導(dǎo)語：如何才能寫好一篇汽車金融，這就需要搜集整理更多的資料和文獻(xiàn)，歡迎閱讀由公務(wù)員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

一塊價值超過5000億元的汽車金融蛋糕，讓車企們蠢蠢欲動。

他們中外來的廠商已經(jīng)在美國、歐洲、日韓甚至南美的餐桌上品味過一番汽車金融這塊蛋糕的美味了。有過的饕餮讓他們相信，中國的這塊巨大蛋糕會比之前吃過的更香更甜。但令他們略感美中不足的是，這塊已經(jīng)烘烤了8年的蛋糕，遲遲達(dá)不到能讓其大快朵頤的程度。

讓這些國外廠商越發(fā)心急的是，蛋糕還沒從烤箱中搬上桌，一干中國國內(nèi)車企已經(jīng)拿好刀叉坐在了桌邊，更大蛋糕引誘而來的是更多的分食者。

11月2日，在第三屆吉利汽車服務(wù)顧問與維修技師大賽上，吉利集團(tuán)副總裁兼吉利汽車銷售公司總經(jīng)理劉金良透露，吉利正籌辦汽車金融公司。這不是國內(nèi)第一個準(zhǔn)備在餐桌旁搶一個坐位的國產(chǎn)品牌，更不是今年唯一的攪局者。

不久前的9月25日，北京現(xiàn)代汽車金融有限公司正式成立。該公司由韓國現(xiàn)代金融株式會社、北京汽車投資有限公司和韓國現(xiàn)代自動車株式會社三方共同出資，注冊資本5億元人民幣，韓方和中方分別持股60%和40%。

自2004年國家頒布《汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展政策》和《汽車貸款辦理辦法》促進(jìn)汽車金融業(yè)務(wù)發(fā)展以來，在中國已經(jīng)先后成立了14家汽車金融公司，他們中不乏有著響當(dāng)當(dāng)名頭的企業(yè)：通用、福特、豐田、大眾，一場先于蛋糕出爐的分食大戰(zhàn)已然打響。

起大早趕晚集

比起中國汽車工業(yè)的成熟度，中國的汽車金融業(yè)像是小學(xué)還沒畢業(yè)的孩子。

在國際汽車成熟市場中，汽車金融業(yè)不僅在整個汽車產(chǎn)業(yè)鏈中扮演著重要角色，完善的汽車金融體系更是一個國家汽車產(chǎn)業(yè)成熟的標(biāo)志之一。

調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，世界知名車企的汽車金融公司利潤收益貢獻(xiàn)率，平均占到其母公司利潤的30%50%。

就整個汽車金融業(yè)在國家金融業(yè)中的地位而言，在歐美等發(fā)達(dá)國家，汽車金融服務(wù)經(jīng)過近百年發(fā)展已經(jīng)是位居房地產(chǎn)金融之后的第二大個人金融服務(wù)項目，行業(yè)規(guī)模大、發(fā)展成熟。

與國際汽車金融業(yè)的發(fā)展水平相比，中國落后了數(shù)個身位。

上汽通用金融有限責(zé)任公司（下稱GMAC-SAIC）董事副總經(jīng)理張曉俊在接受《中國經(jīng)濟(jì)和信息化》記者采訪時表示，目前，中國的汽車金融滲透率不到20%，不僅遠(yuǎn)低于美國、日本，甚至低于巴西、印度、俄羅斯。而在歐美發(fā)達(dá)國家，通過信貸和租賃買車，是汽車銷售的主要方式，平均比例達(dá)到70%80%，甚至更高。值得注意的是，消費能力有限的發(fā)展中國家其實是貸款購車的主要力量。在印度，大約有80%的車輛是通過貸款購買的。

其實，中國的汽車金融業(yè)可以說是起了個大早趕了個晚集。

從2004年開始，中國國內(nèi)就出現(xiàn)了第一家專門的汽車金融公司——GMAC-SAIC。截至目前，盡管眾多車企開展汽車金融業(yè)務(wù)，但是汽車金融產(chǎn)業(yè)在中國仍然處在起步階段。數(shù)據(jù)顯示，目前各大汽車金融公司在國內(nèi)汽車信貸市場的份額不足15%，遠(yuǎn)低于歐美車貸市場80%的比重。

“在國內(nèi)，商業(yè)銀行是中國汽車信貸的主體，占據(jù)2/3以上的信貸余額；而在發(fā)達(dá)國家，情況恰好相反，銀行占30%，汽車金融公司占 60%。”張曉俊說。

限制中國汽車金融業(yè)發(fā)展的因素有很多。

在中國，由于成規(guī)模的汽車金融服務(wù)公司還沒有發(fā)展起來，目前能夠提供汽車金融服務(wù)的主要是商業(yè)銀行。但是，商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)種類較多，汽車信貸僅僅是其中一項業(yè)務(wù)，而且多限于傳統(tǒng)的信貸業(yè)務(wù)。除了業(yè)務(wù)類型單一、不被重視，中國的汽車金融領(lǐng)域由于缺乏汽車貸款方面的專業(yè)知識及人才，而無法為制造商提供風(fēng)險管理、市場營銷等方面的一系列服務(wù)。更為嚴(yán)重的是，商業(yè)銀行的最終目的只是獲得存貸款的利差，和制造商的利益關(guān)系不大，不能保證對汽車企業(yè)持續(xù)和穩(wěn)定的支持。

這種現(xiàn)狀最好的解決途徑就是大力發(fā)展以汽車金融公司為主體的中國汽車金融產(chǎn)業(yè)。

資深汽車評論人士張志勇在接受《中國經(jīng)濟(jì)和信息化》記者采訪時表示，汽車金融可以對汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展起到杠桿作用。我國汽車金融業(yè)發(fā)展緩慢的主要原因在于誠信體系的欠缺，特別是誠信監(jiān)督體系?！耙恍┢髽I(yè)在借貸的時候往往把金融機構(gòu)當(dāng)成是不用還錢的保障，還貸風(fēng)險意識差。這也是近年來中國金融體系建設(shè)以及企業(yè)借貸風(fēng)險意識雖然有大幅提升，但相較發(fā)達(dá)國家仍然有較大差距的原因?！?/p>

據(jù)中國汽車工業(yè)協(xié)會預(yù)計，到2025年，汽車貸款市場將達(dá)到5250億元。巨大的市場吸引著新老食客提前擦亮了刀叉，準(zhǔn)備投身到分餐大戰(zhàn)中。

不容易吃到的蛋糕

中國自主品牌車企毫不掩飾其對于汽車金融市場的垂涎，但他們中的一些急先鋒已經(jīng)體會到：對于自主品牌車企而言，汽車金融不是一塊容易吃進(jìn)嘴里的蛋糕。

2010年6月，比亞迪與法國設(shè)備租賃總公司（下稱CGL）在深圳簽訂《關(guān)于設(shè)立比亞迪汽車金融有限公司的合資合同》，擬合資設(shè)立比亞迪汽車金融有限公司。合資公司注冊資本為人民幣5億元，其中，比亞迪出資人民幣4億元，占合資公司 80%的股權(quán)比例；CGL出資與人民幣1億元等值的歐元，占合資公司20%的股權(quán)比例。

但很快，這場原本甜蜜的聯(lián)姻就畫上了句號。

一年后，因CGL認(rèn)為中國汽車市場的風(fēng)險正在增大，合資雙方對業(yè)務(wù)的風(fēng)險判斷不同，在經(jīng)營策略等方面未達(dá)成一致意見。比亞迪最終終止與CGL合資合同。至今，比亞迪旗下還沒有汽車金融業(yè)務(wù)。

張曉俊認(rèn)為，國內(nèi)汽車金融公司的門檻很高，企業(yè)需要滿足至少5億元的注冊資金，不低于80億元的資產(chǎn)，連續(xù)3年的持續(xù)盈利等限制條件。

不過困難并沒有讓自主品牌車企對汽車金融死心。

汽車金融更是成為了一些自主品牌車企乃至跨國車企轉(zhuǎn)型的良策。

11月4日，比亞迪城市公交電動化解決方案，針對出租車及公交大巴市場推出“零元購車零成本零排放”解決方案。這一方案獲得了國家開發(fā)銀行股份有限公司的金融支持，比亞迪借助銀行的融資優(yōu)勢，采用產(chǎn)業(yè)與金融結(jié)合的投融資模式，實現(xiàn)制造商、投資商、經(jīng)營商和消費者互惠互利。

張曉俊認(rèn)為，通過市場良性競爭和建立行業(yè)合作交流平臺相結(jié)合的方式發(fā)展汽車金融產(chǎn)業(yè)，最有利于我國汽車金融業(yè)的理性發(fā)展。近年來，自主品牌也在向汽車金融方面滲透，建立汽車金融公司。“通過市場的良性競爭，互相促進(jìn)、互相提升，加速行業(yè)的轉(zhuǎn)型與跨越，汽車金融公司將成為汽車金融市場一股強大的力量。”

篇2

“各地方分行必須考慮，我們該如何為長城汽車以及其他的汽車經(jīng)銷商更好地提供服務(wù)？”

2012年10月24日，在長城汽車所在地河北保定，來自光大銀行各地方分行負(fù)責(zé)汽車金融的業(yè)務(wù)代表、光大總行公司部汽車中心以及長城汽車公司召開專網(wǎng)工作會議。會上，光大總行負(fù)責(zé)長城項目的王萍這樣追問在座的來自各個省市的地方分行的業(yè)務(wù)經(jīng)理們。

從2003年開始，光大銀行與長城汽車已經(jīng)合作了將近十年。在九年多的時間里，長城汽車逐步發(fā)展壯大，經(jīng)銷商從之前的十幾家擴展到了今天400余家，經(jīng)銷商和廠家之間涉及到的資金量也達(dá)到了幾百億規(guī)模。然而，隨著長城汽車的壯大、涉足汽車金融的銀行越來越多，光大銀行面臨的競爭也越來越激烈。

在會議間歇以及光大同事小聚的聊天里，也不時能夠聽到其競爭對手“平安銀行”、“中信銀行”的字眼。言談之間，硝煙彌漫。

顯然，關(guān)于汽車金融業(yè)務(wù)的競爭，光大銀行面臨的已經(jīng)不是一城一地的搶奪，而是四處開花的圍攻。

隨著中國汽車市場的不斷擴大，作為第一批開展汽車金融業(yè)務(wù)的銀行之一，也是目前占據(jù)汽車金融市場份額最大的銀行之一，光大感受到了前所未有的壓力。

而這只是汽車金融領(lǐng)域的一個縮影。

十年造城

搜索百度新聞，一條十一年前刊登在《北京青年報》上的新聞或許可以追蹤光大銀行的汽車情結(jié)。

新聞顯示，2001年12月15日，光大銀行金融超市在京城開張。當(dāng)時所謂汽車金融超市，就是銀行把汽車按揭、保險等相關(guān)機構(gòu)請到銀行里來，買車的市民不用再一趟趟地往銀行和各類評估機構(gòu)跑。而可以通過銀行為紐帶一次辦理完畢。根據(jù)這條舊聞顯示，這一方式與普通銀行最明顯的區(qū)別就是增加了四五張咨詢臺。

2000年，一直與光大銀行有業(yè)務(wù)來往的神龍汽車遇到了發(fā)展困惑。

其時，神龍汽車正面臨發(fā)展之際，有諸多資金實力不強的經(jīng)銷商加盟，這成了制約神龍汽車發(fā)展的瓶頸。如何幫助神龍實力比較弱的經(jīng)銷商能夠得到銀行的授信支持？而且在這個全國范圍內(nèi)能夠執(zhí)行一個統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)的，服務(wù)流程一致的授信支持，從而幫助神龍汽車實現(xiàn)銷售目標(biāo)？針對這個問題，光大銀行開始深入分析經(jīng)銷商和核心企業(yè)之間的物流、信息流以及資金流的關(guān)系。

經(jīng)銷商庫存車的融資是這三流中的一個核心點。抓住這個抓手，光大銀行于當(dāng)年簽署了與神龍汽車的合作協(xié)議。

然而，并未就此止步，光大銀行通過對神龍需求的研究找到了當(dāng)時汽車行業(yè)發(fā)展的共性，2 0 0 2年，在與神龍汽車合作模式的基礎(chǔ)上，給這一模式起名為“全程通”，作為光大銀行一款行業(yè)產(chǎn)品向汽車全行業(yè)復(fù)制和推廣。

很快，多家汽車廠商和經(jīng)銷商公司和光大銀行簽署合作協(xié)議。但是，在與每家企業(yè)接觸的過程中，光大銀行工作人員發(fā)現(xiàn)，每家企業(yè)都有自己不同的特點，如何更加深入的融入企業(yè)的資金鏈流轉(zhuǎn)？

2002年8月，繼奇瑞、長安、東南等幾大車企成為光大“全程通”業(yè)務(wù)的客戶之后，東風(fēng)柳汽與光大簽約。經(jīng)過對東風(fēng)柳汽的研究發(fā)現(xiàn)，東風(fēng)柳汽的發(fā)動機一直由玉柴供應(yīng)，而玉柴也是光大的客戶之一，過去柳汽采用賒銷的方式，一般貨到后，二、三個月才付款。對此，光大銀行為柳汽定制了一個國內(nèi)保理業(yè)務(wù)，也就是說玉柴的發(fā)動機到貨后，光大銀行立即付錢給玉柴，而三個月后，柳汽才付錢給光大。

從銷售環(huán)節(jié)來看，柳汽的銷售環(huán)節(jié)遍布全國各地，各個經(jīng)銷商實力不一樣，經(jīng)銷商都是中小企業(yè)，而全國中小企業(yè)都面臨著一個難題，就是融資難。光大銀行與柳汽簽訂合作協(xié)議后，就可以在一定程度上解決經(jīng)銷商的融資難題。

具體操作流程是：柳汽將車運到經(jīng)銷商手中，將產(chǎn)品合格證交給光大銀行羈押，由光大銀行開匯票去購買，經(jīng)銷商賣一臺車后，把錢打進(jìn)光大銀行的賬戶，光大銀行將合格證退回給經(jīng)銷商。如果車賣不出去，由柳汽回購。這樣的做法有望大大減少經(jīng)銷商的資金壓力，提高資金營運效率，增強其經(jīng)營規(guī)模和銷售能力，從而進(jìn)一步提高柳汽的市場份額。

2009年，經(jīng)過9年耕耘，“全程通”業(yè)務(wù)伴隨汽車市場的井噴，也迎來了自己的豐收年。

合作企業(yè)從一開始的神龍，擴展到了中國汽車市場上一線到二線汽車品牌的60多家汽車制造商，合作范圍延伸到了包括供貨商、經(jīng)銷商、終端買車客戶在內(nèi)的所有環(huán)節(jié)，合作經(jīng)銷商的數(shù)量達(dá)到了2000多家。這一年，“全程通”年信貸額度達(dá)到了1300億。而當(dāng)時中國汽車金融整體信貸規(guī)模也不過三千多億。

未來還能怎么做？還可以做怎樣的延伸？9年埋頭做事，還能以怎樣的視角跳出來看這個產(chǎn)品？乃至汽車產(chǎn)業(yè)？

從哪里來還是要從哪里去。“全程通”誕生之初就是來自于客戶的需求，那么如果想要脫胎換骨，仍然要回到客戶需求上。

回到起點，站在9年行業(yè)積累的基礎(chǔ)上、站在整個汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展的方向上，重新尋找突破點。跟蹤客戶新變化的需求，并對每個廠商的新要求進(jìn)行分析和回應(yīng)。

“過去前9年，基本上都是汽車經(jīng)銷商的庫存融資。從2 0 0 9年開始，通過不斷去研究跟蹤客戶的需求，并不斷回應(yīng)廠商的新要求，包括觀察供應(yīng)鏈的發(fā)展越來越快等等趨勢，原來只是做終端，2 0 0 9 年開始， 我們開始往供應(yīng)商、廠商、經(jīng)銷商到終端用戶推廣‘全程通’

業(yè)務(wù)?！惫獯罂傂泄静科囍行闹芴m主任這樣評價當(dāng)時的情形。

經(jīng)過一年的梳理，2010年，站在新的起點上，關(guān)于為整個汽車產(chǎn)業(yè)鏈提供整體金融服務(wù)方案的“大汽車”理念被提出。

這一理念下的新“全程通”囊括了銀行的各個業(yè)務(wù)節(jié)點，為汽車產(chǎn)業(yè)提供所能提供的所有業(yè)務(wù)。而在光大銀行內(nèi)部，也跨越了部門銀行的理念，成立汽車中心，專門就汽車產(chǎn)業(yè)的整體需求進(jìn)行服務(wù)和跟蹤。

“通過細(xì)化服務(wù)，讓企業(yè)在業(yè)務(wù)流程上形成對銀行的依賴，從而形成自己的壁壘?！边@是當(dāng)年一位光大地方分行老總接受當(dāng)?shù)孛襟w采訪時說的話。也是光大對于“全程通”這一產(chǎn)品思路的體現(xiàn)。

在復(fù)制不斷抄襲無罪的金融業(yè)，如何形成自己的壁壘一直是各家銀行尋找的秘密武器。

十年造城，光大銀行正是想通過這十年的時間里對于汽車產(chǎn)業(yè)鏈的滲透努力打造自己在汽車金融領(lǐng)域獨一無二別人不能輕易超越的、以資金鏈維系的產(chǎn)業(yè)之城。

深度服務(wù)就是這座城的城墻和壁壘。

然后就在此時，整個金融業(yè)對汽車金融的關(guān)注的目光已經(jīng)越來越灼熱。除了傳統(tǒng)的老對手中信銀行、平安銀行等，已經(jīng)有包括浦發(fā)銀行、交通銀行等諸多銀行開始了汽車金融領(lǐng)域的攻城略地。

同期，從2 0 0 4年獲得政策批準(zhǔn)成立的多家以汽車制造商為背景的汽車金融公司，經(jīng)過幾年市場和客戶的積淀，也開始向這個市場發(fā)力。

硝煙彌漫

回到文章最前面的那個場景。

就在長城汽車與光大銀行的專網(wǎng)工作會議之前，長城汽車在青島的四家經(jīng)銷商集體跳行，從光大銀行跳到了光大的對手銀行。

光大石家莊分行負(fù)責(zé)長城項目的張衛(wèi)兵總經(jīng)理這樣告訴《汽車觀察》記者：

“某一對手銀行從內(nèi)蒙市場開始撬動，直到現(xiàn)在開始對包括河北市場在內(nèi)的諸多光大銀行的優(yōu)勢區(qū)域進(jìn)行分解?！?/p>

溝通和交流勢在必行。包括光大銀行將于年底前正式推出的針對“全程通”業(yè)務(wù)的網(wǎng)絡(luò)信息系統(tǒng)上線，這促成了這次專網(wǎng)會議的召開。但是除了介紹新的網(wǎng)上融資系統(tǒng)，會議更多的時間都在就以往的合作中產(chǎn)生的問題進(jìn)行溝通。

每天都要和光大銀行的不同業(yè)務(wù)部門打交道的長城汽車信貸部經(jīng)理劉新年這樣評價目前長城汽車所合作的幾家銀行：

“我們目前主要合作的就是光大、平安、中信銀行。光大銀行的業(yè)務(wù)是我們合作銀行當(dāng)中最好的銀行之一。”

光大銀行在業(yè)務(wù)受理上采取的是主協(xié)辦模式，也就是1+1模式。一家主要的受理行與汽車廠商簽訂協(xié)議，然后由各地分行針對各地經(jīng)銷商進(jìn)行協(xié)助服務(wù)。而對手銀行采取的是N+1模式，也就是一家受理行面對全國范圍內(nèi)的經(jīng)銷商進(jìn)行服務(wù)，可以異地授信。兩種模式進(jìn)行對比，對手采取的模式，是以一家銀行面對所有的經(jīng)銷商進(jìn)行授信，經(jīng)銷商可以異地授信，并且所有的問題都集中在一個行辦理，減少了溝通環(huán)節(jié)。與此相比，光大模式則增加了溝通成本，在汽車廠家和總行的協(xié)議之外，每個符合授信資格的經(jīng)銷商必須與當(dāng)?shù)氐墓獯筱y行再簽署相關(guān)的授信協(xié)議，并且不能異地授信。

于是類似青島事件，在長城汽車經(jīng)銷商體系中幾度發(fā)生。

“其實就所能提供的服務(wù)而言，每家銀行都差不多。無非是在利息以及保證金期限以及合格證發(fā)放的審查上進(jìn)行競爭，誰能幫企業(yè)和經(jīng)銷商減少承擔(dān)的責(zé)任，并 且根據(jù)不同利率的產(chǎn)品獲利，誰就能贏得競爭。”光大一位分行工作人員這樣總結(jié)。

一位商業(yè)銀行的工作人員這樣告訴《汽車觀察》：“關(guān)于商業(yè)銀行之間對客戶的競爭，已經(jīng)達(dá)到了白熱化。在汽車金融這個產(chǎn)品上，有的銀行工作人員可以就每家企業(yè)符合授信資格的經(jīng)銷商做到如數(shù)家珍，包括對競爭對手的客戶名單做到逐一分析逐個擊破?！?/p>

就在各個商業(yè)銀行就汽車產(chǎn)業(yè)上游資源爭搶的同時，依托汽車制造企業(yè)為背景的汽車金融公司也紛紛成立。

國內(nèi)大型汽車集團(tuán)一汽、東風(fēng)、兵器集團(tuán)均成立了自己的財務(wù)公司，涉足汽車金融業(yè)務(wù)。一汽金融業(yè)務(wù)主要集中在商用車的批發(fā)領(lǐng)域；東風(fēng)在汽車金融方面主要在零售業(yè)務(wù)，批發(fā)業(yè)務(wù)主要是與銀行的貸款業(yè)務(wù)合作；兵器集團(tuán)也開始了自己的汽車金融業(yè)務(wù)。除此之外，奇瑞汽車與徽商銀行成立了自己的汽車金融公司，長城汽車與天津銀行合資成立的汽車金融公司也已在審批中。

其中，作為國內(nèi)最早成立汽車金融公司，上汽通用汽車金融公司分別由上汽財務(wù)有限公司、美國通用汽車金融公司以及上海通用汽車有限公司三方出資成立。自2004年掛牌至今，在為包括上汽以及通用旗下的諸多品牌服務(wù)的同時，將業(yè)務(wù)伸展到了其他的80多個汽車企業(yè)，目前為3000家汽車經(jīng)銷商提供“車貸通”業(yè)務(wù)，終端服務(wù)客戶量達(dá)到了80萬人。截止2011年，該公司的資產(chǎn)規(guī)模突破348億元。

一邊是同行，一邊是汽車企業(yè)自生的汽車金融公司。江湖暗戰(zhàn)，光大該如何破局？

光大破局

多種汽車金融體系共生的情況下，汽車金融的市場格局將會走向何方？

借鑒發(fā)達(dá)國家經(jīng)驗，歐美等汽車集團(tuán)50%以上的利潤來源于汽車金融。美國三大汽車制造商在2008年遭遇金融危機時，集團(tuán)全部利潤或主要利潤依靠汽車金融業(yè)務(wù)。就目前發(fā)展迅猛的大眾汽車，三分之一的收入來源也是汽車金融。

作為汽車產(chǎn)業(yè)四大價值鏈條之一，汽車金融在中國市場還遠(yuǎn)遠(yuǎn)沒有迎來春天。

正因為如此，也正有越來越多的汽車制造企業(yè)關(guān)注這個領(lǐng)域。

相比較商業(yè)銀行，汽車金融公司在滲透汽車產(chǎn)業(yè)鏈上顯然有著天生優(yōu)勢，同時與汽車經(jīng)銷商的咬合也更加緊密。作為外生力量的商業(yè)銀行在這些方面，顯然稍遜一籌。

對于此，光大銀行總行公司部汽車中心周蘭主任給了這樣一些詞：競合、創(chuàng)新、互補。

篇3

10月3日，中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會頒布《汽車金融公司管理辦法》，并于當(dāng)日開始施行。有專家預(yù)言，短期內(nèi)外國汽車金融公司就可能獲得經(jīng)營牌照。

本刊采訪了大眾、福特和通用三家汽車金融服務(wù)公司，獲知了三大國際巨頭在中國開展汽車服務(wù)貿(mào)易的運作構(gòu)想。

中 國市場上有10%的汽車是通過貸款購買的。如果和那些貸款售車率為60%～80%的國外市場相比，在中國發(fā)展汽車信貸潛力就顯而易見了。作為汽車信貸行業(yè)的領(lǐng)頭者，大眾、福特和通用汽車金融服務(wù)公司都宣稱，“將為中國的消費者提供一流的汽車信貸服務(wù)”。很顯然，信貸可以使更多的中國消費者買得起汽車。比起一次性付款購買汽車，貸款購車將使消費者們獲得更高的資金回報率。另一方面，通過這項服務(wù)，將有更多的中國消費者有能力購買汽車產(chǎn)品，使汽車生產(chǎn)者也可以以此擴大業(yè)務(wù)。

大眾公司最大化提供金融服務(wù)

德國大眾在中國有一個雄心勃勃的計劃――斥資184億人民幣建立中國-大眾汽車工業(yè)。184億，這些錢怎么花？

上海大眾汽車銷售公司副總裁羅德涵在接受記者采訪時，詳盡的描述了計劃的細(xì)節(jié)：主要的資金花在服務(wù)貿(mào)易方面；包括建立品牌，服務(wù)網(wǎng)絡(luò)、業(yè)務(wù)管理系統(tǒng)、售后服務(wù)、金融服務(wù)等項目。首先要在中國樹立大眾汽車關(guān)于品牌的理念。

羅德涵認(rèn)為，強大的品牌不僅要有好的產(chǎn)品，高的質(zhì)量，涵蓋了關(guān)懷與用戶的親近。同時品牌有一種激情，激發(fā)人們對這個品牌的向往，另外還有兩個因素：一個是環(huán)保，一個社會的責(zé)任。強有力的品牌理念和手段包括售后服務(wù)的理念，營銷理念，策略理念和營銷網(wǎng)絡(luò)及營銷手段，都必須提高。

羅強調(diào)，金融服務(wù)在汽車營銷里是非常重要的一部分。大眾公司有自己的金融公司，而且已經(jīng)開展了工作和在中國的業(yè)務(wù)。大眾希望在不久的將來與中國的金融企業(yè)或者是銀行開展合作，對大眾在中國的用戶提供金融支持。

金融服務(wù)是個大的概念，金融服務(wù)包括許多小的服務(wù)措施:可以通過金融貸款以及后續(xù)的服務(wù);也可以完全根據(jù)用戶的需求和經(jīng)銷商對廠家的需求，來設(shè)計金融服務(wù)的項目，確保在整個營銷里，金融方面的需求都能得到滿足。

有金融服務(wù)的支持，消費者開始購車時就會從各個方面體會到一個好的購車環(huán)境。包括為什么買這個車，買了以后可以享受什么樣的售前、售中、售后服務(wù)、金融服務(wù)等等。到那時一個真正良性循環(huán)的汽車市場將在中國土地上建立起來。

羅德涵介紹，我們提到的金融服務(wù)是最大限度滿足用戶需求的金融服務(wù)。通過對不同的汽車用戶的不同需求，提供不同的服務(wù)，如果用戶喜歡一個產(chǎn)品，他手里又沒有足夠的資金時，他可以通過金融支持，以確保他喜愛的產(chǎn)品能夠最終購買到。作為廠家來說，也會設(shè)計出各種金融服務(wù)來確保用戶在選車時不會由于資金的問題而不能夠買到自己喜愛的車。

福特公司 借錢放貸

福特公司與德國大眾的思路不一樣。

關(guān)于在華開展業(yè)務(wù)的兩大問題：錢從何而來，怎樣貸出去？福特汽車信貸公司北京首席代表詹國棟指出，目前在中國開展汽車融資服務(wù)遇到的困難，可分為內(nèi)部和外部兩個方面。內(nèi)部方面，汽車信貸要求有嚴(yán)格的風(fēng)險控制，這就要求信貸人員通過嚴(yán)格的培訓(xùn)，充分了解授信標(biāo)準(zhǔn)才能夠靈活的進(jìn)行信貸決策。

福特信貸公司的資金來源將是國內(nèi)的銀行和資本市場，而不能像國內(nèi)一些財務(wù)公司那樣依賴集團(tuán)的提供。目前國際上的許多銀行同汽車金融公司合作共同進(jìn)行汽車消費貸款。作為專業(yè)化的汽車金融公司，福特信貸比銀行更了解屬于汽車產(chǎn)業(yè)的經(jīng)銷商的需求和客戶的需要，做到真正專業(yè)化的服務(wù)。同時國內(nèi)銀行在從事汽車消費信貸業(yè)務(wù)的經(jīng)營成本也很大，面臨較大的行政管理的挑戰(zhàn)。這一點將有待于同國內(nèi)銀行的進(jìn)一步合作與溝通。外部方面，問題主要有：中國目前個人信用系統(tǒng)的不健全；利率沒有市場化；地方執(zhí)行法律效率等問題。這些都有待于市場的進(jìn)一步成熟和國家法令的健全與完善。

他分析了美國和中國在汽車金融服務(wù)方面的不同和中國應(yīng)該做出努力的地方。

美國金融機構(gòu)根據(jù)其是否具有吸收客戶存款業(yè)務(wù)而分為兩大類：1、具有存款業(yè)務(wù)的金融機構(gòu)；2、沒有存款業(yè)務(wù)的金融機構(gòu)。汽車金融公司屬于第二類。在美國，汽車金融公司可以在資本市場上籌集資金（發(fā)行商業(yè)債券或其他負(fù)債形式），其資金成本由汽車金融公司的信譽等級來評定，不由政府決定。同時在美國，對于不同信用等級的客戶可以有不同的貸款利率。信用好的客戶可以享用較低的利率購車，而信用差的客戶則需要高利率才能幫助汽車金融公司規(guī)避風(fēng)險。在中國，利率是固定的，客戶只要符合貸款需求，均得到相同的服務(wù)待遇。

美國有非常發(fā)達(dá)的個人信用體系。汽車金融公司能夠通過網(wǎng)絡(luò)迅速地獲取客戶的信用信息，快速地做出決定，使顧客能夠享受更快更方便的服務(wù)。在中國，客戶的貸款申請需要通過經(jīng)銷商、保險公司和銀行的層層審核、批準(zhǔn)，使手續(xù)變得復(fù)雜繁多。中國應(yīng)該盡快完善個人信用體系，使客戶不僅在汽車貸款，在其他如住房貸款等金融服務(wù)中也能充分受益。

關(guān)于在中國是否選擇合作伙伴的問題，詹國棟先生沒有直接回答，他暗示，中國關(guān)于加入WTO的條款里有允許汽車金融公司在中國可以以全資擁有的形式成立。福特汽車信貸公司在全球大多數(shù)市場都是以獨資的業(yè)務(wù)架構(gòu)來運營，因此希望在中國也采取這種相同的業(yè)務(wù)模式。他指出：相比合資的方式，獨資的方式比較適合貫徹福特和福特信貸公司一致的經(jīng)營理念以及提高管理效率，從而達(dá)到長期穩(wěn)健的經(jīng)營目標(biāo)。

通用公司建立中外合資信貸公司

通用汽車（中國）公司金融服務(wù)總監(jiān)李樹可向記者介紹了通用金融公司的現(xiàn)狀以及未來在華的投資計劃。他說，通用汽車公司金融服務(wù)公司（GMAC）成立于1919年，是世界上最成功的金融機構(gòu)之一。開展的業(yè)務(wù)主要有汽車貸款、金融抵押、房產(chǎn)抵押投資和保險。公司在全球40個國家和地區(qū)為800萬客戶提供服務(wù)。自公司成立81年以來，GMAC在全球范圍內(nèi)已為1.5億輛汽車提供了超過1萬億美元的貸款。目前，GMAC在全球擁有860萬宗汽車貸款合同。

李樹可表示：我們計劃聯(lián)合一家熟悉中國本地市場的一流金融機構(gòu)，在中國建立第一家中外合資汽車信貸公司，結(jié)合通用汽車金融服務(wù)公司豐富的經(jīng)驗，為消費者提供更多、更便利的汽車信貸服務(wù)選擇。

針對通用公司在華開展汽車金融服務(wù)需解決的主要問題時，李樹可認(rèn)為，在中國汽車信貸尚處于起步階段。直到1998年中國政府才允許國有銀行從事汽車信貸業(yè)務(wù)。很多基本設(shè)施和相關(guān)法規(guī)還不完善?！安贿^，我認(rèn)為隨著中國汽車銷量的增加和人們對于個人信貸的態(tài)度轉(zhuǎn)變，中國的汽車信貸業(yè)務(wù)將會快速發(fā)展?！?/p>

篇4

（一）我國汽車金融發(fā)展現(xiàn)狀分析

國內(nèi)汽車金融服務(wù)業(yè)各項制度的發(fā)展還在探索當(dāng)中，消費者認(rèn)可度較低；又由于國內(nèi)政策影響，商業(yè)銀行的地位仍然高于一般汽車金融服務(wù)公司。商業(yè)銀行受專業(yè)知識影響，又無法提供全方位、多樣化的金融服務(wù)，純熟的服務(wù)鏈無法建立，而同時，汽車金融服務(wù)公司又無法像商業(yè)銀行一樣獨立為消費者提供充足的資金支持，所以，國內(nèi)汽車金融服務(wù)業(yè)的發(fā)展前景并不樂觀。汽車金融服務(wù)公司所提供的貸款方式包括直接貸款和間接貸款兩種，但是相比較，間接貸款比直接貸款所隱含的財務(wù)漏洞要多。銀行在處理經(jīng)銷商的貸款申請時是施行批量化原則的，缺乏針對性。售前、售中、售后彼此是完全分離的部分，經(jīng)銷商、廠商與維修商之間沒有經(jīng)過預(yù)先溝通，只注重生產(chǎn)質(zhì)量而忽略了維修保護(hù)，質(zhì)量不達(dá)標(biāo)、價格不統(tǒng)一、數(shù)量不準(zhǔn)確的經(jīng)營紕漏經(jīng)常發(fā)生。

（二）我國汽車金融發(fā)展問題分析

當(dāng)汽車產(chǎn)業(yè)有充足的產(chǎn)量庫存時可以帶來更好的受益，但是我國汽車產(chǎn)業(yè)的庫存利用率較低，造成了資源浪費。汽車制造商將重點放在了整車制造上，而其獲得利潤的時間卻要延遲到汽車銷售出去以后。但是國內(nèi)的一些大型城市都在控制汽車保有量。生產(chǎn)和庫存就很難保持動態(tài)平衡。此時如果汽車金融服務(wù)公司介入，可以加快汽車銷量的流動速度，貨幣回籠狀態(tài)漸好。汽車產(chǎn)業(yè)鏈的有序鏈接為汽車上下游產(chǎn)業(yè)的發(fā)展創(chuàng)造了良好條件，最終達(dá)到產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化升級的效果。

產(chǎn)業(yè)制約也是汽車金融服務(wù)業(yè)亟需面臨的問題。高度市場化是促進(jìn)汽車金融發(fā)展的有效措施。金融體制對汽車金融有十分重要的影響?，F(xiàn)今金融體制市場化的程度較低，政府主導(dǎo)的計劃性政策主導(dǎo)汽車金融，許多國有金融機構(gòu)不適應(yīng)市場化需求，因此，汽車金融服務(wù)業(yè)發(fā)展緩慢。

汽車金融服務(wù)公司所需要的在資金支持都是長期性且總金額較大，這也對融資渠道提出了很高的要求。稅后融資成本、隨管理目標(biāo)改變的委托成本和公司現(xiàn)金流量的機會成本都應(yīng)該被納入企業(yè)選擇融資渠道時所要考慮的范圍之內(nèi)。因為可選擇的融資渠道方式單一，汽車金融服務(wù)公司能夠引進(jìn)的外資金額相當(dāng)有限。而且，就經(jīng)營環(huán)節(jié)內(nèi)部來看，由于廠商壓貨，經(jīng)銷商處造成資金積壓，資金鏈運轉(zhuǎn)受阻，融資情況也不容樂觀。

（三）預(yù)先準(zhǔn)備不足

隨著汽車金融行業(yè)受到政策和銀行的雙重壓力，辦理業(yè)務(wù)的效率和質(zhì)量已經(jīng)成為汽車金融公司的生存之本。在這種形勢下，擁有一個優(yōu)秀的業(yè)務(wù)流程管理組織系統(tǒng)已大勢所趨。作為一家汽車金融信貸服務(wù)公司，一方面要不斷縮短車貸審批時間，增強市場競爭力，努力爭取市場份額，提高服務(wù)水平，保持國內(nèi)市場領(lǐng)先的地位。另一方面，公司內(nèi)部如何提升運營能力，節(jié)約運營成本，降低運營風(fēng)險，加強智能管理的支持性功能也變得更加重要。?A算管理組織化的相關(guān)問題也反映出企業(yè)的業(yè)務(wù)流程管理正處于從初始級向優(yōu)化級的發(fā)展過程之中，所以對預(yù)算管理組織框架和體系是否健全、管理流程是否科學(xué)、工作內(nèi)容是否規(guī)范、管理工具是否完善等組織系統(tǒng)化提出了一系列問題，以預(yù)算管理為基礎(chǔ)，為提高預(yù)算管理效率，對業(yè)務(wù)流程以及預(yù)算管理組織架構(gòu)進(jìn)行了分析。

二、我國汽車金融發(fā)展的對策建議

（一）重視商業(yè)銀行的作用

具體問題具體分析，要建立符合我國市場發(fā)展現(xiàn)狀的汽車金融服務(wù)模式。受國情影響，政府政策對汽車金融市場的導(dǎo)向作用很強，因此形成了由商業(yè)銀行建立的汽車金融服務(wù)公司發(fā)展前景較為廣闊?？鐕髽I(yè)的意識形態(tài)差異與資金供給方面都存在很大挑戰(zhàn)，所以尋求大型商業(yè)銀行的依托效果十分明顯。另外，汽車金融服務(wù)公司要加強與上下游產(chǎn)業(yè)的溝通，與經(jīng)銷商、廠商之間形成通暢的信息流通渠道，合作共贏。

（二）新媒體的廣泛影響

新媒體以及網(wǎng)絡(luò)的快速發(fā)展為中國創(chuàng)造了近約五億的網(wǎng)民數(shù)量，強大的網(wǎng)民群體孕育著巨大的市場潛力。如果汽車金融服務(wù)公司能夠與消費者在線上形成一種有效的、良性的溝通，企業(yè)的口碑就形成了無限的文化價值。網(wǎng)絡(luò)平臺不僅可以促進(jìn)消費者與汽車金融服務(wù)公司的溝通，也能為消費者們提供一個交流的平臺，達(dá)到活動集客的作用。

（三）建立借款人誠信檔案

汽車金融公司的貸后管理部門應(yīng)該在借款人完成汽車消費信貸后，對借款人進(jìn)行分類歸納總結(jié)，以便汽車消費評審部門作為風(fēng)險評級的參考。貸后管理部門應(yīng)將借款人分為優(yōu)良客戶、中等客戶和不良客戶。優(yōu)良客戶指借款人能夠如期還款，未有任何逾期的情況；中等客戶指借款人有過逾期，不過在汽車金融公司的催繳下迅速還款的客戶；不良客戶指使得汽車金融公司形成壞賬的客戶。將分類后的客戶進(jìn)行信息歸類，比如貸款車輛用途、借款人學(xué)歷、地區(qū)等特征進(jìn)行分類總結(jié)，以供貸款審批部門對日后的借款人貸款風(fēng)險進(jìn)行較為準(zhǔn)確的評定。

（四）開啟多種方式并存的混合經(jīng)營模式

加強與汽車經(jīng)銷商集團(tuán)的合作。因汽車經(jīng)銷商集團(tuán)在汽車流通領(lǐng)域處于核心地位，是連接主機廠和消費者的最重要渠道，在汽車流通領(lǐng)域，有較強的渠道主導(dǎo)權(quán)，導(dǎo)致經(jīng)銷商集團(tuán)在汽車金融領(lǐng)域的渠道控制力較強，所以，加強與汽車經(jīng)銷商集團(tuán)的合作，是控制汽車金融主渠道的手段之一。具體的合作模式，可以從合資財務(wù)公司、合作融資租賃等多方面進(jìn)行研宄。

（五）完備我國法律體系

完善現(xiàn)有的法律法規(guī)，如《汽車金融管理辦法》、《中華人民共和國銀行業(yè)監(jiān)督管理法》、《中華人民共和國公司法》等。法律自身擁有的特點可以很好地約束各社會主體的行為表現(xiàn)，使一些違規(guī)違法行為得到控制，進(jìn)而能夠優(yōu)化環(huán)境。如果汽車金融相關(guān)的法律很完善，同樣可以起到保證汽車金融市場環(huán)境不斷優(yōu)化的作用。如果在汽車金融市場中沒有法律的保障，會導(dǎo)致汽車金融市場的風(fēng)險變大。我國汽車金融發(fā)展的還不是很成熟，己經(jīng)出臺的一些法律盡管在一定程度上已經(jīng)為汽車金融的發(fā)展提供了支持，但是支持力度與發(fā)達(dá)國家相比還是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的。目前與消費信貸相關(guān)的一些法律都需要進(jìn)一步細(xì)化相關(guān)規(guī)定，具體規(guī)范相應(yīng)的實施細(xì)則，對一些法律概念界定清楚，細(xì)化處罰條款。

篇5

汽車金融正成為互聯(lián)網(wǎng)金融新風(fēng)口。

2016年12月27日，央行和銀監(jiān)會聯(lián)合關(guān)于修改2004版《汽車貸款管理辦法的決定（征求意見稿）》，意見稿中對借款人的范圍、借款條件等都有所放寬，這意味著央行的態(tài)度從此前的趨于對車貸市場加以控制轉(zhuǎn)變?yōu)榉龀趾鸵龑?dǎo)。

在眾多加入汽車金融的大軍中，神州車閃貸成立時間雖然不長，但發(fā)展迅速，現(xiàn)已在北京、深圳、重慶、成都、南京、福州、鞍山、淄博、南充、泉州、宜昌等49個城市進(jìn)駐近200家門店，成為行業(yè)新銳。1月9日，在《投資者報》發(fā)起的2016年度互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新行業(yè)評選中，神州車閃貸斬獲“2016年中國最受車主信任的汽車抵押貸款品牌”獎項。

致力于“金融改變汽車生活”

神州車閃貸（）是2016年下半年神州優(yōu)車集團(tuán)打造的一站式汽車金融服務(wù)平臺。盡管年輕，但一出生就風(fēng)華正茂，以其比較優(yōu)勢獲得汽車消費信貸市場認(rèn)可。

神州車閃貸去年主要推出了車主貸、按揭車貸款等產(chǎn)品。“車主貸”是其主打的一款汽車消費信貸產(chǎn)品，為有資金需求的個人或企業(yè)車主提供安全、快捷、專業(yè)的貸款服務(wù)，全面覆蓋車輛估值、分期貸款、款項管理、資產(chǎn)變現(xiàn)等業(yè)務(wù)。

除月息最低至0.49%的優(yōu)勢外，神州車閃貸針對放款時間、資金安全、準(zhǔn)入資質(zhì)等客戶實際需求中的痛點，建立了標(biāo)準(zhǔn)化的業(yè)務(wù)運作規(guī)范、全面合理的車輛評估體系、安全快捷的審核機制、成熟嚴(yán)謹(jǐn)?shù)娘L(fēng)控體系，節(jié)約客戶融資成本，幫助客戶實現(xiàn)資產(chǎn)價值最大化，解決小額資金借貸難題，最終實現(xiàn)“金融改變汽車生活”的美好愿景。

據(jù)悉，“車主貸”的可貸額度最高可達(dá)車輛總估值的90%；車主無需押車，達(dá)到貸款、用車兩不誤。還款期限為3個月至3年不等，還款方式靈活、壓力小。按揭車信貸產(chǎn)品是根據(jù)車輛的最高估值，先提供貸款額的40%幫助車主還清車貸尾款，與銀行等金融機構(gòu)解除按揭，待辦完全部手續(xù)后再放款60%。

在開通業(yè)務(wù)的城市，車主可通過神州車閃貸官方網(wǎng)站、免費熱線電話10101000或各城市線下門店等渠道提交貸款申請，并在門店進(jìn)行免費驗車與貸款資質(zhì)審核，神州車閃貸將代為辦理各種手續(xù)，最快兩小時即可放款，放款額度最高可達(dá)50萬元。

以渠道和風(fēng)控優(yōu)勢搶得市場先機

截至2016年9月底，我國汽車保有量達(dá)到1.9億輛。未來一段時間內(nèi)，尤其是三四線城市與農(nóng)村市場的需求增長強勁，汽車保有量仍將保持較高的增幅，這也意味著汽車消費信貸市場存量巨大。然而，國內(nèi)民間從事汽車抵押貸款業(yè)務(wù)的機構(gòu)數(shù)量龐大，競爭日趨激烈，行業(yè)整體服務(wù)水平參差不齊，因此對汽車消費信貸市場的規(guī)范透明有了更高要求。

神州車閃貸相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，汽車消費信貸未來會朝著品牌化、規(guī)?；较虬l(fā)展。通過規(guī)?；档蛦喂P業(yè)務(wù)成本，讓利于車主，保證車主的利益透明和最大程度優(yōu)化。品牌形象是車閃貸業(yè)務(wù)的服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)化和綜合實力體現(xiàn)，尤其是具備較高的風(fēng)險控制能力，這得益于神州租車10年來建成的完備風(fēng)控體系。

篇6

【關(guān)鍵詞】 汽車金融公司個人汽車信貸風(fēng)險管理Credit Metrics模型

一、引言

中國人民銀行1998年正式批準(zhǔn)開展汽車消費信貸業(yè)務(wù)以來，我國的汽車信貸規(guī)模發(fā)展迅速。2001年的全國汽車消費信貸余額為436億元，截至2008年底，全國各金融機構(gòu)共發(fā)放汽車消費貸款余額1583億元，增長了2.63倍。

汽車消費信貸的出現(xiàn)，實現(xiàn)了消費者支付方式由全款支付向分期付款方式的轉(zhuǎn)變。發(fā)達(dá)國家健全的汽車消費法律法規(guī)、完善的信用體系、多元化的信貸模式、一站式人性化的信貸服務(wù)，為汽車消費信貸的迅速發(fā)展提供了良好的市場和法制環(huán)境，為銀行和汽車金融公司的發(fā)展壯大保駕護(hù)航，順應(yīng)了汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展的步伐。

賣者有貨而買者無錢，這是汽車金融業(yè)務(wù)出現(xiàn)并發(fā)展的需求因素；汽車金融公司作為附屬于汽車制造企業(yè)、為中國境內(nèi)的汽車購買者及銷售者提供金融服務(wù)的專業(yè)化服務(wù)公司，可以通過汽車制造商和經(jīng)銷商的市場營銷網(wǎng)絡(luò)，與客戶進(jìn)行接觸和溝通，提供個性化專業(yè)化服務(wù)。作為發(fā)達(dá)國家第二大個人金融服務(wù)項目的汽車消費信貸，在全世界近1.4萬億美元的汽車銷售總額中，已經(jīng)達(dá)到1萬億美元左右，汽車金融公司的汽車消費信貸成為了汽車公司利潤的重要來源。

二、汽車金融公司的地位與業(yè)務(wù)優(yōu)勢

銀行與非銀行金融機構(gòu)在個人汽車信貸業(yè)務(wù)領(lǐng)域內(nèi)的優(yōu)勢和挑戰(zhàn)不盡相同，因此，風(fēng)險防范體系的構(gòu)成要素也各有側(cè)重。

1、汽車金融公司開展汽車消費信貸的優(yōu)勢

汽車金融公司是經(jīng)中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會批準(zhǔn)設(shè)立的、為中國境內(nèi)的汽車購買者及銷售者提供金融服務(wù)的非銀行金融機構(gòu)。汽車金融公司以提高由經(jīng)銷商銷售的新車和二手車在中國的銷售為目的，在銀監(jiān)會審批的經(jīng)營范圍內(nèi)，為經(jīng)銷商提供有競爭力的車輛貸款，為大客戶或個人客戶提供零售汽車消費信貸，以及從事與上述業(yè)務(wù)相關(guān)的其他輔助業(yè)務(wù)。通常，汽車金融公司的主要出資人為生產(chǎn)或銷售汽車整車的企業(yè)或非銀行金融機構(gòu)。因此，汽車金融公司與其品牌建立了緊密的、專屬式的伙伴關(guān)系；一般只為本品牌用戶提供金融服務(wù)，專門針對本品牌用戶量身設(shè)計金融產(chǎn)品。其汽車金融服務(wù)的主要優(yōu)勢有以下幾個方面。

（1）與母公司利益關(guān)聯(lián)度強。汽車行業(yè)具有典型的規(guī)模經(jīng)濟(jì)性，其產(chǎn)量的形成，取決于產(chǎn)能的發(fā)揮和需求的規(guī)模。因此，作為汽車制造商附屬財務(wù)公司的汽車金融公司，與母公司是一個利益共同體，其首要任務(wù)是促進(jìn)母公司汽車的銷售，以保證對汽車業(yè)連續(xù)穩(wěn)定的支持，既追逐利潤，也配合母公司進(jìn)行靈活的資金運作，支持母公司的整體發(fā)展戰(zhàn)略；同時，把經(jīng)銷商當(dāng)作合作伙伴，以降低貸款利率與薄利多銷組合模式擴大企業(yè)收益；而銀行則不然，也很難做到。

（2）經(jīng)營管理專業(yè)化程度高。在服務(wù)過程中，汽車的售前、售中、售后都需要專業(yè)的服務(wù)，這要求融資機構(gòu)在進(jìn)行融資評估時掌握廣博的專業(yè)知識，能對產(chǎn)品進(jìn)行全面細(xì)致的分析和了解；在流程管理中，專業(yè)汽車金融公司能夠針對汽車消費的特點，開發(fā)出專門的風(fēng)險評估模型、抵押登記管理系統(tǒng)、催收系統(tǒng)、不良債權(quán)處理系統(tǒng)等進(jìn)行有效的管理；在業(yè)務(wù)營運中，專業(yè)汽車金融公司有一套標(biāo)準(zhǔn)化的業(yè)務(wù)操作系統(tǒng)，對金融產(chǎn)品的設(shè)計開發(fā)、銷售和售后服務(wù)進(jìn)行管理，不但大大節(jié)省了交易費用，而且大大提高了交易效率，從而贏得了規(guī)模經(jīng)濟(jì)優(yōu)勢。

（3）汽車消費綜合服務(wù)優(yōu)勢。汽車金融公司不僅能幫助終端客戶輕松實現(xiàn)購車夢想，還能讓客戶放心用車。除了為客戶提供購車貸款，還為客戶提供汽車消費過程金融服務(wù)，如保險、燃油、維修、駕車旅行、租賃等服務(wù)。汽車金融公司的綜合服務(wù)將延伸到汽車消費領(lǐng)域，既增強了對客戶的吸引力與還款意愿，還增加了金融服務(wù)的收益，也有利于監(jiān)控和防范客戶風(fēng)險。

（4）汽車消費零售貸款優(yōu)勢。汽車金融公司能為終端用戶和商業(yè)客戶提供專業(yè)化、結(jié)構(gòu)性和多樣性的金融解決方案及相關(guān)服務(wù)。貸款門檻低、手續(xù)簡便：無需貸款購車者提供任何擔(dān)保，沒有戶口限制要求，只要有固定職業(yè)和居所、穩(wěn)定的收入和還款能力、個人信用良好等即可。首付比例低、貸款時間長：首付最低為車價的20%，甚至更低；貸款年限最長可達(dá)5年；無需繳納抵押費，貸款成本低。貸款速度快：審批流程短，提交資料1―7日后客戶就可以提車。

汽車金融公司開展汽車金融服務(wù)的主要短板就是貸款利率偏高：比銀行的同類業(yè)務(wù)的利率高，比商業(yè)銀行高10%～30%。

2、商業(yè)銀行開展汽車消費信貸的局限性

商業(yè)銀行是以經(jīng)營工商業(yè)存、放款為主要業(yè)務(wù)，并以獲取利潤為目的的貨幣經(jīng)營企業(yè)。汽車金融服務(wù)是其貸款業(yè)務(wù)的拓展，而非主營業(yè)務(wù)。因此，其局限性體現(xiàn)在以下幾點。

（1）非專屬性。商業(yè)銀行與汽車制造商和經(jīng)銷商的關(guān)系較為松散，屬于合同關(guān)系，而非利益共同體。

（2）專業(yè)性差。從業(yè)務(wù)的角度看，汽車消費信貸僅為其種類繁多的業(yè)務(wù)之一；從專業(yè)人才的角度看，汽車行業(yè)的專業(yè)性很強，銀行缺乏具有專業(yè)知識和經(jīng)驗的人才。

（3）利潤率低。汽車信貸業(yè)務(wù)的授信操作和控制成本高，審核期長，風(fēng)險較大。

（4）業(yè)務(wù)單一。商業(yè)銀行的相關(guān)產(chǎn)品和服務(wù)相對刻板單一，缺乏相關(guān)的拓展服務(wù)。

三、汽車金融公司的信貸風(fēng)險分析

根據(jù)《巴塞爾協(xié)議》，商業(yè)銀行的風(fēng)險主要來自信用風(fēng)險、市場風(fēng)險、國家和轉(zhuǎn)移風(fēng)險、利率風(fēng)險、流動性風(fēng)險、操作風(fēng)險、法律風(fēng)險、聲譽風(fēng)險等8種。

由圖1可知，汽車金融公司的風(fēng)險主要有源自授信者（汽車金融公司）的操作風(fēng)險、源自受信者（借款人）的信用風(fēng)險和因外部宏觀環(huán)境變化而導(dǎo)致的其他風(fēng)險，本文主要分析前兩種。

1、受信者的信用風(fēng)險

信用風(fēng)險（Credit Risk）又稱違約風(fēng)險，是指交易方未能履行合同中的義務(wù)而造成損失的可能性。受信者因家庭、工作、收入、健康等因素的變化不能按期還款而造成授信者損失的可能性。受信者的信用風(fēng)險主要是由信息不對稱所引起的，信息不對稱會造成逆向選擇和道德風(fēng)險。

逆向選擇發(fā)生在貸款前，是指信貸交易雙方因為信息不對稱導(dǎo)致貸款成本上升，優(yōu)質(zhì)受信者（低信用風(fēng)險）被驅(qū)逐出信貸市場。

道德風(fēng)險是發(fā)生貸款合同簽訂以后，文中是指雖然授信者與受信者在合同簽訂時是信息對稱的，但是在合同簽訂之后授信者（擁有較少信息的人）只能觀測到受信者（有信息較多的人）的行為結(jié)果而無法觀測到受信者行動本身或者無法預(yù)測受信者的行動，從而使受信者有機會利用信息方面的優(yōu)勢給授信者帶來利益損失。如在貸款合同簽訂生效以后，因汽車價格變化導(dǎo)致受信者蓄意拖欠還款。

2、授信者的操作風(fēng)險

操作風(fēng)險是指由于內(nèi)部系統(tǒng)不完善、內(nèi)部工作人員以及外部偶發(fā)事件所導(dǎo)致的資金損失的可能性。在《巴塞爾新資本》協(xié)議中，操作風(fēng)險主要表現(xiàn)為7類：內(nèi)部欺詐、外部欺詐、工作場所安全性、產(chǎn)品及業(yè)務(wù)做法、業(yè)務(wù)中斷和系統(tǒng)失靈、交割及流程管理以及實物資產(chǎn)損壞等。

3、消費類信貸風(fēng)險的成因

（1）信息不對稱的成因。一方面是缺失完整有效的個人征信系統(tǒng)。真實、全面、系統(tǒng)的個人信用信息是一個有效的個人征信系統(tǒng)建立的最基本條件。雖然近年來中國已開始建立個人征信系統(tǒng)，但整個征信系統(tǒng)仍有待改進(jìn)，如央行所建立的征信網(wǎng)只包括了上海和廣東地區(qū)的個人信用信息。總體而言，個人征信系統(tǒng)的缺失主要體現(xiàn)在個人信用信息的不完整上，而目前我國的個人信用信息還太過于分散，并沒有一個全面概括個人信用信息的系統(tǒng)。并且，貸款申請者能夠提供的個人信用資料僅有身份證明、所在單位人事檔案、個人事務(wù)資產(chǎn)證明和存單證明，雖然這些證明能從一定程度上反映一個人的自然以及經(jīng)濟(jì)狀況，但無法客觀評價個人的道德品質(zhì)。

另一方面是缺乏信用評估與資信調(diào)查機構(gòu)。雖然在實際中每個金融機構(gòu)，無論是銀行還是汽車金融公司，都會對貸款申請者進(jìn)行信用分級，但是不同金融機構(gòu)會有不同的信用分級標(biāo)準(zhǔn)，業(yè)內(nèi)尚沒有統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)去評估貸款申請者的信用狀況。由于統(tǒng)一的信用評估標(biāo)準(zhǔn)的缺失，自然就沒有專業(yè)和權(quán)威的資信調(diào)查機構(gòu)。

（2）汽車金融公司操作風(fēng)險的成因。一方面是源于貸款審批人的主觀判斷。由于目前中國仍沒有一個較全面有效的個人征信系統(tǒng)，汽車金融公司對于貸款申請者信用風(fēng)險的判斷主要是建立在國家現(xiàn)行的個人征信系統(tǒng)和有合作的商業(yè)銀行內(nèi)部信用信息系統(tǒng)基礎(chǔ)上的。但當(dāng)這兩個信息來源無法提供確切的信用信息時，對于貸款申請者信用風(fēng)險的判斷是建立在貸款審批人員的主觀判斷之上的，由此就產(chǎn)生了操作風(fēng)險。

另一方面是風(fēng)險預(yù)警機制尚不完善。我國汽車金融公司是2004年剛剛興起的，汽車金融風(fēng)險管理仍處于初級階段，在使用量化模型來度量風(fēng)險和預(yù)警風(fēng)險方面仍舊十分不成熟。如經(jīng)濟(jì)環(huán)境對于汽車金融風(fēng)險的影響的研究仍舊十分欠缺，所以有關(guān)數(shù)理模型參數(shù)的設(shè)置仍舊存在障礙。

（3）相關(guān)法律條款不健全。雖然有關(guān)部門頒布了《汽車金融公司管理辦法》、《汽車消費貸款管理辦法》等條規(guī)，但這些法律層次依舊不高，且缺乏可操作的保障措施?，F(xiàn)行的法律條規(guī)主要是針對法人制定的，很少有針對于個人消費貸款的專項條款，對失信、違約等行為的處理辦法不具體、不全面，使汽車金融公司在個人汽車消費信貸上缺乏法律和制度的系統(tǒng)性約束和保護(hù)，對所出現(xiàn)的問題往往無法適從。

四、汽車個人信貸風(fēng)險的定量分析

目前國際上運用較多的現(xiàn)代信用風(fēng)險度量模型主要有：KMV公司的KMV模型、JP摩根的信用度量術(shù)模型（Cedit Metrics Model）、麥肯錫公司的宏觀模擬模型（Credit Portfolio View）、瑞士信貸銀行的信用風(fēng)險附加法模型（Credit Risk+）、死亡率模型（Mortality Rate）等。本文則運用Credit Metrics模型對汽車金融公司開展個人信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險進(jìn)行分析。

1、Credit Metrics模型

Credit Metrics模型是J.P.摩根1997年推出的用于度量信用風(fēng)險的風(fēng)險管理產(chǎn)品，是一種基于風(fēng)險機制VaR（Value-at-Risk）方法的信用風(fēng)險管理模型，該模型用簡單的期望和標(biāo)準(zhǔn)差來表征資產(chǎn)信用風(fēng)險的變化，通過計算在確定的置信水平下信用資產(chǎn)的最大損失額，將Var方法引入到信用風(fēng)險管理中來。模型的核心思想是組合價值的變化不僅受到債務(wù)人違約的影響，而且還會受到債務(wù)人信用等級轉(zhuǎn)移的影響。

2、模型參數(shù)的選取

根據(jù)年齡、婚姻等個人自然狀況、單位經(jīng)濟(jì)狀況和行業(yè)發(fā)展前景等職業(yè)情況，以及家庭收入、存款余額等對貸款申請人進(jìn)行評分，并根據(jù)得分對貸款申請人進(jìn)行評級，得到各貸款申請人的信用評級（見表1）。

3、信用評級轉(zhuǎn)移矩陣

債務(wù)人的信用評級會因信用事件而發(fā)生轉(zhuǎn)移：有利的信用事件會使下一期的信用評級上升；相反，不利的信用事件則會使下一期的信用評級下降，最極端的一種狀態(tài)就是違約。債務(wù)人的信用評級發(fā)生轉(zhuǎn)移的概率可以用信用評級轉(zhuǎn)移矩陣來表示（見表2）。

4、合同金貼現(xiàn)矩陣

根據(jù)各種信用等級的公司債券的第一年遠(yuǎn)期零息票利率可以得出合同現(xiàn)金流的貼現(xiàn)率表（見表3）。

5、貸款回收率

若債務(wù)人違約，貸款就不會再產(chǎn)生已承諾的還貸現(xiàn)金流，貸款的殘值能收回的價值就取決于貸款的回收率和資產(chǎn)的優(yōu)先權(quán)等級。優(yōu)先權(quán)等級不同，貸款在違約時的回收率也不同；優(yōu)先權(quán)等級越高，貸款違約時按貸款面值計算的回收率也越高（見表4）。

額；再對上述現(xiàn)金流使用遠(yuǎn)期利率進(jìn)行貼現(xiàn)，假設(shè)貸款申請人處于AAA級，則使用AAA級的合同金貼現(xiàn)率，且貸款期限為3年（36個月）；AAA級的貸款申請者在以后仍舊為AAA級時的貸款價值：A1。對于一年末發(fā)生違約情況下的貸款價值按照“本金×貸款回收率”來計算。而對于實際中一個貸款案例（本金35，000，年利率6.2%）而言，可以得出關(guān)于各個評級的申請者在一年末各個評級的貸款價值表格（見表5），進(jìn)而得出貸款年末的均值μ=16036以及其標(biāo)準(zhǔn)差σ=356.2。在正態(tài)分布下，未來一年X%的VaR為σa為標(biāo)準(zhǔn)正態(tài)分布95%所對應(yīng)的值，如5%對應(yīng)于1.65），得到95%的概率下的VAR。

五、結(jié)論

汽車金融公司開展個人汽車消費貸款業(yè)務(wù)需求呈上升趨勢，其市場發(fā)展空間很大，值得汽車金融公司著力開發(fā)個人汽車消費業(yè)務(wù)。

針對授信者的操作風(fēng)險，則需要從建立健全法律法規(guī)、完善汽車金融公司自身管理體系和風(fēng)險預(yù)警機制等方面進(jìn)行系統(tǒng)性思考，研究集成完善的方法和手段，達(dá)到風(fēng)險受控的目的。

針對因汽車金融公司貸款便捷性所伴隨的受信者信用風(fēng)險的上升，應(yīng)采取組合型風(fēng)險防范體系，特別需要提出的是在客戶靜態(tài)信用評價的基礎(chǔ)上，充分挖掘信用等級評價要素，不同的要素賦予不同的信用權(quán)重。根據(jù)靜態(tài)信用評價和信用等級轉(zhuǎn)移矩陣的信息提示，細(xì)分客戶群，從而有效降低信用風(fēng)險所帶來的資金損失，即對于信用等級呈上升趨勢的客戶，即使靜態(tài)分析的信用等級并非最佳，也要重點關(guān)注和改善客戶關(guān)系管理；對于信用等級呈下降趨勢的客戶，即使是靜態(tài)分析的信用等級最佳，也應(yīng)考慮附加風(fēng)險系數(shù)。

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篇7

（一汽汽車金融有限公司，吉林 長春 130118）

摘 要：筆者將探討汽車金融盈利模式的涵義，并詳盡探討了中國汽車金融業(yè)的三類盈利模式，并融合其實際特征提出改良的意見。通過對我國汽車金融盈利模式的研究，筆者希望能夠幫助相關(guān)人士梳理我國汽車金融業(yè)的發(fā)展脈絡(luò)，幫助企業(yè)獲得新的利潤增長點。

關(guān)鍵詞 ：汽車金融；盈利模式；研究

中圖分類號：F832.4 文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A 文章編號：1000-8772-（2015）02-0047-02

繼通用、福特、大眾等汽車巨擘在中國開設(shè)汽車金融企業(yè)后，愈來愈多的國家汽車企業(yè)、地區(qū)政府、金融機構(gòu)等開始不斷開設(shè)汽車金融企業(yè)，力圖在汽車市場占取更多的市場份額，并使自身立于不敗之地。然而，與老牌的汽車巨擘企業(yè)下轄的汽車金融企業(yè)比較，我國的汽車金融企業(yè)在資金投入、管控歷練、風(fēng)險預(yù)防等關(guān)鍵環(huán)節(jié)都存在漏洞。為了變更這一情況，中國的汽車金融企業(yè)應(yīng)融合本身的特征，采用與中國汽車消費市場相契合的盈利模式。筆者將在下文中進(jìn)行詳細(xì)闡述。

一、汽車金融盈利模式涵義

汽車金融盈利模式包括汽車信貸利差模式、出租利潤模式、保險利潤模式、養(yǎng)護(hù)模式、購車?yán)碡斈Ｊ降?，但是說到底。汽車金融的誕生，目的是刺激車輛銷售、打造行業(yè)內(nèi)口碑、減少大眾的購買壓力。

當(dāng)汽車這種內(nèi)涵價值較大的物品的消費變得更加普及后，資金流的分配就必然會出現(xiàn)問題。以常規(guī)的汽車消費信貸為實例進(jìn)行說明，當(dāng)人們訂立信貸合同時，就使人們每個月還貸的數(shù)額以及時間固定下來，可以為汽車企業(yè)帶去穩(wěn)定的資金流。然而從汽車金融企業(yè)本身來講，它沒有辦法預(yù)判未來的整體營銷狀況，這就會使汽車金融企業(yè)在調(diào)整盈利手段時變得左右為難。

從投資視角來看，汽車金融企業(yè)的資金流的匹配也有問題。這是由于常規(guī)投資都有數(shù)額大、周期長的特征。而汽車金融企業(yè)大部分的現(xiàn)金流是透過營銷實現(xiàn)的，它是由單一用戶每月的本金和利息匯集而來。因此，要靈活運用盈利模式為公司創(chuàng)造利益。

二、中國汽車金融盈利模式研究

受策略法律、大眾消費習(xí)慣以及資金數(shù)額等元素的制約，中國的汽車金融業(yè)的盈利模式較為單調(diào)，其最關(guān)鍵的營銷活動就是汽車消費信貸，極少牽涉到融資租用以及汽車金融派生品等領(lǐng)域。依據(jù)在汽車信貸下發(fā)歷程中所擔(dān)負(fù)的責(zé)任來區(qū)分，我國的汽車金融盈利模式能夠劃分成：以商業(yè)銀行為框架的直接盈利模式、以經(jīng)銷商為框架的間接盈利模式及以汽車金融企業(yè)引導(dǎo)的信貸盈利模式。

1.以商業(yè)銀行為框架的直接盈利模式

該模式是指消費者能夠直接向商業(yè)銀行遞交相關(guān)的汽車信貸的有關(guān)材料，在經(jīng)過調(diào)研、審查和批復(fù)后，商業(yè)銀行將決定是不是發(fā)放貸款給消費者。假如可以發(fā)放信貸，商業(yè)銀行應(yīng)與消費者訂立借貸合同、擔(dān)保合同。貸款人在與該商業(yè)銀行合作的汽車銷售商處挑選并購買汽車，而汽車賬款則由商業(yè)銀行劃歸汽車銷售商。

這類模式的特征是商業(yè)銀行與客戶是面對面的，商業(yè)銀行能夠運用金融體系內(nèi)部的征信體系查驗用戶的資信狀況，并對用戶的資金使用情況進(jìn)行匯總，最大程度地避免信貸風(fēng)險。

上面已經(jīng)提及，該模式由商業(yè)商業(yè)銀行、汽車銷售商以及保險公司三個行業(yè)構(gòu)成。當(dāng)前，大部分的商業(yè)銀行都展開了汽車消費貸款業(yè)務(wù)。這類模式的優(yōu)勢是減少了中間流程，加強了貸款的管控；商業(yè)銀行能夠利用長期運營累積起來的客戶資信狀況對車輛購買者實施信用考評，還能和房屋信貸捆綁營銷以降低風(fēng)險發(fā)生的幾率。商業(yè)銀行以其資金規(guī)模大，開設(shè)網(wǎng)點多，本金較低的并且歸還信貸的途徑較多等諸多優(yōu)點，吸引大量用戶，且收取用戶的利息也較多。

2.經(jīng)銷商為框架的間接盈利模式

這個模式由汽車銷售商為主要框架。該模式是由購車人向既定品牌的銷售商問詢并挑選具體車輛型號，并遞交分期付款材料；銷售商對用戶的信用評估進(jìn)行初步審定，并實施保險申報以及記載，并向金融機構(gòu)遞送材料并為用戶完善信貸手續(xù)，銀行再一次審定材料。假如透過信貸申報則購車人付完首付，三方訂立信貸合同，用戶提取車輛，銷售商替代金融機構(gòu)收回貸款利息。

在該種模式中，銷售商應(yīng)不單單扮演一個汽車營銷人的角色，還要扮演個體資信的管控人以及風(fēng)險管控人的角色。金融機構(gòu)不直面用戶，而是通過銷售商與用戶建立信貸關(guān)系。

這類模式的優(yōu)勢在于：因為銷售商對下轄的汽車的特性及購車人的需要都較為了解，它能為購車人供應(yīng)更為仔細(xì)、更為具體的一條龍服務(wù)。對銷售商來講，因為擔(dān)負(fù)了一部分的風(fēng)險并在信用考評方面付出了代價，所以能夠獲取2%～4%的手續(xù)費。

3.汽車金融企業(yè)引導(dǎo)的信貸盈利模式

汽車金融企業(yè)正積極開展汽車消費信貸活動以及其他類的汽車金融活動，據(jù)中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，到2013年，我國已創(chuàng)立了18家專門的汽車金融信貸企業(yè)，其目的是為附屬汽車建造商的商品提供金融支撐。汽車金融企業(yè)的最明顯的特征就是專業(yè)化，申請信貸的手續(xù)較為簡捷，信貸審查和批復(fù)較快，針對用戶的服務(wù)質(zhì)量也較高。并且與商業(yè)銀行不一樣的是，購車人在汽車金融企業(yè)申請信貸不必用房屋作為抵押，且貸款過程周期更短、效率更高。當(dāng)前，歷經(jīng)多年的發(fā)展，汽車金融企業(yè)引導(dǎo)的信貸盈利模式已走上了良性發(fā)展軌道，并大大提升了總公司的新車營銷量。

該類貸款盈利模式較為便捷，購車人必須先在汽車營銷企業(yè)挑選稱心的車輛類型，并遞送申請材料給汽車營銷企業(yè)，并將必須提供的證明資料等交由汽車金融企業(yè)審查和核對，然后汽車金融企業(yè)對用戶的資信狀況進(jìn)行評級—而在情況了解不全面的情況下應(yīng)登門拜訪。假如通過了審查和核對，購車人繳納首付，并訂立信貸合約，最后提取車輛。購車人應(yīng)依照所簽訂的合約分期歸還信貸。汽車金融企業(yè)的信貸模式便捷，大大提升了車輛銷售效率。

三、創(chuàng)新性盈利模式

在汽車銷售信貸市場中，除去上述較為通用的盈利模式外，我國創(chuàng)新性的金融盈利模式也開始“嶄露頭角”。

1.增值盈利模式

汽車消費牽涉的金融服務(wù)繁多，如果消費者提早在汽車金融服務(wù)公司存進(jìn)一定比率的購車儲蓄，就能夠更快、更實惠地獲取購車貸款。

除開購車信貸外，還包括汽車消費過程中的金融服務(wù)。消費者能夠向汽車金融機構(gòu)申請汽車融資租賃。租用到期后，可以選擇繼續(xù)留用或置換新車，汽車養(yǎng)護(hù)費用也由提供租賃方承擔(dān)；消費者能夠獲取汽車公司下發(fā)的專業(yè)信用卡，累計刷卡到一定額度后，可以得到買車優(yōu)惠，抑或取得與轎車相關(guān)的旅游小額貸款等回饋。

另外，汽車金融公司還會提供全套汽車養(yǎng)護(hù)預(yù)案，以協(xié)助用戶獲取性價比高的及時修理服務(wù)，修理費用可以在分期付款中歸還。這樣的人性化設(shè)計獲得了無數(shù)客戶的青睞。

這就是增值盈利模式，我國的創(chuàng)新性汽車金融模式應(yīng)該借鑒增值盈利模式的先進(jìn)理念與經(jīng)驗。而通過不懈的努力和研發(fā)，我國目前已經(jīng)開始使用增值盈利模式，這樣的盈利模式能夠為汽車金融企業(yè)帶來一定的利潤。

2.冀東模式

冀東模式是龐大汽貿(mào)集團(tuán)股份有限公司于上世紀(jì)末與中國銀行唐山分行創(chuàng)立的汽車消費貸款模式。該模式下金融機構(gòu)為資金的供應(yīng)人，風(fēng)險則由龐大集團(tuán)全過程監(jiān)督和控制。為了管控風(fēng)險，龐大創(chuàng)設(shè)了以全球衛(wèi)星定位系統(tǒng)為中心的風(fēng)險預(yù)防系統(tǒng)，這也是冀東模式得以發(fā)展壯大的根本原因。

透過一部分的風(fēng)險預(yù)防舉措，龐大集團(tuán)產(chǎn)生信貸呆賬和還賬的幾率極小，不良信貸率從2004年的0.13%降低到了0.06%，伙伴銀行的風(fēng)險率為0，最大限度地管控了風(fēng)險。而從購車人的視角來說，車內(nèi)的全球衛(wèi)星定位系統(tǒng)擁有的導(dǎo)航、信息查閱以及野外援救等人性化設(shè)計，也提升了用戶的舒適度，龐大集團(tuán)還借機拓展了營銷范疇。

四、結(jié)語

汽車金融服務(wù)行業(yè)是當(dāng)代服務(wù)業(yè)中的重要構(gòu)成元素，它是否能獲得快速發(fā)展，將左右我國汽車領(lǐng)域的發(fā)展和壯大，而它的可持續(xù)發(fā)展又依仗科學(xué)的盈利模式。目前我國的汽車金融盈利模式還是大量集中于汽車銷售環(huán)節(jié)，應(yīng)逐漸開發(fā)汽車售后的金融服務(wù)，研發(fā)出適合本國特色的盈利模式。

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篇8

關(guān)鍵詞：汽車 金融 資金鏈

20世紀(jì)初期，隨著汽車行業(yè)的發(fā)展和用戶可以分期付款買汽車的實現(xiàn)，汽車金融服務(wù)行業(yè)也隨之產(chǎn)生。其不但實現(xiàn)了長期分次付款的買賣方式，而且打破了傳統(tǒng)的汽車買賣方式。這樣的變革，雖然提高了汽車行業(yè)的銷售量以及調(diào)動了汽車制造商的積極性，但在汽車制造商的資金周轉(zhuǎn)方面，造成了很大的困難，無形中給制造商增加了資金壓力。面對這種壓力，汽車生產(chǎn)廠家不得不想盡一切可以解決問題的方法。想要刺激市場購買力，就必須生產(chǎn)出讓顧客愿意購買的產(chǎn)品，所以汽車生產(chǎn)廠家就從產(chǎn)品服務(wù)的創(chuàng)新方面去尋找機遇和解決資金周轉(zhuǎn)的困境，所以汽車金融服務(wù)行業(yè)就隨之產(chǎn)生，形成了一個“融集資金―銀行信貸―信用管理”的完整的體系。

一、我國汽車金融資金供需現(xiàn)狀

我國汽車金融的資金鏈，主要包括了資金的籌集和運用兩方面。一方面，資金的管理模式和籌集是汽車金融的資金鏈的關(guān)鍵。另一方面，其關(guān)鍵是進(jìn)行資金的投資外放，把汽車產(chǎn)品的生產(chǎn)和銷售作為載體，以汽車的銷售促進(jìn)汽車的生產(chǎn)，推動汽車行業(yè)的發(fā)展。

（一）我國汽車金融信貸主要的資金來源

目前，針對我國的國情，金融行業(yè)的主導(dǎo)是銀行，國家對汽車金融服務(wù)進(jìn)行宏觀調(diào)控是首先從銀行開始的。我國汽車金融服務(wù)和其他經(jīng)營汽車金融的非銀行機構(gòu)投放的資金也都是源自銀行的，可見銀行在我國汽車金融行業(yè)是非常重要的。在汽車產(chǎn)業(yè)和服務(wù)市場的背景下，隨著時間的推移，我國開始允許外資汽車廠成立汽車金融公司，有利于引進(jìn)國外汽車融資業(yè)務(wù)的先進(jìn)經(jīng)驗，使我國消費者接受金融服務(wù)時有更多的選擇。我國本土的汽車金融正在逐漸探索和完善著汽車廠商和銀行等金融機構(gòu)合作建立汽車金融公司的模式。

運作汽車金融機構(gòu)，不但可以創(chuàng)新汽車金融服務(wù)產(chǎn)品，發(fā)展壯大汽車金融服務(wù)市場，而且汽車金融服務(wù)市場和專業(yè)化機構(gòu)的運作是相鋪相成的關(guān)系，其為專業(yè)化機構(gòu)的運作提供更大的賺足利益的空間，使汽車金融服務(wù)得到了發(fā)展壯大，形成了一種良性循環(huán)的發(fā)展模式。我國汽車金融要把汽車金融公司作為主體，不但可以充分利用廠商的汽車金融公司本身具有的優(yōu)勢，還可以使金融機構(gòu)能參與汽車金融業(yè)務(wù)的競爭和創(chuàng)新產(chǎn)品，從而建立健全汽車金融市場結(jié)構(gòu)體系。目前國內(nèi)汽車金融公司主要通過兩個途徑來融資：一是接受境內(nèi)股東單位3個月以上期限的存款；二是向金融機構(gòu)借款。2009年8月31日，央行和銀監(jiān)會聯(lián)合制定并公告，允許符合條件的金融租賃公司和汽車金融公司發(fā)行金融債券，并明確規(guī)定了申請發(fā)行金融債券的具體條件。允許汽車金融公司發(fā)債，有利于拓寬其融資渠道。但是汽車金融公司的資金的主要來源仍然是股東存款和商業(yè)銀行貸款，這是由于我國的債券市場還有很多的弊端，還有待發(fā)展。

（二）我國面向消費者的汽車金融產(chǎn)品

目前，我國汽車金融服務(wù)的機構(gòu)主要有專業(yè)的汽車金融服務(wù)公司、商業(yè)銀行和汽車租賃公司。其中，我國汽車金融服務(wù)的大部分是商業(yè)銀行。國內(nèi)所有的汽車貸款和金融服務(wù)業(yè)務(wù)幾乎被四大國有商業(yè)銀行和其他股份制銀行壟斷了。另一方面，國外的資金和汽車產(chǎn)品已經(jīng)融入到我國汽車金融業(yè)中來，給我國的汽車金融行業(yè)造成了極大沖擊，增加了競爭的激烈。我國的汽車金融還有很多問題，如其產(chǎn)品的設(shè)計單一，資金運用十分有限。汽車金融服務(wù)產(chǎn)品基本上還只是停留在輔助汽車銷售的環(huán)節(jié)，基本沒有涉及銷售之后的服務(wù)。

二、我國汽車金融的資金鏈存在的問題

目前，我國汽車消費信貸的機構(gòu)主要有商業(yè)銀行與非銀行金融機構(gòu)這兩種機構(gòu)。汽車金融已經(jīng)開始蓬勃發(fā)展，我國汽車金融市場還是以商業(yè)銀行為主。據(jù)人民銀行統(tǒng)計，截至2008年年底，全國各金融機構(gòu)共發(fā)放汽車消費貸款余額1583億元，而截至2011年年底，汽車金融消費金融市場余額已突破3000億元。據(jù)專業(yè)在線貸款交易平臺統(tǒng)計，2012年上半年汽車貸款市場業(yè)務(wù)額增長超過30%。其中各類商業(yè)銀行余額總計達(dá)65%以上，汽車金融公司勉強達(dá)到20%的市場份額，而其他機構(gòu)更不用多說，所占市場份額比例更少。這種相對單一的汽車消費信貸的機構(gòu)模式不但阻礙汽車業(yè)與金融業(yè)的發(fā)展，而且也無法滿足消費者的各種各樣的服務(wù)需求。商業(yè)銀行，汽車金融公司和其他金融機構(gòu)共同競爭的完整體系是一個健全的汽車金融市場所必須擁有的。

我國目前汽車消費信貸狀況對于汽車金融業(yè)的發(fā)展是非常不利的，其局限性表現(xiàn)在兩個方面：一是專業(yè)性不足。祝文華在其著作《商業(yè)銀行對于汽車金融產(chǎn)業(yè)的影響》中提到：“由于商業(yè)銀行在汽車方面有很多問題，缺乏專業(yè)性，在與消費者進(jìn)行溝通的時候無法深入，市場產(chǎn)品創(chuàng)新的靈活度不夠，所以汽車金融服務(wù)不是只有銀行就能夠完成的，還需要其他的金融機構(gòu)的參與。”二是發(fā)展的動力不夠。銀行的信貸服務(wù)是有一定的寬度的，對汽車信貸來說是沒有專業(yè)性的，銀行的汽車消費信貸業(yè)務(wù)利潤率不高，這就使得汽車消費信貸業(yè)務(wù)的開展成本逐漸增加，這些問題都嚴(yán)重阻礙了汽車消費信貸業(yè)務(wù)的發(fā)展。

三、對策

國外的汽車金融市場的發(fā)展是非常好的，這值得借鑒，而中國的汽車金融市場是一個巨大的寶庫，有著很大的發(fā)展?jié)摿?。美國、歐洲與日本在汽車金融方面各具特色。

美國的汽車金融行業(yè)在100多年的發(fā)展創(chuàng)新下，汽車消費信貸種類繁多，業(yè)務(wù)發(fā)展模式眾多，除了傳統(tǒng)的長期分次付款和儲存貨物融集資金模式之外，融集資金和租賃、購買汽車作為儲蓄的一種方式、在汽車的所有消費上購買保險以及信用卡、汽車應(yīng)收賬款保理等汽車消費過程中的金融服務(wù)全部都有。目前，美國汽車金融市場信貸是消費者最主要的購買方式之一，信貸滲透率也已達(dá)到80%。日本的服務(wù)非常便捷。日本的汽車金融已進(jìn)入了穩(wěn)定發(fā)展的時期。而這么多年的金融服務(wù)經(jīng)驗和其品牌資產(chǎn)的積累，已經(jīng)走在了整個市場中的前沿。其獨特的創(chuàng)新服務(wù)，給了汽車金融服務(wù)行業(yè)更加便捷的發(fā)展很大的啟迪，這其中包括：客戶可在日本國內(nèi)很多的大城市，申請和辦理專業(yè)汽車金融服務(wù)的信貸業(yè)務(wù)、使客戶體驗到最方便最便捷的金融服務(wù)，最有效率用時最少的申請審批程序，從客戶申請開始到得到貸款有時最快只要1個小時左右，甚至差不多兩天就可以提車。這都是非常好的精華，值得我們?nèi)W(xué)習(xí)和借鑒的。

中國汽車金融想要發(fā)展起來，就必須增強自主創(chuàng)新的能力。在此提出以下幾點，雖不是很成熟，但可以起到拋磚引玉的作用。1、建立競爭合作關(guān)系，向汽車制造和規(guī)模小和沒有建立汽車金融公司的商用車品牌經(jīng)銷商發(fā)放貸款。應(yīng)當(dāng)對于運轉(zhuǎn)資金不足的問題提出解決的辦法，建立競爭機制，吸引規(guī)模小的汽車公司投資合作。2、以建立互補聯(lián)盟或者競爭聯(lián)盟，聯(lián)盟的加入，既提高了資本的數(shù)量，又增加了業(yè)務(wù)的數(shù)量，一舉多得。例如，通用金融公司為了實現(xiàn)對通用乘用車與福田商用車的全系列貸款覆蓋，邀請了福田汽車公司入股，這是互補聯(lián)盟。通用金融公司為了實現(xiàn)對抗大眾、豐田等公司的目的，邀請奇瑞汽車公司合作，這是競爭聯(lián)盟。不斷的強化經(jīng)銷商的貸款業(yè)務(wù)份額，支持優(yōu)秀經(jīng)銷商增加周轉(zhuǎn)車輛、庫存配件、4S店建設(shè)等，這樣不但增強了汽車廠商的網(wǎng)絡(luò)經(jīng)銷競爭力，同時建立了經(jīng)銷商為汽車金融公司服務(wù)的開始。3、建立融資母公司，設(shè)立股東制，這和北汽投資公司很相似?？梢酝ㄟ^股東的各種融資手段，實現(xiàn)持續(xù)的資本輸入，解決資金運行周轉(zhuǎn)的問題。4、可以建立合作機制，打破區(qū)域性的限制?？梢詭准医鹑诠局g建立聯(lián)合作業(yè)解決不能夠建立異地分支機構(gòu)的問題，達(dá)到實現(xiàn)互為分支機構(gòu)的操作的目的，這是互惠互利的。

參考文獻(xiàn)：

[1]劉許明.對中國建立汽車金融公司的思考[J].北京汽車，2010

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關(guān)鍵詞：汽車金融公司；發(fā)展模式；金融服務(wù)業(yè)；發(fā)展對策

中圖分類號：F2文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A文章編號：1672-3198（2013）08-0014-02

1引言

1.1汽車金融公司概述

汽車金融公司從誕生至今已有近百年歷史，它最早起源于美國通用汽車公司設(shè)立的通用汽車票據(jù)承兌公司。在國外，汽車金融公司是汽車企業(yè)為促進(jìn)企業(yè)銷售、改善企業(yè)經(jīng)營服務(wù)、提高企業(yè)資本運作效率而出資設(shè)立的與汽車銷售有關(guān)的服務(wù)于母公司、經(jīng)銷商、股東和客戶的金融服務(wù)機構(gòu)。而在我國，汽車金融公司指經(jīng)中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會依據(jù)有關(guān)法律、行政法規(guī)和本辦法規(guī)定批準(zhǔn)設(shè)立的，為中國境內(nèi)的汽車購買者及銷售者提供貸款的非銀行金融企業(yè)法人。二者雖定義不同，但其性質(zhì)都是通過資本運作為汽車產(chǎn)業(yè)提供專門的金融服務(wù)的公司，旨在促進(jìn)汽車產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。

1.2文獻(xiàn)綜述

針對選題，我利用中國網(wǎng)絡(luò)文獻(xiàn)學(xué)術(shù)出版總庫搜索引擎，對期刊中相關(guān)文章進(jìn)行了閱讀分析，對已有的汽車金融公司的研究成果進(jìn)行了整理。

在我國的汽車金融公司的發(fā)展現(xiàn)狀方面，各文章表述大體一致，主要是依托商業(yè)銀行、專業(yè)汽車金融公司、汽車集團(tuán)的財務(wù)公司通過對銷售商、生產(chǎn)商貸款進(jìn)行業(yè)務(wù)活動。

而在汽車公司的發(fā)展戰(zhàn)略上，許多人提出了不同的建議，其中幾個有代表性的表述如下：

宋炳坤在《當(dāng)前汽車金融公司發(fā)展策略分析》一文中指出，汽車金融公司應(yīng)該利用其專業(yè)化的優(yōu)勢，進(jìn)行電子化建設(shè)，與生產(chǎn)商、經(jīng)銷商、維修商協(xié)商建立一個便捷系統(tǒng)的網(wǎng)絡(luò)，利用網(wǎng)絡(luò)技術(shù)進(jìn)行資金的融通，更好地提供服務(wù)；還應(yīng)創(chuàng)新業(yè)務(wù)操作模式，通過貸款運作形式創(chuàng)新、二手車回購、新舊車置換等方式促進(jìn)公司發(fā)展，還應(yīng)建立安全快捷的貸款業(yè)務(wù)管理和操作機制等。

馮麗娜、董娟在《對發(fā)展我國汽車金融公司的思考》一文中指出，汽車金融公司的發(fā)展應(yīng)該通過建立健全我國社會信用體系，為汽車金融公司的發(fā)展?fàn)I造良好的社會信用條件；與商業(yè)銀行等金融機構(gòu)合作，利用汽車金融公司和其他金融機構(gòu)的優(yōu)勢互補，發(fā)展壯大自己的業(yè)務(wù)；采取積極的措施克服資金來源、成本等因素的限制的方式進(jìn)行。

王麗輝、張宗浩在《淺論我國汽車金融公司的發(fā)展》一文中認(rèn)為，應(yīng)該通過加快我國信用評估體系的建設(shè)、取消政策上的限制、加強汽車金融公司與商業(yè)銀行的合作以及完善相關(guān)的法律法規(guī)來促進(jìn)汽車金融公司的發(fā)展，文中強調(diào)了汽車金融公司與商業(yè)銀行合作的重要性，一方面商業(yè)銀行擁有完備的運行體系以及客戶資料，另一方面汽車金融公司具有專業(yè)化優(yōu)勢，二者通過合作可以獲得雙贏。

李江天、林家華在《入世以來我國汽車金融公司的發(fā)展研究》一文中指出，汽車金融公司除了加強與商業(yè)銀行的合作、以及拓寬業(yè)務(wù)之外，還應(yīng)該服務(wù)于國內(nèi)汽車企業(yè)國際化經(jīng)營以及服務(wù)于自主品牌汽車企業(yè)的政策引導(dǎo)，注重了與經(jīng)濟(jì)全球化的背景與國內(nèi)自主品牌發(fā)展的結(jié)合，從而更有利于汽車金融公司的發(fā)展。

通過以上已有的政策建議我們可以看出，我國汽車金融公司的發(fā)展建議可以總結(jié)為建立良好的信貸機制、加強與商業(yè)銀行的合作、拓寬業(yè)務(wù)活動等方面。而我認(rèn)為在這些研究成果的基礎(chǔ)上，我們更應(yīng)該深入探討具體的業(yè)務(wù)形式以及放寬國家對汽車金融公司的政策限制，這樣才能切實有效地促進(jìn)我國汽車金融公司的發(fā)展。

2我國汽車金融公司發(fā)展現(xiàn)狀

2.1我國汽車金融業(yè)當(dāng)前格局

截至2006年7月底，我國已經(jīng)獲準(zhǔn)成立的汽車金融公司共有6家：分別為上汽通用汽車金融有限責(zé)任公司（GMAC）、大眾汽車金融（中國）有限公司、豐田汽車金融（中國）有限公司、福特（中國）汽車信貸公司、戴-克集團(tuán)金融有限責(zé)任公司和東風(fēng)標(biāo)致雪鐵龍汽車金融公司。除了這幾家汽車金融公司，汽車金融行業(yè)還存在幾種形式：由商業(yè)銀行開展的汽車金融業(yè)務(wù)，按照國內(nèi)通用的信貸模式，商業(yè)銀行作為汽車交易的第三方向客戶提供車貸服務(wù)；像通用這種拓展綜合性業(yè)務(wù)的集團(tuán)，采取類似于銀行的多品牌客戶經(jīng)營戰(zhàn)略；以經(jīng)銷商為信貸服務(wù)主體，汽車經(jīng)銷商通過與保險公司合作為客戶提供汽車信貸服務(wù)。

2.2我國汽車金融公司發(fā)展的優(yōu)勢

汽車金融公司在我國雖然處于初級發(fā)展階段，但是其在我國的發(fā)展有著許多的優(yōu)勢，具體表現(xiàn)在：經(jīng)濟(jì)環(huán)境方面，隨著我國經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，汽車產(chǎn)業(yè)處于一個加速發(fā)展期，人們對汽車的消費需求逐步上升，汽車金融公司的發(fā)展成為一種趨勢，并且伴隨著我國金融制度的發(fā)展，汽車金融公司一定會進(jìn)一步完善，有著較好的市場前景；公司自身特點方面，汽車金融公司具有專業(yè)化的特點，與銀行等傳統(tǒng)的金融服務(wù)機構(gòu)相比，其對于汽車的銷售維修都有著自身的專業(yè)化優(yōu)勢，有利于更有效地搭建進(jìn)行消費者與生產(chǎn)商、商雙方溝通的橋梁，為消費者提供最專業(yè)的服務(wù)；與國際的聯(lián)系方面，伴隨著經(jīng)濟(jì)全球化的發(fā)展以及我國加入世界貿(mào)易組織，我國與世界的經(jīng)濟(jì)聯(lián)系日益密切，在汽車產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域誕生了許多合資廠家以及運用國外技術(shù)的自主品牌，在與國外的汽車廠商合作時，汽車金融公司有著巨大的發(fā)展?jié)摿Α?/p>

2.3我國汽車金融公司發(fā)展的制約因素

2.3.1我國信用體制不完善

一個完善的信用體系是汽車金融公司發(fā)展的重要基礎(chǔ)，但是由于我國處在市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展的初期，其信用體制的發(fā)展并不完善，消費者信用記錄分散，沒有形成一個規(guī)范的體系，這使得汽車金融公司難以掌握完整的客戶的相關(guān)收入、信用等情況，而如果是由汽車金融公司自己去收集這些資料，顯然會增加其經(jīng)營成本，不利于其發(fā)展。另外信用體制的不健全會導(dǎo)致個人在作出行為決策時會產(chǎn)生逆向選擇與道德風(fēng)險，這會嚴(yán)重制約汽車金融公司的產(chǎn)品業(yè)務(wù)拓展，擾亂汽車金融服務(wù)環(huán)境。

2.3.2融資的限制

根據(jù)我國《汽車金融公司管理辦法實施細(xì)則》，國內(nèi)汽車金融公司有3種資金來源，分別是注冊資本金，接受股東單位3個月以上的存款，向金融機構(gòu)借款。從融資渠道上來看，我國汽車金融公司的融資渠道較窄，并且其中接受股東單位存款是境內(nèi)股東單位的部分存款，向金融機構(gòu)借款是指從其它銀行拆借，并且銀行拆借資金只能借4個月以上，另外不允許汽車金融公司進(jìn)入企業(yè)債券等公開資本市場，這些限制都制約了汽車金融公司的發(fā)展。

2.3.3貸款利率浮動空間小

由于目前我國還沒有實現(xiàn)利率市場化，汽車金融公司無法利用價格策略形成自己的競爭優(yōu)勢?！镀嚱鹑诠竟芾磙k法》規(guī)定，汽車貸款銀行與汽車金融公司的貸款利率沒有差別，即在公布的法定利率的基礎(chǔ)上，只允許“上下浮動10%至30%”，這使得汽車金融公司無法發(fā)揮其在個人車貸業(yè)務(wù)上的靈活性，競爭優(yōu)勢不明顯，無法與商業(yè)銀行進(jìn)行有效的競爭。

2.3.4消費者的消費觀念

中國有著節(jié)儉的文化傳統(tǒng)，在我國貸款消費雖然有所發(fā)展，但是對于大部分消費者來說，貸款消費并不是主流的消費方式，人們的消費觀念比較保守，這制約了汽車信貸的規(guī)模擴大，不利于汽車金融公司的發(fā)展。

2.3.5金融監(jiān)管制度不完善

我國處于金融監(jiān)管制度的轉(zhuǎn)型時期，對于金融行業(yè)的法律法規(guī)存在許多不完善的地方，而汽車金融公司對于我國又是一個新興產(chǎn)物，二者發(fā)展都不完善，再加上金融行業(yè)固有的風(fēng)險高的特點，這使得在實際運作時一定會產(chǎn)生許多問題。

2.4汽車金融公司與國外的比較

我國汽車金融公司與國外有著很大的差別，具體表現(xiàn)在：融資渠道不同，國外汽車金融公司融資渠道豐富，主要有銀行貸款，發(fā)行商業(yè)票據(jù)、股票、債券，客戶存款，購車儲蓄等，而我國的融資渠道較為單一，這不利于我國汽車金融公司擴大資金規(guī)模，限制了其自身發(fā)展；盈利方式不同，國外主要分為基本盈利模式與增值盈利模式，其中基本盈利模式分為汽車銷售利潤模式、保險利潤模式、維修保養(yǎng)利潤模式，增值盈利模式分為購車?yán)碡斃麧櫮Ｊ?、團(tuán)購網(wǎng)絡(luò)利潤模式、汽車文化利潤模式、資本運作利潤模式等方式，盈利方式較多，而我國主要是依靠為品牌下汽車經(jīng)銷商提供庫存融資盈利、為購車客戶提供融資盈利與融資業(yè)務(wù)保險盈利，盈利方式較為單一；信用風(fēng)險控制體系不同，國外對于個人的信用評級制度十分完善，使得汽車金融公司容易掌握客戶資料，而我國個人信用制度并不完善，增加了汽車金融公司獲取信息的成本；金融法律環(huán)境不同，國外對于分期付款、征信法律制度、抵押擔(dān)保制度、個人征信體系、信用懲罰機制等方面有著詳細(xì)的法律規(guī)定，能為汽車金融公司的發(fā)展?fàn)I造一個良好的法律環(huán)境，而在我國，由于我國金融業(yè)的發(fā)展處于初期階段，與其配套的法律監(jiān)管制度并不完善?？傮w說來，我國汽車金融公司與國外相比還有較大的差距，需用進(jìn)一步的完善發(fā)展。

3我國汽車金融公司的發(fā)展對策

3.1建立健全我國的信用體系

我國汽車金融公司發(fā)展的一大制約因素是我國目前不完善的信用體系，完善我國信用體系，可以為汽車金融公司的發(fā)展創(chuàng)造一個良好的社會信用條件。首先，應(yīng)規(guī)范市場經(jīng)濟(jì)秩序，打擊擾亂市場秩序的投機行為，保證信用體系的健康運行；第二要建立完善的征信機構(gòu)體系和評價機構(gòu)體系，逐步建立完善個人信用評級制度，使得汽車金融公司能夠容易地掌握潛在客戶的信用情況，并作出決策分析；第三要對信用立法，明確規(guī)范信用行為當(dāng)事人的權(quán)利、義務(wù)，規(guī)范失信的懲罰機制，增強人們的信用意識。

3.2大力發(fā)展汽車產(chǎn)業(yè)

汽車產(chǎn)業(yè)是汽車金融公司發(fā)展的基礎(chǔ)，而汽車金融業(yè)是汽車產(chǎn)業(yè)鏈的一個環(huán)節(jié)，汽車金融公司是為汽車產(chǎn)業(yè)服務(wù)的，因此我們應(yīng)該大力發(fā)展汽車產(chǎn)業(yè)，在現(xiàn)有基礎(chǔ)上，進(jìn)一步加大對汽車產(chǎn)業(yè)的扶持力度，制定有利于汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展的相關(guān)政策，比如給予汽車產(chǎn)業(yè)的零部件價格補貼，鼓勵我國汽車出口等，為汽車產(chǎn)業(yè)的發(fā)展創(chuàng)造更大的發(fā)展空間。汽車產(chǎn)業(yè)與汽車金融業(yè)的發(fā)展是相輔相成的，汽車產(chǎn)業(yè)的發(fā)展能促進(jìn)汽車金融業(yè)的發(fā)展，而汽車金融業(yè)又能為汽車產(chǎn)業(yè)的發(fā)展發(fā)揮正向的反作用。

3.3放寬對汽車金融公司的政策限制

3.3.1放寬利率限制

我國汽車金融公司的主要盈利方式就是依靠貸款的收入，但是在利率方面，汽車金融公司與商業(yè)銀行的貸款利率沒有差別，這就大大降低了汽車金融公司的競爭優(yōu)勢，最基本的盈利方式得不到保障，其發(fā)展必定是緩慢的。國家應(yīng)該制定相關(guān)政策，放寬針對汽車金融公司的貸款限制，擴大利率浮動空間，逐步實現(xiàn)利率市場化，使汽車金融公司能夠更加靈活地發(fā)揮其作用。

3.3.2放寬融資限制

上文提到了我國汽車金融公司的融資方式單一且受限制，這大大制約了汽車金融公司的資金來源，限制了其長遠(yuǎn)的發(fā)展。國家應(yīng)該放寬對汽車金融公司融資的限制，國家應(yīng)該做的不是因為害怕出現(xiàn)金融風(fēng)險而限制融資，而應(yīng)該加強對各種融資方式的監(jiān)管，這樣也有利于整個金融監(jiān)管的完善。拓寬汽車金融公司的融資渠道有利于增強公司的風(fēng)險抵抗能力，并且對于整個汽車產(chǎn)業(yè)的發(fā)展也具有促進(jìn)作用。

3.4加強汽車金融公司與商業(yè)銀行合作

在目前我國汽車金融公司發(fā)展尚不成熟的背景之下，商業(yè)銀行仍然是提供汽車金融服務(wù)的主要機構(gòu)，并且相對于汽車金融公司，一般人對銀行的信任度更大。這就要求汽車金融公司應(yīng)該加強與商業(yè)銀行的合作，商業(yè)銀行掌握著豐富的客戶資料以及相對完善的風(fēng)險評估、客戶管理模式，汽車金融公司與商業(yè)銀行合作更能夠發(fā)揮其專業(yè)化的優(yōu)勢，而商業(yè)銀行也能夠彌補其專業(yè)化不足的缺點，二者優(yōu)

勢互補，達(dá)到雙贏。

3.5加強汽車金融公司的盈利方式創(chuàng)新

汽車金融公司應(yīng)該結(jié)合當(dāng)前市場需求，開發(fā)新的汽車金融產(chǎn)品，在原有的盈利方式的基礎(chǔ)上，拓寬盈利渠道，打到增收的目的?？梢越梃b國外汽車金融公司的發(fā)展經(jīng)驗，開發(fā)諸如保險、租賃、產(chǎn)品促銷等業(yè)務(wù)，不應(yīng)局限于貸款融資盈利。當(dāng)然盈利方式的創(chuàng)新也取決于國家相關(guān)的政策法規(guī)，另外可以適當(dāng)開發(fā)與汽車行業(yè)有關(guān)的相關(guān)金融衍生品，從中獲利。

3.6建立專門的汽車金融公司交易平臺

可以在某個區(qū)域建立一個汽車金融公司交易試點，在試點內(nèi)放寬限制，提供政策支持，比如放寬利率融資限制、放寬業(yè)務(wù)限制等，并且積極引導(dǎo)汽車廠商參與，以促進(jìn)汽車金融公司的發(fā)展，若能達(dá)到預(yù)期效果，再進(jìn)行推廣，并且可以將試點中出現(xiàn)的問題進(jìn)行分析研究，作為以后汽車金融行業(yè)發(fā)展的借鑒。

3.7完善與汽車金融業(yè)配套的法律法規(guī)

我國的金融業(yè)正處于初步發(fā)展時期，必然會出現(xiàn)一系列的問題，并且汽車金融行業(yè)的發(fā)展需要相關(guān)法律法規(guī)來約束指導(dǎo)，這就需要國家對出現(xiàn)的問題進(jìn)行研究，制定相關(guān)的法律法規(guī)去解決出現(xiàn)的問題，為汽車金融行業(yè)的發(fā)展提供一個良好的法律環(huán)境。

參考文獻(xiàn)

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篇10

【關(guān)鍵詞】汽車金融 服務(wù) 現(xiàn)狀 策略

一、汽車金融的起源

汽車金融的發(fā)展歷史最早可以追溯到上個世紀(jì)初，汽車的發(fā)展剛剛起步，價格相對昂貴，普通大眾沒有購買能力，而銀行又拒絕向汽車消費發(fā)放貸款。為了拓寬汽車的銷售渠道，汽車經(jīng)銷商們嘗試著向大眾提供分期付款業(yè)務(wù)來吸引更多消費者。但分期付款導(dǎo)致汽車企業(yè)的資金回籠速度下降，大大占用了汽車企業(yè)的研發(fā)與銷售資金。為了解決這一問題，一些汽車企業(yè)開始籌建自己的金融公司，汽車金融業(yè)務(wù)開始發(fā)展。

二、汽車金融發(fā)展成因分析

汽車金融業(yè)務(wù)的形成是必然性的。首先，汽車企業(yè)在生產(chǎn)與銷售過程中，生產(chǎn)流動資金與銷售資金需要進(jìn)行分離管理，如果將生產(chǎn)資金與銷售資金整合，企業(yè)將會面臨銷售數(shù)量越多，生產(chǎn)資金越小，最后導(dǎo)致生產(chǎn)資金被固定于經(jīng)銷商的庫存與消費者購買款中，無法有效保證汽車企業(yè)的產(chǎn)品研發(fā)與生產(chǎn)。而解決這一問題，就需要汽車金融業(yè)務(wù)和汽車金融公司為生產(chǎn)企業(yè)不斷提供流動資金，維護(hù)銷售體系。其次，企業(yè)的汽車銷售業(yè)務(wù)依賴于經(jīng)銷商，對于大部分經(jīng)銷商而言，庫存積壓是其營銷目標(biāo)實現(xiàn)的最大麻煩。汽車賣不出去就意味著資金無法回籠，服務(wù)設(shè)施與器械設(shè)備等方面的維護(hù)資金得不到有效保障。為了解決這一問題，汽車金融與汽車金融公司需要對經(jīng)銷商提供庫存車輛周轉(zhuǎn)資金，并在營銷策略受到市場變化沖擊時提供資金保障汽車經(jīng)銷商的正常運營和流動資金貸款。第三，汽車金融的形成與銷售渠道的拓寬離不開關(guān)系。早起汽車作為奢侈品，為了滿足大眾的購買欲望，汽車金融能夠為汽車用戶提供消費貸款和租賃融資。在現(xiàn)代市場經(jīng)濟(jì)體系下，汽車企業(yè)的競爭從產(chǎn)品特色到售后服務(wù)都是建立在龐大的購買人群的基礎(chǔ)上，為了維護(hù)自己的消費群體，提高市場占有率，汽車金融公司需要具有為暫不具有購買能力的人群提供貸款，在解決支付能力不足的同時降低購買者資金運用的機會成本。

三、國內(nèi)汽車金融的發(fā)展現(xiàn)狀及相應(yīng)對策

（一）國內(nèi)汽車金融發(fā)展現(xiàn)狀

1.汽車金融服務(wù)發(fā)展滯后，貸款信用較差。在汽車消費方面，國內(nèi)消費欲望充足，消費人群龐大，但我國正處于市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展初期，市場經(jīng)濟(jì)體制改革尚不完善，與西方國家相比，國內(nèi)汽車金融服務(wù)剛剛起步，對外貸款限制較多。國內(nèi)的汽車金融服務(wù)業(yè)務(wù)在上世紀(jì)80年代才剛萌芽，服務(wù)面相對較窄，貸款比率遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于國際水平。在另一方面，汽車金融公司的發(fā)展需要有著良好的信用環(huán)境才能有效為社會消費人群提供貸款業(yè)務(wù)。由于國情限制，社會征信體系發(fā)展還有很長的路要走，汽車金融服務(wù)公司在提供貸款業(yè)務(wù)時難以有效獲得消費者的收入數(shù)據(jù)和個人信用記錄。在這種情況下，汽車金融行業(yè)的發(fā)展承擔(dān)著信用危機，對外貸款存在著死賬等風(fēng)險。

2.融資渠道與信貸主體單一。在國內(nèi)根據(jù)相關(guān)法律的規(guī)定要想成立汽車融資公司最低需要5億注冊資本，不合理的注冊條件嚴(yán)重阻礙了國內(nèi)汽車金融服務(wù)行業(yè)的發(fā)展。同時，由于汽車金融公司不能向境外貸款和發(fā)行債券，限制了國內(nèi)汽車金融公司的融資渠道。在我國，汽車金融服務(wù)企業(yè)融資主要依賴于銀行貸款，較窄的融資渠道增加了汽車金融企業(yè)的資金成本，一定程度上阻礙了汽車金融企業(yè)的發(fā)展。在另一方面，當(dāng)前我國的信貸模式主要依靠經(jīng)銷商、銀行和保險公司三方合作，由于汽車服務(wù)涵蓋了多個方面，如產(chǎn)品咨詢等，而商業(yè)銀行只提供資金支持，對售前和售后等服務(wù)無能為力，這就導(dǎo)致汽車金融服務(wù)偏向于單純的資金放貸，銀行成為三方合作中的主體。

（二）國內(nèi)汽車金融發(fā)展的一些對策

1.拓寬融資渠道。隨著汽車消費行情的看好，汽車金融服務(wù)也會快速發(fā)展，對資金需求將會出現(xiàn)大幅度的增長。而由于現(xiàn)行制度的硬性規(guī)定，商業(yè)銀行的資金提供又相對有限，最終會出現(xiàn)僧多粥少的局面。因此，為了滿足汽車金融服務(wù)行業(yè)的發(fā)展，一方面要拓寬汽車金融服務(wù)公司的融資渠道，另一方面還要加強銀行的資金支持力度，保障汽車金融服務(wù)與汽車企業(yè)的發(fā)展需求同步。

2.適當(dāng)放寬汽車金融進(jìn)入條件。由于高昂的注冊資金導(dǎo)致國內(nèi)汽車金融公司的進(jìn)入難度較大，單憑國內(nèi)力量難以組建具有影響力的汽車金融公司，目前國內(nèi)的汽車金融市場基本由外資壟斷。為了發(fā)展我國國自主的汽車金融，首先需要放寬汽車金融的進(jìn)入條件，適當(dāng)降低注冊資本要求，同時可以允許中外合資的形式成立汽車金融企業(yè)，一方面可以引進(jìn)國外汽車金融企業(yè)的管理運營經(jīng)驗，另一方面也降低了汽車金融公司的門檻，為國內(nèi)汽車金融服務(wù)行業(yè)灌入新的活力。

3.建立健全社會信用體系，為信貸服務(wù)提供有力依據(jù)。建立并完善我國社會信用體系可以從以下幾個方面開展，一是要規(guī)范市場經(jīng)濟(jì)秩序，二是要建立信用評價機構(gòu)和征信機構(gòu)，并確立相應(yīng)的信用評價程序和方法。三是要加強征信市場的監(jiān)督管理，加大失信行為的懲處力度，四要完善個人信用信息采集與管理方法，實現(xiàn)個人信用記錄的行業(yè)間流通，從而為汽車金融服務(wù)提供有力的依據(jù)。

四、結(jié)語

在汽車產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)高速發(fā)展的背景下，汽車金融的發(fā)展為汽車企業(yè)解決了資金短缺的問題，同時也擴大了汽車消費群體，間接助長汽車企業(yè)的發(fā)展。在我國，汽車產(chǎn)業(yè)作為支柱性產(chǎn)業(yè)，其健康發(fā)展影響著我國整體經(jīng)濟(jì)水平的提高，因此，我們需要重視汽車金融的發(fā)展，為國內(nèi)汽車金融服務(wù)創(chuàng)造良好的生存環(huán)境，致力于汽車金融與汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展的均衡性。

參考文獻(xiàn)

[1]陳立輝，邢世凱，杜秀菊.我國汽車金融服務(wù)業(yè)存在問題及對策研究[J].河北金融，2011（05）.

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