)

（一）理財(cái)產(chǎn)品快速發(fā)展的動(dòng)力

1.從銀行層面看

對(duì)于銀行來(lái)說(shuō)，持續(xù)的“負(fù)利率”及存款準(zhǔn)備金的不斷提高，使得傳統(tǒng)的存貸款業(yè)務(wù)受到限制，同時(shí)，銀行間競(jìng)爭(zhēng)也不斷加劇，因此，商業(yè)銀行不得不爭(zhēng)相發(fā)展其中間業(yè)務(wù)，以轉(zhuǎn)變經(jīng)營(yíng)模式、減輕壓力。銀行以發(fā)售理財(cái)產(chǎn)品的方式來(lái)吸取社會(huì)資金，并且，這部分資金不屬于其信貸資金，作為表外業(yè)務(wù)的理財(cái)產(chǎn)品使得監(jiān)管變得困難，成為商業(yè)銀行規(guī)避信貸規(guī)模以及存貸款利率管制的一種方式。

從投資者層面看

對(duì)于投資者來(lái)說(shuō)，銀行存款利率的水平始終處于“負(fù)利率”水平，面對(duì)通貨膨脹的壓力、證券市場(chǎng)低迷、房地產(chǎn)業(yè)調(diào)控等經(jīng)濟(jì)狀況，投資者為了資產(chǎn)能夠增值保值，購(gòu)買(mǎi)銀行發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品，一方面可以規(guī)避證券市場(chǎng)以及樓市的風(fēng)險(xiǎn)，另一方面也可以獲得比存款利率高的收益，從而使資產(chǎn)得到增值保值，這也有利于商業(yè)銀行不斷的創(chuàng)新其理財(cái)產(chǎn)品。

從利率市場(chǎng)化的層面看

銀行理財(cái)產(chǎn)品的發(fā)展，還與利率市場(chǎng)化密切相關(guān)，銀行通過(guò)發(fā)行高于存款利率水平的理財(cái)產(chǎn)品，來(lái)吸引投資者的加入，一方面，銀行將儲(chǔ)蓄資金變成固定收益類資產(chǎn)，另一方面，這也改變了投資者的儲(chǔ)蓄意愿，反映儲(chǔ)蓄利率水平與市場(chǎng)利率水平不符，而理財(cái)產(chǎn)品的出現(xiàn)是市場(chǎng)利率化的一種選擇。

（二）存在的問(wèn)題

1.信息不對(duì)稱、披露不完善

（1）銀行與投資者之間

商業(yè)銀行發(fā)售的理財(cái)產(chǎn)品成倍的增長(zhǎng)，各種創(chuàng)新，種類繁多。雖然，每種理財(cái)產(chǎn)品都有相應(yīng)的產(chǎn)品說(shuō)明、介紹，但仍然存在著模糊不清的介紹及專業(yè)術(shù)語(yǔ)，使得投資者難以理解，并且，理財(cái)產(chǎn)品往往存在著期限的轉(zhuǎn)變，這也使得投資者對(duì)于資金的動(dòng)向難以明確掌握。這些都使得銀行與投資者之間信息不對(duì)稱。

（2）銀行與監(jiān)管部門(mén)之間

理財(cái)產(chǎn)品屬于中間業(yè)務(wù)，它為銀行在表內(nèi)和表外轉(zhuǎn)換資產(chǎn)提供了方便，特別是對(duì)于目前快速發(fā)展的信貸類理財(cái)產(chǎn)品，該類理財(cái)產(chǎn)品并不在貸款額度統(tǒng)計(jì)范圍內(nèi)，所以對(duì)于這類理財(cái)產(chǎn)品，商業(yè)銀行不用上繳存款準(zhǔn)備金，這對(duì)于信貸規(guī)模的統(tǒng)計(jì)與控制造成了困難，并且，由于商業(yè)銀行長(zhǎng)期大量的發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品，使得表外資金規(guī)模變大，而又難以監(jiān)管和控制，這可能會(huì)有背于國(guó)家的宏觀經(jīng)濟(jì)政策以及相關(guān)的行業(yè)引導(dǎo)政策，不利國(guó)民經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展。

2.風(fēng)險(xiǎn)收益不符、銀行存在高息攬儲(chǔ)

商業(yè)銀行往往將多個(gè)不同期限、不同類型的理財(cái)產(chǎn)品募集到的資金投資于多種資產(chǎn)池，使得多種理財(cái)產(chǎn)品對(duì)應(yīng)多種資產(chǎn)投資，這樣對(duì)于單個(gè)理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)無(wú)法進(jìn)行估算，再加上，理財(cái)產(chǎn)品的期限不同，使得風(fēng)險(xiǎn)變得不可控。

銀行間對(duì)于理財(cái)產(chǎn)品的發(fā)展，競(jìng)爭(zhēng)不斷加劇，這使得理財(cái)產(chǎn)品預(yù)期收益率明顯高于同期存款市場(chǎng)利率，并且，雖然理財(cái)產(chǎn)品募集資金最終要投到相應(yīng)的標(biāo)的市場(chǎng)，但是銀行仍然可以利用募集期資金沉淀與到期資金回轉(zhuǎn)待劃之間的時(shí)間差，來(lái)增加存款額，以賺取更高的經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)，因此，銀行發(fā)行短期甚至超短期理財(cái)產(chǎn)品，有一定的攬儲(chǔ)目的。

3.影響貨幣供應(yīng)量和利率定價(jià)機(jī)制

由于理財(cái)產(chǎn)品募集的資金不在銀行表內(nèi)業(yè)務(wù)中顯示，對(duì)于其資金的額度、規(guī)模以及動(dòng)向都難以明確掌握。貨幣供應(yīng)量M2為流通中的現(xiàn)金+活期存款，理財(cái)產(chǎn)品實(shí)際上是將儲(chǔ)戶的活期存款轉(zhuǎn)換為固定資產(chǎn)類的資產(chǎn)，進(jìn)而影響市場(chǎng)上的貨幣供應(yīng)量，并相應(yīng)地影響貨幣乘數(shù)，不利于貨幣政策的實(shí)施。

為了吸引資金，商業(yè)銀行發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品的預(yù)期收益往往都高于同期銀行存款利率，這實(shí)際上等于避開(kāi)中央銀行對(duì)商業(yè)銀行存款利率的管制。

4.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)及操作風(fēng)險(xiǎn)

理財(cái)產(chǎn)品期限不一、種類繁多，而商業(yè)銀行將這些理財(cái)產(chǎn)品投資于多種資產(chǎn)池，使銀行或監(jiān)管部門(mén)難以對(duì)其理財(cái)期限與投資資產(chǎn)期限一一對(duì)應(yīng)，有可能會(huì)帶來(lái)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，對(duì)于銀行理財(cái)產(chǎn)品的特性，往往只有專業(yè)人員才能理解，而理財(cái)產(chǎn)品的銷(xiāo)售人員并非都是專業(yè)人員，而對(duì)其后續(xù)培訓(xùn)管理都相當(dāng)缺乏，這就影響了其服務(wù)質(zhì)量，還有可能會(huì)造成操作風(fēng)險(xiǎn)。

三、相應(yīng)的對(duì)策建議

（一）規(guī)范理財(cái)產(chǎn)品的創(chuàng)新與發(fā)展

僅僅依靠提高理財(cái)產(chǎn)品的收益率來(lái)吸引投資者，并不能很好的解決銀行資金壓力，對(duì)于銀行理財(cái)產(chǎn)品的種類、期限、投資對(duì)象等各種特性設(shè)計(jì)，目前并沒(méi)有很好的設(shè)計(jì)規(guī)范以及監(jiān)管評(píng)測(cè)標(biāo)準(zhǔn)，因此，監(jiān)管部門(mén)應(yīng)當(dāng)引導(dǎo)銀行設(shè)計(jì)發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品，規(guī)范理財(cái)產(chǎn)品的創(chuàng)新，銀行也應(yīng)當(dāng)以投資者的具體身份、財(cái)務(wù)狀況、投資者實(shí)際需求來(lái)設(shè)計(jì)理財(cái)產(chǎn)品，而不能僅僅是為了獲取資金而違規(guī)設(shè)計(jì)發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品。在此基礎(chǔ)之上，還要引導(dǎo)銀行樹(shù)立理財(cái)產(chǎn)品的品牌化經(jīng)營(yíng)策略，針對(duì)目前各銀行理財(cái)產(chǎn)品的同質(zhì)化，銀行應(yīng)不斷加強(qiáng)理財(cái)產(chǎn)品的創(chuàng)新和差異化經(jīng)營(yíng)：一是根據(jù)投資者的身份、需求等，將投資者進(jìn)行市場(chǎng)分類，并科學(xué)合理地進(jìn)行產(chǎn)品研發(fā)。二是從理財(cái)產(chǎn)品的設(shè)計(jì)、宣傳、銷(xiāo)售等全過(guò)程進(jìn)行考慮，形成自己的理財(cái)品牌產(chǎn)品，提高知名度，進(jìn)而獲得穩(wěn)定的市場(chǎng)份額，以增強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力。

（二）提高透明度、加強(qiáng)監(jiān)管披露與投資者教育

理財(cái)產(chǎn)品實(shí)際上是銀行避開(kāi)央行利率管制而進(jìn)行高息攬儲(chǔ)的方式，雖然，理財(cái)產(chǎn)品的出現(xiàn)也反映了利率市場(chǎng)化的要求，但是，就目前來(lái)說(shuō)，對(duì)于理財(cái)產(chǎn)品的監(jiān)管、規(guī)范、風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)都難以進(jìn)行，特別是在信息不對(duì)稱、披露不完善的情況下。這樣不僅僅不利于監(jiān)管部門(mén)的監(jiān)管以及對(duì)可能風(fēng)險(xiǎn)的防范，還有可能損害投資者的利益。因此，監(jiān)管部門(mén)應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)對(duì)理財(cái)產(chǎn)品等中間業(yè)務(wù)的進(jìn)行監(jiān)管，制定相關(guān)的法律法規(guī)，同時(shí)，銀行也應(yīng)當(dāng)按規(guī)定積極的進(jìn)行信息披露，以提高其透明度，避免信用風(fēng)險(xiǎn)的出現(xiàn)。

投資者往往只是因?yàn)槔碡?cái)產(chǎn)品的預(yù)期收益高于同期存款利率水平，懷著對(duì)資產(chǎn)進(jìn)行增值保值的目的而將資金投入到理財(cái)產(chǎn)品中去，他們往往不夠?qū)I(yè)，對(duì)大多數(shù)理財(cái)產(chǎn)品沒(méi)有完全理解，這樣進(jìn)一步增加了信用風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的可能性，因此，在要求銀行規(guī)范設(shè)計(jì)理財(cái)產(chǎn)品、盡量以非專業(yè)術(shù)語(yǔ)進(jìn)行說(shuō)明介紹的同時(shí)，也要求對(duì)投資者進(jìn)行基礎(chǔ)知識(shí)的教育，以提高其對(duì)產(chǎn)品的理解能力，減少信息不對(duì)稱。

（三）規(guī)范理財(cái)產(chǎn)品的投向

目前許多理財(cái)產(chǎn)品所募集的資金都投向多種資產(chǎn)池，“池”內(nèi)標(biāo)的不一、品種繁多，并且與理財(cái)產(chǎn)品的期限并非一一對(duì)應(yīng)，這種期限錯(cuò)搭的混亂，使得風(fēng)險(xiǎn)難以估算、難以監(jiān)管。因此，監(jiān)管部門(mén)應(yīng)當(dāng)督促銀行加強(qiáng)理財(cái)產(chǎn)品的投向管理，以加強(qiáng)流動(dòng)性管理，禁止商業(yè)銀行利用理財(cái)產(chǎn)品高息攬儲(chǔ)或者同行業(yè)價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)。

（四）提取準(zhǔn)備金

理財(cái)產(chǎn)品不同于銀行的存貸款業(yè)務(wù)，央行對(duì)于信貸業(yè)務(wù)要提取存款準(zhǔn)備金，并通過(guò)調(diào)控存款準(zhǔn)備金率而對(duì)貨幣量進(jìn)行調(diào)控。但是，理財(cái)產(chǎn)品并沒(méi)有專門(mén)的統(tǒng)計(jì)部門(mén)，對(duì)于其額度難以掌握及衡量，這就使得監(jiān)管變得困難，因此，一旦理財(cái)產(chǎn)品出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)，后果將影響很大，對(duì)于此，借鑒存貸款業(yè)務(wù)，央行可以對(duì)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)進(jìn)行統(tǒng)計(jì)并提取相應(yīng)的準(zhǔn)備金，以備風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生時(shí)所需，這樣也有利于對(duì)其進(jìn)行調(diào)控。

總之，在五年之內(nèi)理財(cái)產(chǎn)品數(shù)量從幾百個(gè)增長(zhǎng)到2萬(wàn)多個(gè)，銀行能過(guò)發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品避開(kāi)信貸限制以及利率管制，而監(jiān)管部門(mén)又難以對(duì)其進(jìn)行監(jiān)管，所以，理財(cái)產(chǎn)品大規(guī)?？焖侔l(fā)展存在著一定風(fēng)險(xiǎn)，我們一定要對(duì)其高度重視，預(yù)防流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。（作者單位：廣西師范大學(xué)）

參考文獻(xiàn)：

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篇9

6月迎來(lái)高考，也迎來(lái)了商業(yè)銀行的“中考”攬儲(chǔ)關(guān)鍵時(shí)點(diǎn)。在市場(chǎng)流動(dòng)性收緊的情況下，銀行的攬儲(chǔ)壓力增大，銀行理財(cái)產(chǎn)品預(yù)期收益節(jié)節(jié)攀升，開(kāi)啟了理財(cái)客戶“搶奪賽”。 為獲得更多資金，無(wú)論是國(guó)有銀行還是中小銀行，存款利率上浮較大，高達(dá)50%；而銀行理財(cái)產(chǎn)品收益率也創(chuàng)年內(nèi)新高，高達(dá)8%的理財(cái)產(chǎn)品頻現(xiàn)江湖。

為獲得更多資金，無(wú)論是國(guó)有銀行還是中小銀行，存款利率上浮較大，高達(dá)50%；而銀行理財(cái)產(chǎn)品收益率也創(chuàng)年內(nèi)新高，高達(dá)8%的理財(cái)產(chǎn)品頻現(xiàn)江湖。

《財(cái)經(jīng)》記者根據(jù)Wind數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，最近一個(gè)月，新發(fā)銀行理財(cái)產(chǎn)品達(dá)11542只。從預(yù)期收益率來(lái)看，有90%的產(chǎn)品預(yù)期收益率在3%-5%之間，有2.2%的產(chǎn)品預(yù)期收益率在3%以下，約6%的產(chǎn)品預(yù)期收益率在5%-8%之間，另有11款產(chǎn)品預(yù)期收益率在8%以上。

此外，不少短期產(chǎn)品出現(xiàn)長(zhǎng)短期收益率“倒掛”現(xiàn)象，部分一年期理財(cái)產(chǎn)品預(yù)期年收益率竟低于半年期或三個(gè)月的同系列理財(cái)產(chǎn)品。

多名接受《財(cái)經(jīng)》記者采訪的分析人士認(rèn)為，近來(lái)銀行基礎(chǔ)資產(chǎn)收益率上升，主要因?yàn)楸O(jiān)管加強(qiáng)、禁止理財(cái)投理財(cái)以及同業(yè)理財(cái)資金收縮，銀行理財(cái)需要提價(jià)吸引零售客戶資金以補(bǔ)充資金缺口。

令市場(chǎng)最為擔(dān)心的是，理財(cái)產(chǎn)品預(yù)期收益的高企實(shí)際是銀行負(fù)債端成本上行，傳導(dǎo)至資產(chǎn)端，導(dǎo)致資產(chǎn)端成本上行，從而影響實(shí)體企業(yè)。

不過(guò)，多數(shù)分析人士認(rèn)為，同時(shí)受季末沖時(shí)點(diǎn)的影響，部分銀行為快速吸納資金應(yīng)對(duì)最近流動(dòng)性緊張局面，理財(cái)產(chǎn)品上浮利率不會(huì)持續(xù)太長(zhǎng)時(shí)間。 理財(cái)收益持續(xù)攀升

作為存款的重要替代品，流動(dòng)性收緊對(duì)銀行理財(cái)市場(chǎng)的影響主要表現(xiàn)為理財(cái)產(chǎn)品的收益節(jié)節(jié)攀升，迅速拉升至2016年初的水平。

《財(cái)經(jīng)》記者統(tǒng)計(jì)，從最近一個(gè)月情況來(lái)看，與去年同期相比，預(yù)期收益率在5%以上的產(chǎn)品明顯增加：去年同期該類產(chǎn)品僅164只，占比1.78%；今年同期該類產(chǎn)品上升到700只，約占同期發(fā)行產(chǎn)品的6%。前述11款預(yù)期收益率高于8%的產(chǎn)品全部由交通銀行發(fā)行。其中一款最高預(yù)期收益率達(dá)13.3%。

相對(duì)而言，五大國(guó)有銀行和12家全國(guó)股份制銀行存款定價(jià)仍保持相對(duì)穩(wěn)定，大部分銀行一年期定期存款利率均為1.75%，較基準(zhǔn)上浮約為16.67%，最高的也不超過(guò)30%。

但是個(gè)別比較激進(jìn)的城商行確有存款利率上浮幅度較大的情況?！按婵罾首罡呱细〕^(guò)40%”“部分城商行存款利率最高上浮50%”等屢現(xiàn)報(bào)端，有業(yè)內(nèi)人士評(píng)價(jià)，這是近年來(lái)最大力度了，以往沒(méi)有這么高的上浮幅度。

6月以來(lái)，銀行理財(cái)產(chǎn)品收益長(zhǎng)短期收益率“倒掛”現(xiàn)象日益顯現(xiàn)。《財(cái)經(jīng)》記者據(jù)Wind數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，6月1日-8日，各銀行新發(fā)理財(cái)產(chǎn)品共計(jì)2819只，期限為3個(gè)月-6個(gè)月的短期理財(cái)產(chǎn)品平均預(yù)期收益率已超過(guò)6個(gè)月-1年期產(chǎn)品，前者平均預(yù)期收益率為4.528%，后者為4.499%，一年期以上產(chǎn)品平均預(yù)期收益率為4.531%，幾乎與3個(gè)月-6個(gè)月期理財(cái)產(chǎn)品持平。

另一倒掛現(xiàn)象為，同一銀行同一理財(cái)產(chǎn)品的不同期限之間，長(zhǎng)期產(chǎn)品收益率低于中短期產(chǎn)品收益率。

如6月8日，中國(guó)銀行發(fā)行的2017年中銀智薈理財(cái)產(chǎn)品，91天期限的預(yù)期收益率高于179天的A期收益率，前者為4.65%，后者為4.6%。

交通銀行金融研究中心高級(jí)研究員趙亞蕊向《財(cái)經(jīng)》記者預(yù)計(jì)，利率漲幅短期仍將持續(xù)至6月的年中考核，中長(zhǎng)期來(lái)看，還得取決于監(jiān)管去杠桿的進(jìn)程?？傮w來(lái)說(shuō)，這次理財(cái)上浮利率，應(yīng)該是以短期為主，就是為了快速吸納資金應(yīng)對(duì)最近流動(dòng)性緊張局面。

趙亞蕊解釋，現(xiàn)在高成本發(fā)理財(cái)產(chǎn)品就是一個(gè)救急的措施，多攬資金防止流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)銀行來(lái)說(shuō)，主要是成本影響，但不會(huì)長(zhǎng)期如此操作，對(duì)銀行的經(jīng)營(yíng)和業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)影響不會(huì)太大。

招商銀行資產(chǎn)管理部高級(jí)分析師劉東亮認(rèn)為，應(yīng)該通過(guò)兩個(gè)維度觀察利率上?。阂皇侨绻O(jiān)管力度放松，去杠桿壓力緩和，負(fù)債壓力就會(huì)減輕；二是銀行主動(dòng)或被動(dòng)壓縮資產(chǎn)，帶來(lái)資產(chǎn)負(fù)債的重新平衡，都會(huì)讓利率上行結(jié)束。

今年5月中旬，有地方商業(yè)銀行分行及下屬區(qū)域支行已對(duì)攬儲(chǔ)工作進(jìn)行了動(dòng)員會(huì)。有媒體報(bào)道稱，某地方銀行分行個(gè)金分管行長(zhǎng)的工作集中在私銀客戶、投資新客戶、工資客戶、拆遷客戶等；對(duì)公分管行長(zhǎng)則要圍繞擴(kuò)戶、存量客戶提質(zhì)兩個(gè)方面安排工作。

比較而言，商業(yè)銀行今年攬儲(chǔ)較往年更激烈，任務(wù)更重。有銀行理財(cái)從業(yè)者在朋友圈自身所在銀行的理財(cái)產(chǎn)品信息，并承諾對(duì)幫忙購(gòu)買(mǎi)者“個(gè)人兜底”。

據(jù)媒體報(bào)道，多家銀行已將攬儲(chǔ)的任務(wù)下放到分支行和網(wǎng)點(diǎn)，員工根據(jù)崗位來(lái)背任務(wù)。甚至商業(yè)銀行后勤和行政部門(mén)員工也開(kāi)始幫忙攬儲(chǔ)。 攬儲(chǔ)爭(zhēng)奪背后

今年一季度銀行流動(dòng)性偏緊被認(rèn)為是理財(cái)預(yù)期收益高企的主要原因?！?017年一季度金融統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)報(bào)告》顯示，人民幣存款增加5.06萬(wàn)億元，同比少增3506億元。3月份，人民幣存款增加1.27萬(wàn)億元，同比少增1.25萬(wàn)億元。

多名分析人士向《財(cái)經(jīng)》記者表示，央行二季度末宏觀審慎評(píng)估（MPA）年中大考將近，這對(duì)于部分業(yè)務(wù)擴(kuò)張過(guò)快的銀行有較強(qiáng)沖擊，促使存在較大考核壓力的銀行進(jìn)行理財(cái)規(guī)?；蚶碡?cái)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)的調(diào)整，于是資金緊張引發(fā)了銀行資金搶奪大戰(zhàn)。

央行一季度一評(píng)的MPA，在季末時(shí)考核商業(yè)銀行的全部資產(chǎn)。根據(jù)以往的經(jīng)驗(yàn)，MPA考核對(duì)流動(dòng)性條件產(chǎn)生一定的緊縮效應(yīng)，使得商業(yè)銀行季末貨幣市場(chǎng)利率一度驟升。

強(qiáng)監(jiān)管、金融去杠桿等疊加效應(yīng)也被認(rèn)為是市場(chǎng)呈現(xiàn)出資金緊張的原因之一。2017年2月，《關(guān)于規(guī)范金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的指導(dǎo)意見(jiàn)（內(nèi)審稿）》的曝光，在資管市場(chǎng)引起了極大的反響。該項(xiàng)政策延續(xù)了去通道、降杠桿、控風(fēng)險(xiǎn)的意圖，期望通過(guò)打擊監(jiān)管套利、防止資金空轉(zhuǎn)、增強(qiáng)穿透監(jiān)管等方式推進(jìn)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)回歸“受人之托，代客理財(cái)”本質(zhì)。

這與銀監(jiān)會(huì)4月下發(fā)的《銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)“監(jiān)管套利、空轉(zhuǎn)套利、關(guān)聯(lián)套利”專項(xiàng)治理工作要點(diǎn)》等文件相輔相成，意圖在保障銀行理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)隔離的同時(shí)，加強(qiáng)流動(dòng)性管理能力。

“銀行理財(cái)產(chǎn)品利率上調(diào)的原因在于銀行負(fù)債成本不斷上升，負(fù)債荒倒逼使然?！眲|亮對(duì)《財(cái)經(jīng)》記者表示，最初主要是由金融去杠桿導(dǎo)致的同業(yè)負(fù)債收縮引發(fā)資產(chǎn)負(fù)債壓力，流動(dòng)性趨緊，同業(yè)理財(cái)、同業(yè)存單價(jià)格走高，而后流動(dòng)性壓力進(jìn)一步向負(fù)債端全面?zhèn)鲗?dǎo)。劉東亮認(rèn)為，目前理財(cái)產(chǎn)品利率持續(xù)上調(diào)，存款利率也面臨上調(diào)壓力。

趙亞蕊稱，從銀行資產(chǎn)負(fù)債表來(lái)分析，由于管理層加大了同業(yè)業(yè)務(wù)的監(jiān)管，無(wú)形中對(duì)負(fù)債端形成了壓力。以同業(yè)委外投資為例，銀行出于避嫌減少了同業(yè)購(gòu)買(mǎi)，部分委外投資被迫贖回。但是，負(fù)債端有較大浮虧的投資強(qiáng)行贖回有壓力，之前的資金源于同業(yè)理財(cái)，到期后需要資金補(bǔ)充，只能提高利率加大吸儲(chǔ)的力度，降低流動(dòng)性的壓力。

商業(yè)銀行努力增加輕資產(chǎn)業(yè)務(wù)的占比，但是由于傳統(tǒng)業(yè)務(wù)在銀行業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)中的比重相當(dāng)高，調(diào)結(jié)構(gòu)進(jìn)行得很慢。由于實(shí)體經(jīng)濟(jì)也處在調(diào)整期，目前商業(yè)銀行轉(zhuǎn)嫁資金價(jià)格的能力減弱。和大銀行比起來(lái)，中小銀行理財(cái)業(yè)務(wù)單一，對(duì)于理財(cái)吸取資金的依賴度更高，需要理財(cái)吸取資金通過(guò)提高存款利率和理財(cái)收益率來(lái)吸引客戶。

不過(guò)，從幾類商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債占比分析，中小銀行存款利率上浮尚不至于引起市場(chǎng)利率大幅波動(dòng)。

銀監(jiān)會(huì)公布的數(shù)據(jù)顯示，截至今年4月末，商業(yè)銀行總負(fù)債為167.17萬(wàn)億元，其中大型商業(yè)銀行和股份制銀行的負(fù)債規(guī)模分別為76.45萬(wàn)億元和40.52萬(wàn)億元，兩者合計(jì)占商業(yè)銀行總負(fù)債的69.97%。城商行負(fù)債規(guī)模為27.34萬(wàn)億元，占商業(yè)銀行總負(fù)債的16.35%。這意味著，即使有個(gè)別城商行存款利率價(jià)格上浮幅度較大，但是這部分存款在整個(gè)銀行業(yè)存款中占比較少。

對(duì)于流動(dòng)性偏緊問(wèn)題，央行旗下的《金融時(shí)報(bào)》稱，在5月25日自律機(jī)制座談會(huì)上，央行表示已關(guān)注到市場(chǎng)對(duì)半年末資金面存在擔(dān)憂情緒，考慮到6月份影響流動(dòng)性的因素較多，擬在6月上旬開(kāi)展MLF操作，并擇機(jī)啟動(dòng)28天逆回購(gòu)操作，搭配好跨季資金供給，保持流動(dòng)性基本穩(wěn)定，穩(wěn)定市場(chǎng)預(yù)期。

6月6日，央行進(jìn)行4980億元一年期MLF（中期借貸便利）操作，中標(biāo)利率為3.2%，與上期持平。

本輪MLF一定程度緩解了商業(yè)銀行資金緊張的局面。聯(lián)訊證券首席宏觀研究員李奇霖認(rèn)為，6月MLF到期量較大，此時(shí)放量有對(duì)沖到期的意味。而且目前銀行體系超儲(chǔ)仍處于低位，超額放量給銀行體系“補(bǔ)水”，補(bǔ)充跨季資金，有利于穩(wěn)定年中資金面。 利潤(rùn)承壓

某城商行投資經(jīng)理對(duì)《財(cái)經(jīng)》記者表示，理財(cái)產(chǎn)品預(yù)期收益的上升對(duì)銀行經(jīng)營(yíng)產(chǎn)生一定的影響，目前主要體現(xiàn)在爭(zhēng)奪負(fù)債，爭(zhēng)奪存款。

目前，銀行負(fù)債端成本上升快，資產(chǎn)端上升慢，這意味著銀行在理財(cái)產(chǎn)品上是給客戶讓渡了一定的收益，換句話說(shuō)，銀行收益因此在減少。

上述投資經(jīng)理對(duì)《財(cái)經(jīng)》記者表示，今年以來(lái)負(fù)債荒導(dǎo)致負(fù)債成本大幅上升，但平均上升有100基點(diǎn)以上。這種上升也倒逼了資產(chǎn)端收益上升，例如國(guó)債從去年低點(diǎn)上升了100基點(diǎn)，信用債普遍上升了200基點(diǎn)以上?！斑@種情況對(duì)銀行的經(jīng)營(yíng)提出挑戰(zhàn)，因?yàn)?016年實(shí)體回報(bào)率只有4%出頭，并不能支撐這么高的負(fù)債成本?！痹撊耸空J(rèn)為，負(fù)債大幅上沖可能性不大，等待監(jiān)管逐步放松，收益率還是要回歸下降通道。

“目前，商業(yè)銀行的負(fù)債端、資金端、資產(chǎn)端都在上升，三者共振，具有必然的聯(lián)系?！?華夏幸?；鶚I(yè)公司資產(chǎn)管理中心高級(jí)總監(jiān)汪杰對(duì)《財(cái)經(jīng)》記者表示，在緊貨幣加強(qiáng)監(jiān)管以引導(dǎo)金融去杠桿的宏觀調(diào)控大背景下，資金的成本肯定會(huì)越來(lái)越高，最終必然會(huì)在資產(chǎn)端――銀行貸款上有所體現(xiàn)，會(huì)令企業(yè)貸款成本升高。

6月9日，根據(jù)全國(guó)銀行間同業(yè)拆借中心數(shù)據(jù)，Shibor（上海銀行間同業(yè)拆借利率）一年期報(bào)價(jià)4.4116%，創(chuàng)逾兩年以來(lái)最高，已經(jīng)連續(xù)九個(gè)交易日高于央行一年期貸款利率4.35%。

汪杰表示，綜合來(lái)看，銀行內(nèi)部邊際資金成本已經(jīng)全面高于基準(zhǔn)利率。銀行間同業(yè)資金成本持續(xù)上漲，Shibor和實(shí)體經(jīng)濟(jì)貸款利率倒掛，意味著銀行未來(lái)將逐步把壓力傳導(dǎo)給實(shí)體經(jīng)濟(jì)，實(shí)體經(jīng)濟(jì)融資成本繼續(xù)上升，經(jīng)濟(jì)下行壓力加大。

6月9日，根據(jù)中債登公司數(shù)據(jù)，七年期國(guó)債收益率升至3.70%，高于五年期（3.63%）和十年期（3.65%）國(guó)債收益率，這一極不尋常的走勢(shì)意味著，如今中國(guó)國(guó)債收益率曲線就像一個(gè)三角形，近期七年期國(guó)債收益率創(chuàng)下2014年10月以來(lái)最高水平。

由于資金成本抬升，政策性銀行、國(guó)有大行和中小銀行均受到了不同程度的影響。

政策性銀行資金來(lái)源主要依靠發(fā)售國(guó)債，國(guó)債收益率的飆升對(duì)其來(lái)說(shuō)影響最大。以國(guó)開(kāi)行為例，根據(jù)中債登數(shù)據(jù)，以市場(chǎng)最典型的十年期國(guó)開(kāi)債為例，6月9日其收益率為4.40% ，而1月3日收益率為3.69%，由此推算發(fā)債成本即負(fù)債端成本今年以來(lái)已上浮71基點(diǎn)。據(jù)公開(kāi)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，國(guó)開(kāi)行金融債今年以來(lái)（截至6月9日）發(fā)行量為7025.50億元，如根據(jù)發(fā)行成本上升0.71%來(lái)測(cè)算的話，折合全年其負(fù)債成本由此而增加預(yù)計(jì)將超過(guò)100億元，而根據(jù)內(nèi)部不公開(kāi)數(shù)據(jù)，國(guó)開(kāi)行2016年整w凈利潤(rùn)約為1000億元，由此推算發(fā)債端成本的上升將對(duì)其凈利潤(rùn)產(chǎn)生較大影響。

國(guó)有大行主要負(fù)債來(lái)自于存款，相對(duì)而言，同業(yè)存單不太多，所以其資金成本來(lái)自存款利息，而其存款大多數(shù)來(lái)自居民存款和企業(yè)長(zhǎng)期存款，季節(jié)性存款占比不大，所以受銀行季末沖時(shí)點(diǎn)上浮空間有限，成本傳導(dǎo)效應(yīng)不明顯。

根據(jù)四大行公開(kāi)披露的2016年度財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)，大行同業(yè)存單發(fā)行數(shù)量對(duì)總體負(fù)債規(guī)模貢獻(xiàn)約為2%。據(jù)汪杰估算，四大行平均負(fù)債規(guī)模約20萬(wàn)億元，由此推算四大行同業(yè)存單的規(guī)模為0.4萬(wàn)億元，如果成本上浮200個(gè)基點(diǎn)，也就是80億元成本，即便是四大行里凈利潤(rùn)最少的中國(guó)銀行，2016年這一數(shù)值為1841億元， 負(fù)債端上升成本與凈利潤(rùn)比例不到2%，由此可見(jiàn)對(duì)其影響較小。

在這場(chǎng)資金搶奪戰(zhàn)中，中小銀行利潤(rùn)受損更嚴(yán)重。由于農(nóng)商行和城商行受限于網(wǎng)點(diǎn)品牌和原來(lái)投放存貸款能力，以及業(yè)務(wù)范圍，應(yīng)對(duì)流動(dòng)性緊張，只能提高理財(cái)攬儲(chǔ)。近年來(lái)中小銀行同業(yè)理財(cái)和存單規(guī)模占比較大，受市場(chǎng)資金成本抬升影響也較大，其負(fù)債成本將會(huì)迅速上升，擠壓利潤(rùn)。

據(jù)汪杰測(cè)算，假如中小銀行資產(chǎn)規(guī)模50%來(lái)自同業(yè)存單和理財(cái)，對(duì)于2000億元左右資產(chǎn)規(guī)模的中等城商銀行來(lái)說(shuō)，如果同業(yè)存單發(fā)行利率和理財(cái)收益率從年初至今平均上漲150基點(diǎn)的話，即使考慮業(yè)內(nèi)的資產(chǎn)收益率（ROA）較高值2%，由此對(duì)其凈利潤(rùn)影響也將超過(guò)30%。

Y金面緊張，加上同業(yè)負(fù)債收縮，擠壓利潤(rùn)，商業(yè)銀行往往需要用負(fù)債來(lái)配資產(chǎn)，所以對(duì)一般存款和理財(cái)?shù)男枨笤黾?。存款?jìng)爭(zhēng)激烈，但存款利率相對(duì)低，期限也較長(zhǎng)，和資產(chǎn)的期限不好配置。

為應(yīng)對(duì)資金成本抬升，滾動(dòng)發(fā)售理財(cái)產(chǎn)品和期限錯(cuò)配往往是銀行理財(cái)保證收益的慣用手法。

汪杰表示，為應(yīng)對(duì)資金成本上升壓力，市場(chǎng)存在兩種情況，一種情況是賬面顯示浮虧，如果不存在兌付問(wèn)題的情況下，銀行可能認(rèn)賠或者繼續(xù)持有債券看看是否到期收益率能否覆蓋資金成本；另一種情況，為避免出現(xiàn)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，銀行采取的方式更多是滾動(dòng)發(fā)理財(cái)產(chǎn)品，也就是期限錯(cuò)配。但是在目前情況下，由于短期理財(cái)產(chǎn)品收益率中樞普遍上移，甚至出現(xiàn)三個(gè)月產(chǎn)品收益率高于一年期的情況，因此極容易產(chǎn)生利率“倒掛”情形，但是迫于經(jīng)營(yíng)與風(fēng)控壓力，銀行只能短暫出此下策，滾動(dòng)操作，暫渡難關(guān)。

“從行業(yè)來(lái)講，理財(cái)?shù)馁Y金肯定是去配資產(chǎn)，因?yàn)楹枚嚆y行都是短負(fù)債配長(zhǎng)資產(chǎn)，負(fù)債到期了就得找負(fù)債來(lái)續(xù)接上，具體配哪類資產(chǎn)各家銀行有所區(qū)別?！壁w亞蕊介紹，理財(cái)?shù)钠谙抟粋€(gè)月到三個(gè)月到六個(gè)月不等，期限靈活，利率浮動(dòng)自由，對(duì)銀行來(lái)說(shuō)更容易吸收，所以現(xiàn)在理財(cái)?shù)男枨蟊容^大，各家銀行競(jìng)爭(zhēng)，必然上浮利率。

趙亞蕊表示，關(guān)于期限錯(cuò)配，監(jiān)管機(jī)構(gòu)一直說(shuō)不讓錯(cuò)配，但是沒(méi)有具體的政策來(lái)說(shuō)具體不允許錯(cuò)配到多久，所以實(shí)際操作還是能做的，另外輕微程度的錯(cuò)配也是有利于銀行的資產(chǎn)負(fù)債管理的。這個(gè)就是一個(gè)度的問(wèn)題。

理財(cái)預(yù)期收益漲幅跟期限有關(guān)，銀行所缺期限的負(fù)債對(duì)應(yīng)的預(yù)期收益上浮就多。

市場(chǎng)利率不斷抬升，將會(huì)影響企業(yè)融資成本。趙亞蕊介紹，理財(cái)上浮實(shí)際就是負(fù)債端成本上行，未來(lái)勢(shì)必會(huì)傳導(dǎo)至資產(chǎn)端，導(dǎo)致資產(chǎn)端成本上行，影響實(shí)體企業(yè)?，F(xiàn)在年中考核，資金都比較緊張，小銀行會(huì)更明顯。負(fù)債端成本上升，銀行要盈利肯定要抬升資產(chǎn)端價(jià)格，但是這種傳導(dǎo)需要一定時(shí)間。

篇10

收益近5%

特別是各個(gè)銀行相繼推出一些跨年產(chǎn)品，讓一度低迷的理財(cái)市場(chǎng)重新熱鬧起來(lái)?，F(xiàn)在很多熱銷(xiāo)的期限在150天左右的理財(cái)產(chǎn)品收益率基本站上了5%，而此前這類期限的產(chǎn)品收益率僅在4.3%左右，跨年銀行理財(cái)品的確“5”動(dòng)人心。

工行北京分行個(gè)金部某負(fù)責(zé)表示，2012年銀行理財(cái)產(chǎn)品已經(jīng)逐步從投資單一金融產(chǎn)品轉(zhuǎn)向組合類產(chǎn)品，其中，銀行理財(cái)產(chǎn)品中的組合投資類產(chǎn)品占比過(guò)半，從銀行理財(cái)產(chǎn)品的發(fā)行主體來(lái)看，股份制商業(yè)銀行仍然是主力軍，而銀行理財(cái)產(chǎn)品也表現(xiàn)出了量?jī)r(jià)齊增的現(xiàn)象。在股市、樓市低迷的情況下，銀行理財(cái)品表現(xiàn)出了穩(wěn)定和增值的本色。從相關(guān)數(shù)據(jù)看，預(yù)計(jì)銀行類理財(cái)產(chǎn)品平均年化收益率將近5%。同時(shí)，由于近幾年各銀行都把發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品當(dāng)做重要的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)，因此產(chǎn)品線極大豐富，營(yíng)銷(xiāo)手段、營(yíng)銷(xiāo)方式和投資管理等方面也不斷創(chuàng)新和日趨完善。

雖然每家銀行策略不同，但是無(wú)論哪家銀行，在年末歲初都是攬儲(chǔ)的沖刺和開(kāi)局階段。所以到了這個(gè)時(shí)間，傳統(tǒng)的銀行理財(cái)產(chǎn)品也因此迎來(lái)了旺季。為了能在攬儲(chǔ)大戰(zhàn)中多一份勝算，各銀行紛紛提高理財(cái)產(chǎn)品的收益率也是理所當(dāng)然。

并非儲(chǔ)蓄

銀行理財(cái)品也不是絕對(duì)的零風(fēng)險(xiǎn)、穩(wěn)收益。12月以來(lái)，已經(jīng)曝出多起理財(cái)產(chǎn)品兌付風(fēng)波事件，銀行和投資者都應(yīng)從中吸取經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)。私售理財(cái)產(chǎn)品事件有太多的相似，雖然涉事的只是個(gè)別銀行，但對(duì)于其他銀行也并非高枕無(wú)憂，此類事件給銀行內(nèi)部管理機(jī)制敲響了警鐘。隨著近幾年信貸量和營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)雙重?cái)U(kuò)張暴露的風(fēng)險(xiǎn)也越來(lái)越多。銀行忙于高速擴(kuò)張卻缺少精耕細(xì)作，私售事件幾乎都是發(fā)生在基層網(wǎng)點(diǎn)，暴露出銀行疏于對(duì)基層員工的管理。

而對(duì)于投資者，重要的是提高風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，應(yīng)當(dāng)知道理財(cái)產(chǎn)品并非存款，高收益的背后必然是高風(fēng)險(xiǎn)。從購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品的那刻起，就要有能賺能虧的心理準(zhǔn)備。我國(guó)大多數(shù)的投資者還不具備基本的金融常識(shí)，往往容易受騙上當(dāng)。為避免被私售事件發(fā)生，投資者應(yīng)當(dāng)堅(jiān)持在網(wǎng)點(diǎn)內(nèi)完成所有簽約手續(xù)，認(rèn)清協(xié)議中銀行扮演什么樣的角色承擔(dān)什么樣的責(zé)任，絕不能聽(tīng)信客戶經(jīng)理的口頭承諾，只有落實(shí)到書(shū)面的東西才有法律效力。

錢(qián)景樂(lè)觀